Блогът на Карол Капитал Мениджмънт » Mr. Banker

8 идеи за постигане на финансовите цели през 2023 г.

Thu, 16 Feb 2023 09:31:34 +0200

Началото на годината е най-подходящото време за съставяне на личен финансов план

Знаете, че е добре да подредите финансите си, да планирате разходите си и да пестите повече, за да не преживявате отново неприятната изненада в началото на лятото, че трябва да съкратите планираната почивка заради ремонт на колата, спешност при зъболекаря, и други непредвидени ситуации. А дали през 2023 г. най-накрая ще успеете да отидете на мечтаната екскурзия до екзотичен остров? Много ви се иска да имате повече свободно време от работата си, за да пътешествате, но откъде ще дойдат средствата за това?

Ако подобни мисли минават през главата ви и често се чудите как успяват да го направят другите, този материал може да ви помогне с някои прости, но практични съвети за личните ви финанси. Това НЕ е рецепта за забогатяване, а набор от правила и съвети за подобряване на личния ви финансов план.

В началото е добре да приемете 2 основополагащи истини:

Личното ви финансово състояние зависи от вас самите и от никой друг
За да постигнете фнансовите си цели ви е необходимо постоянство

Нека да започнем с

Целите

Те са в основата на всеки личен финансов план. Какви биват според времето, което ни е необходимо, за да ги постигнем?

Краткосрочни цели

Това са целите, които можете да постигнете в рамките на 1 година

да спестим за ваканция
да започнем изграждането на фонд Непредвидени ситуации.

Средносрочни цели

Тези цели обикновено можете да постигнете в рамките на до 5-7 г.

да си купим нова кола
да погасим потребителския си кредит
да започна работа, която ще ми позволи сам да определям времето си

Дългосрочни цели

Това се целите, които изискват дълъг период от време, за да бъдат постигнати.

да погасим ипотечния си кредит
да осигурим достатъчно средства за образованието на децата си
да се пенсионираме рано
да си осигурим добър живот след пенсиониране.

Въпреки че финансовите цели се постигат за различно време, те трябва да се поставят паралелно, за да си спестите повече усилия в постигането на по-дългосрочните от тях. Различните категории цели имат различни техники/инструменти/стратегии за постигането си. Например, за да спестите за ваканцията през тази година е достатъчно само да отделяте всеки месец пари настрана, но за да се пенсионирате рано ще се наложи да изберете не само спестяване, но и инвестиране на средствата си поради ред причини. Изборът на финансов инструмент зависи не само от целите, но и от финансовия профил и предпочитания на всеки човек – каква степен на риск е склонен да поеме, колко време може да отдели, за да управлява парите си, по колко средства за регулярни инвестиции може да отделя всеки месец. Нашият съвет към всички се крие именно и в думите на финансовия гуру Робърт Алън – „Колко милионера познавате, които влагат парите си на депозит в банка?“

И така след като вече имате план, ето и

8 съвета как да започнете да осъществявате целите си

Определете сумата, която можете да заделяте всеки месец. Тази сума ще е индивидуална за всеки човек, спрямо доходите му и целите, които си е поставил. Дори сумата да не е голяма, не се отказвайте. За постигането на някои от най-дългосрочните цели като добър живот след пенсиониране, дори 100 лв. на месец е достатъчна сума, ако започнете навреме, изберете правилните финансови инструменти за инвестицията си и сте дисциплинирани. Финансови продукти като Инвестиционни ни план могат да ви помогнат, да постигнете целта си като ви предоставят много предимства.

Платете данъците и таксите си навреме

Обикновено оставяме досадното задължение да се разплатим с държавата или общината за последния възможен момент. Плащането навреме обаче може да ви донесе предимство. Ако декларирате и платите данъците съм НАП в срок до 31 март, ще получите 5% отстъпка от сумата. Ако в срок до 30 април платите цялата сума за данък сгради или МПС, също ще получите 5% отстъпка от сумата. Спестените по този начин пари, можете да добавите към месечната си вноска в Инвестиционен план.

Погасете предсрочно малките си дългове

В случай, че имате малка оставаща сума по потребителски кредит, стоков кредит или вземане от кредитната си карта, проверете дали не можете да ги погасите предсрочно. Месечната лихва по тях може да ви изглежда малка, но ако я спестите, можете да добавите тези средства към месечната си вноска за инвестиция. При сключването на повечето потребителски и стокови кредити, сключвате и застраховка, която покрива риска от нетрудоспособност при болест и др. Месечната вноска по тази застраховка се прибавя към вноската ви по кредита. Ако погасите предсрочно оставащата ви сума по кредита, спестените от застраховката пари, отново могат да бъдат допълнение към спестяванията ви.

Определете си дневен бюджет

За да спестите от ежедневни малки разходи, които понякога могат да обърнат наопаки плановете ви, си определете дневен бюджет за харчове и се старайте да не го надвишавате. Дори да ви се струва странно във време на всеобхватна дигитализация, можете да правите дневните си дребни харчове не с карта (кредитна или дебитна), а с банкноти. Като не докосваме реално парите, а се разплащаме навсякъде с малка пластика, често не правим сметка за това колко точно сме изхарчили, защото не виждаме намаляването на банкнотите.

Създайте си фонд Непредвидени обстоятелства

Този фонд е различен от другите ви спестявания или инвестиции. Неговото предназначение е да имате готови пари, с които да посрещнете належащ ремонт на колата например или да платите сметката при зъболекаря. Ако имате такъв фонд, няма да се изкушите да посегнете към сумите, които вече сте инвестирали в преследване на по-големи цели. Повече за фонд Недпредвидени обстоятелства

Не купувайте излишни вещи

Много от нас често се изкушават и харчат повече от предвиденото, за да си купят нова хубава дреха или по-нов модел телефон. Първо се запитайте наистина ли са ви необходими и колко допълнителни пари могат да ви донесат тези средства след 2 или 3 години, ако сте ги инвестирали. Можете да изчислите това с нашите калкулатори.

Отделете време, за да се образовате по темата за личните ви финанси

Често времето ни не достига в напрегнатото ежедневие. Инвестираното времето в четене и обучения как да управлявате личните си финанси обаче, ще ви се отплати многократно. Имаме и много други полезни материали, които могат да ви помогнат да се ориентирате по-добре в различните видове финансови инструменти и да намерите подходящия за вас.

Инвестирайте в акции, облигации или взаимни фондове

Това са активите, които доказано във времето са донесли най-висока възвращаемост на парите на инвеститорите. Парите в кеш или на депозит не се увеличават, тяхната покупателна способност бива изяждана от инфлацията. За да постигнете финансовите ви цели трябва да накарате парите ви да работят за вас.

Ако искате да намерите подходящия за вашите цели финансов продукт, можете да попълните нашата анкета за определяне на инвеститорския ви профил и да ни изпратите запитване. Нашите финансови експерти ще ви консултират напълно безплатно.

Запазете си дата и час за среща тук.

Предупреждение за риска

Предоставената тук информация е маркетингово съобщение и не представлява инвестиционна консултация, съвет, инвестиционно проучване или препоръка за инвестиране и не следва да се тълкува като такава. Информацията е валидна към датата на издаване на маркетинговото съобщение и може да се промени в бъдеще. Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства.Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Бъдещите резултати подлежат на данъчно облагане, зависещо от личното положение на всеки инвеститор и може да се промени в бъдещи периоди. Преди вземане на окончателно инвестиционно решение е препоръчително инвеститорите да се запознаят с проспекта и основния информационен документ на съответния фонд. Документите са достъпни на български и английски език на интернет страницата на www.karollcapital.bg, както при поискване могат да бъдат получени безплатно на хартиен носител в офис на Управляващото дружество.Фондове Адванс са активно управлявани. Резюме на правата на дялопритежателите е достъпно на https://karollcapital.bg/uploads/2023/Prava_na_pritejatelite.pdf. Обобщение на правата на инвеститорите може да бъде намерено тук: https://www.schroders.com/bg-bg/bg/profesionalisti-investitori/obobshtenie-na-pravata-na-investorite/

Правилото 72 или как да удвоим парите си?

Sun, 12 Feb 2023 13:26:58 +0200

Ако четете този текст, вие сте от хората, които са приели, че е важно да имате личен финансов план и да инвестирате парите си. Финасовият план на всеки човек гони определена цел – да спестите пари за пътешествие до желана от вас дестинация, да осигурите добро образование на децата си,да имате достъчно, за да живеете добре след пенсионирането ви и други.

За да не остане вашата цел само пожелание, добре е в началото да си отговорите на няколко въпроса и да си съставите план:

Колко средства ми трябват, за да постигна целта си?
Каква е моята първоначална вноска?
Колко време ми е необходимо, за да постигна целта си?
Колко средства на месец мога да отделям за инвестиране?
В какво да инвестирам?

За да проявите постоянство в преследване на целта ви, е добре да я визуализирате, да знаете колко точно средства бихте искали да имате. След като определите сумата, която можете да инвестирате първоначално, ще можете да разберете колко време ви е необходимо, за да постигнете целта си, трябва ли да инвестирате допълнителни средства и кой е подходящият финансов инструмент т.е. каква целева годишна доходност търсите.

Правилото на числото 72

Нека да разгледаме следната ситуация – Вие искате да направите основен ремонт на апартамента си и сте изчислили, че за целта са ви необходими 30 000 лв. В момента имате 15 000 лв. Колко време ще ви е необходимо да инвестирате, за да удвоят парите си?

Правилото на числото 72 е практическо правило, което помага да определите приблизително колко време може да отнеме парите ви да се удвоят.

72/процент възвращаемост на годишна база = брой години за удвояване на парите

Ако държите парите си на депозит, където в България лихвите все още са минимални, то примерно с 1% годишна възвращаемост ще чакате: 72/1 = 72 години. Колкото по-бързо искате да удвоите парите си, толкова по-висока целева доходност от инвестицията си трябва да търсите. Винаги имайте предвид обаче, че по-високата целева доходност означава и по-голям риск.

За инвеститори, които са готови да обмислят инвестиции, които са по-рискови, но предлагащи и по-висока очаквана възвращаемост, очакваното време за удвояване ще се съкрати значително. Обикновено това са инвестиции в акции - финансовият актив, който исторически доказано е донесъл най-добра възвращаемост на средствата на инвеститорите.

За да съкратят времето, в което ще могат да удвоят парите си Иван и съпругата му могат да изберат инвестиция в Готова балансирана стратегия от Карол Капитал, която дава средна годишна доходност от 5,14 % (за последните 10г.). Тази стратегия залага на портфейл, в който 50% от средствата са инвестиции в акции на стабилни глобални компании, 10% в суровини и 40% в инструменти с фиксирана доходност, каквито са държавните ценни книжа и различни видове облигации.

Трябва да имате предвид, че правилото на числото 72 не е прогноза и не отчита странични влияния като процент на инфлация, но е удобен начин, за да си съставите груб план за постигане на личните ви финансови цели, който ще ви помогне да ги преследвате с постоянство.

Регулярни инвестиции на вноски

Дали да добавя регулярни вноски към първоначалното си вложение е решение на всеки инвеститор, но е препоръчван вариант от експертите, особено в случаите, когато инвеститорът не може да отдели първоначално по-висока сума. Ако разгледаме случая на Мария, която би искала да отиде на пътешествие в Азия и за да обиколи страните, които си е набелязала са й необходими 12 хил. лв. а В момента тя може да инвестира 2 000 лв., и в такъв случай регулярната инвестиция на вноски е задължителна за постигане на целта, защото удвояването на първоначалната сума (2000лв.) не е достатъчно, за да може да осъществи пътешествието си. За нея е добре да избере Инвестиционен план с регулярни месечни вноски след първоначалната си инвестиция.

Този вариант на инвестиция е и най-подходящ при дългосрочни цели като допълнителни средства след пенсия или добро образование за децата ни. Можете да инвестирате в Инвестиционен план, без да правите по-висока първоначална вноска, а само да определите сумата, която ще отделяте всеки месец (минималната месечна в Карол Капитал е само 100лв). За да изчислите по-лесно по колко и за какво време трябва да правите вноски, за да постигнете набелязаната от вас сума, можете да използвате калкулаторите в сайта ни.

Предупреждение за риска

Предоставената тук информация е маркетингово съобщение и не представлява инвестиционна консултация, съвет, инвестиционно проучване или препоръка за инвестиране и не следва да се тълкува като такава. Информацията е валидна към датата на издаване на маркетинговото съобщение и може да се промени в бъдеще. Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства. Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Бъдещите резултати подлежат на данъчно облагане, зависещо от личното положение на всеки инвеститор и може да се промени в бъдещи периоди. Преди вземане на окончателно инвестиционно решение е препоръчително инвеститорите да се запознаят с проспекта и основния информационен документ на съответния фонд. Документите са достъпни на български и английски език на интернет страницата на www.karollcapital.bg, както при поискване могат да бъдат получени безплатно на хартиен носител в офис на Управляващото дружество. Фондове Адванс са активно управлявани. Резюме на правата на дялопритежателите е достъпно на www.karollcapital.bg. Обобщение на правата на инвеститорите може да бъде намерено тук: https://www.schroders.com/bg-bg/bg/profesionalisti-investitori/obobshtenie-na-pravata-na-investorite/

3 предимства на активното управление на финансови активи

Tue, 31 Jan 2023 12:07:38 +0200

В света на инвестирането често се водят спорове по редица теми, но един от най-често срещаните, на която няма как да не попаднете, е свързан с подхода при инвестиране на портфейла - дилемата дали управлението да бъде активно или пасивно. Активното управление цели по-доброто представяне спрямо конкретен бенчмарк, а пасивното следва структурата на определен индекс, за да постигне подобни на неговите резултати.

Финансовите експерти имат различно виждане кой от двата подхода е по-подходящ за постигане на добра доходност, тъй като и двете имат своите преимущества и недостатъци. Голяма част от изследванията в дългосрочен план показват, че пасивното управление на активи се представя по-добре на усреднена база от активното управление. Тези изследвания обаче покриват периоди от няколко дестилетия и обикновено са валидни за високо ликвидните развити пазари. Накратко, това означава, че данните не отчитат периодите на несигурност и волатилност на пазарите, както и на сътресения в икономиката. Максимата, че ако държите една инвестиция в акции за период от 30 или 40 години, тя финално ще ви донесе доходност, въпреки периодите на спад и кризи, е вярна. Не толкова голяма част от инвеститорите обаче имат подобен дългосрочен хоризонт на инвестициите си или поне не за целият портфейл. В повечето случаи целите, които си поставят инвеститорите са сравнително по-краткосрочни (5-15 години) с цел например да осигурят добро образование за децата си или да генерират достатъчно средства, за да стартират бизнес или осъществят своя голяма мечта. По-краткият период носи своите рискове, които могат да се минимизират най-вече чрез активно управление на инвестиционния портфейл (като активно управлявани взаимни фондове и доверително управление).

Активното управление на финансови активи има 3 основни предимства:

По-добри резултати по време на волатилност на пазарите и икономическа криза
По-гъвкаво управление на риска за инвестиционния портфейл
Цялостно съобразяване с личния инвеститорски профил

Активно управление в несигурна среда

През изминалата година бяхме свидетели на рекордни нива на инфлацията, придружена с шоково покачване на лихвените проценти. Глобалните фондови борси се намират в „мечи“ пазар, а развития свят очаква рецесия. Точно в такива периоди активното управление на финансите е за предпочитане пред пасивното и исторически постига по-добри резултати. Портфолио мениджърите, ангажирани с активно инвестиране, анализират пазарните тенденции, промените в икономиката, корпоративните финансови резултати, промените в геополитическия пейзаж и всякакви други фактори, които могат да засегнат конкретни компании. На база на тези данни и анализи се вземат инвестиционни решения замомента на покупката или продажбата на акции и други финансови активи. Освен това, активното управление включва по-често преалокиране на финансовите инструменти с цел да се постигне по-висока доходност, като се търсят най-подходящите активи, сектори, и географски региони за инвестиции.

Нека да разгледаме графика, която показва нагледно различните етапи в инвестиционната стратегия:

Виждаме историческото доказателство, че в несигурни пазари активното управление на инвестициите носи по-добра доходност. Редно е да отчетем периодите, в които пасивната стратегия, наречена buy&hold, се справя по-добре. Това обикновено са годините, в които пазарите се намират в бичи цикъл (период на повишение на борсовите индекси). Инвеститорите, които са закупили акции в началото на миналото десетилетие след края на Световната финансова криза се радват на сериозно поскъпване на техните активи, благодарение на политиката за количествени облекчения на централните банки и нулевите лихви. Най-доброто представяне на buy&hold стратегията в исторически план е между 1982 и 2000 година. Ако спазим историческия тайминг след поредния силен близо 10-годишен период за пасиваната стратегия, вече идва моментът, в който е добре инвеститорите да обмислят преминаване към по-активно управление на активите си

Вече сме в период, в който покачването на пазарите ще бъде по-бавно и плавно, а междувременно ще се формират няколко върхове и дъна.

Не случайно според последното проучване на инвеститорските нагласи на Schroders все повече инвеститори признават предимствата на активното инвестиране и са все по-склонни да търсят експертно мнение, за да преоценят финансовите си планове. Global Investor Study на Schroders се провежда всяка година сред близо 24 000 инвеститора от 33 страни по света и се базира на техните усещания и решения за пазарната среда.Противниците на активното инвестиране изтъкват факта, че то изисква поемането на по-голям риск и много добро познаване на инвестиционния процес и среда. Реално погледнато инвестициите в несигурна и волатилна среда винаги носят риск, така че в настоящия момент активното инвестиране до някаква степен може да се разглежда по-скоро като буфер срещу този риск. А инвеститорите, които не се чувстват достатъчно сигурни в познанията си или не могат да отделят необходимото време за проучвания на пазарите и тенденциите, е добре да се доверят на професионално управление на парите си под формата на доверително управлениеили да инвестират в активно управлявани взаимни фондове. Те следват същата стратегия, но имат вече изграден портфейл, който отразява инвеститорския профил на клиента.

Минимизиране на риска за инвестициите

Когато един портфейл се управлява активно и от професионални финансови експерти, те имат възможността да излязат от определени позиции или сектори, когато рисковете за тях станат твърде големи. Както и да увеличават или намаляват теглото в портфейла на определени активи спрямо очакванията за доходност от тях. Активното инвестиране може да използва и редица други способи за застраховане срещу загуби като хеджиране с деривативни инструменти или къси позиции. Портфейлът на инвеститора е инвестиран в разнообразни активи, региони, държави, сектори и е конструиран чрез различни ликвидни инструменти като взаимни фондове, ЕТФ-и, акции, облигации, суровини и др. Активната стратегия на инвестиране „спасява“ всеки инвеститор от емоциите на страх и паника при резки движения на пазарите. Известно е, че пазарите се ръководят по правила обратни на човешката логика и емоции и много често нормалните човешки реакции са в основата на взимането на грешни решения за инвестициите. Пасивното управление разчита на buy-and-hold изцяло стратегия, която по време на сътресения на пазарите (и двуцифрени минуси в резултатите) може да окаже голям психически натиск върху индивидуалните инвеститори дали ще устоят на изкушението да „спасят“ парите си.

Съобразяване с личния инвеститорски профил

Всички финансови консултанти препоръчват на инвеститорите преди да пристъпят към инвестиционно решение да определят личния си инвеститорски профил, който обикновено включва задължително определяне на склонност към риск, конкретна инвестиционна цел и период за инвестиране на средствата. Активното управление на портфейл или активно управляваните фондове могат да предоставят най-добро покритие между вашия личен инвеститорски профил и разпределението на инвестициите. Често при конструиране на индивидуален портфейл или т.нар. доверително управление, професионалните портфолио мениджъри могат да предложат дори данъчно оптимизиране на инвестициите, т.е. да извършват сделки, съобразени с данъчните аспекти на клиентите.

Ако сте се насочили къмопределени сектори или класове активи, активното управление може да ви даде инвестиционно решение, което ще се адаптира спрямо променящата се обстановка, без да се налага вие да следите постоянно новините и да жонглирате между възможности и нива на риск, които поемате. Също така новолистнатите компании или иновативни индустрии, често все още не са част от пазарните индекси, което може да ви попречи на добавянето на ключови за резултатите на инвестиционния портфейл позиции. Вложенията в облигации също е добре да бъдат чрез активно управляван взаимен фонд, който има възможност да определя пропорциите в различните държави, сектори и емитенти, като по този начин едновременно може да донесе по-висока доходност и да намали риска.

В Карол Капитал Мениджмънт, сме разделили активното управление на активи в две основни направления, за да можете да изберете най-подходящите начин за инвестиране спрямо Вашия профил, потребности и възможности. За суми под 50 000 лв., бихме препоръчали да се насочите към нашите Готови Инвестиционни Портфейли, а за суми над 50 000 лв. - Доверително управление на Карол Капитал. Напълно безплатно можете да попълните Анкетата за определяне на инвеститорски профил или да се свържете с нас за Безплатна финансова среща.

Предупреждение за риска

Предоставената тук информация е маркетингово съобщение и не представлява инвестиционна консултация, съвет, инвестиционно проучване или препоръка за инвестиране и не следва да се тълкува като такава. Стойността на дяловете на фонда и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не възстановят инвестициите си в пълния им размер. Информацията е валидна към датата на издаване на маркетинговото съобщение и може да се промени в бъдеще. Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства. Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Бъдещите резултати подлежат на данъчно облагане, зависещо от личното положение на всеки инвеститор и може да се промени в бъдещи периоди. Преди вземане на окончателно инвестиционно решение е препоръчително инвеститорите да се запознаят с проспекта и основния информационен документ на съответния фонд. Обобщение на правата на инвеститорите може да бъде намерено тук.

Трябва ли ми фонд „Непредвидени обстоятелства“?

Mon, 05 Dec 2022 15:29:00 +0200

Всички сме чували поговорката „Бели пари за черни дни“. Знаем, че това означава да заделяме „по нещо на страна“, за да посрещнем непредвидени ситуации в живота си. Дали обаче наистина го правим и какво трябва да знаем, за да може фондът ни за непредвидени ситуации да изпълни целта си.

В настоящия материал ще ви запознаем с 5 основни правила за успешно изграждане на фонд „Непредвидени ситуации“:

Не разчитайте, че точно на вас няма да ви се наложи да прибегнете до такъв фонд
Колко трябва да заделям във фонд „Непредвидени обстоятелства“
Не бъркайте фонд „Непредвидени ситуации“ с инвестиционни си план за пенсия или постигане на друга цел
Парите в кеш не се увеличават, а намаляват с времето
Колкото по-рано започнете, толкова по-подготвени ще бъдете

Не разчитайте, че фонд „Непредвидени ситуации“ няма да ви потрябва

С риск да звучи назидателно, в живота на всеки човек има събития, които нарушават нормалния му ритъм, а понякога те могат да го обърнат из основи. Затова планирайки личните си финанси, е хубаво да включите в тях и фонд за неочаквани неприятни моменти.

Обстоятелствата, които нарушват ритъма ни на живот, могат да бъдат от всякакво естество:

Болест/Небходимост от медицинска интервенция;
Неочакван скъпоструващ ремонт на колата или жилището;
Загуба на работа или друго.

При всяко от тези събития ще ви се наложи най-вероятно да изхарчите повече средства, отколкото изкарвате в момента и ако сте неподготвени, това може да ви струва доста за в бъдеще. Да имате заделени настрана пари има и други предимства, освен финансова свобода:

Фондът Ви спестява допълнителния стрес в и без това неприятни ситуации;
Предпазва Ви от харчене на пари за ненужни вещи – желанието да си купите нов телевизор или телефон не е непредвидено обстоятелство;
Предпазва Ви от взимане на лоши финансови решения – винаги има възможност при нужда да вземете кредит, но лихвите и изплащането му, могат да Ви костват много за в бъдеще.

Колко трябва да заделям във фонд „Непредвидени обстоятелства“

Няма как да знаете предварително каква сума ще ви потрябва, когато в живота ви се случи нещо непредвидено. Според финансовите консултанти, фондът трябва да може да покрие разходите ви за живот за период от 3 до 6 месеца: наем, храна, превоз, здравеопазване, основни услуги, които ползвате и пр. Затова най-добрият вариант е да вземете решение за себе си по колко на месец да спестявате във фонд „Непредвидени ситуации“. Не се притеснявайте, ако не можете да отделяте много пари на месец. Важно е постоянството.

Фонд „Непредвидени ситуации“ не са вашите спестявания

Често инвеститорите сливат понятията. Когато са взели решения да спестяват инвестирайки във финансов инструмент – взаимен фонд или друго те смятат, че имат заделени настрана пари. В действителност би трябвало тези инвестирани пари да не се теглят за непредвидени ситуации, а да се оставят, за да изпълняват първоначалната им цел – било то спестявания за пенсиониране, за осигуряване на добро бъдеще за децата и прочие.

Фонд „Непредвидени ситуации“ не трябва да бъде вашият инвестиционен план, той е различно перо в активите ви. Парите, които инвестирате, преследват друга конкретна цел. За да можете да я изпълните Ви е необходимо да сте дългосрочни и да не сте затиснати от обстоятелствата. По правило непредвидените ситуации се случват в най-неподходящия момент, възможно е той да съвпада с период, в който пазарите вървят надолу. Ако оттеглите инвестицията си в такъв момент, ще загубите не само бъдещи ползи, но е възможно да получите по-малко от това, което сте инвестирали.

Не дръжте парите си в кеш

Много сме говорили за пагубното въздействие на инфлацията върху парите кеш. Идеята на всяка сума пари, независимо за какво е заделена е да работи за увеличаването си или поне за предпазване от обезценяване от инфлацията. Следователно е добре парите, които заделяте за фонд „Непредвидени ситуации“ да бъдат инвестирани в подходящ финансов инструмент. Той трябва да бъде нискорисков и високо ликвиден т.е. да можете да изтеглите парите си, когато ви се наложи.

Подходящ финансов инструмент би бил инвестиционен план, който може да ви предложи инвестиция на малки месечни вноски, доходност спрямо рисковия ви профил и възможност бързо да изтеглите парите си. Нашите финансови консултанти ще Ви помогнат да намерите най-доброто инвестиционно решение спрямо целите ви с безплатна финансова среща.

С калкулаторите на Карол Капитал можете да изчислите каква сума и за колко време ще постигнете при месечната вноска, която сте си определили.

Не отлагайте, започнете сега

Както и при всяка друга инвестиция фонд „Непредвидени обстоятелства“ ще бъде по-голям и ще коства по-малко от личните Ви пари, ако започнете да отделяте навреме. Затова не отлагайте стартирането на това перо от личните ви финанси.

Предупреждение за риска

Предоставената тук информация е маркетингово съобщение и не представлява инвестиционна консултация, съвет, инвестиционно проучване или препоръка за инвестиране и не следва да се тълкува като такава. Информацията е валидна към датата на издаване на маркетинговото съобщение и може да се промени в бъдеще. Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства. Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Бъдещите резултати подлежат на данъчно облагане, зависещо от личното положение на всеки инвеститор и може да се промени в бъдещи периоди. Преди вземане на окончателно инвестиционно решение е препоръчително инвеститорите да се запознаят с проспекта и основния информационен документ на съответния фонд. Документите са достъпни на български и английски език на интернет страницата на www.karollcapital.bg, както при поискване могат да бъдат получени безплатно на хартиен носител в офис на Управляващото дружество. Фондове Адванс са активно управлявани. Резюме на правата на дялопритежателите е достъпно на www.karollcapital.bg.Обобщение на правата на инвеститорите може да бъде намерено тук: https://www.schroders.com/bg-bg/bg/profesionalisti-investitori/obobshtenie-na-pravata-na-investorite/

Помощ в грижата за личните финанси като добър employer branding

Fri, 25 Nov 2022 11:44:56 +0200

Няма начин да не сте чували от мениджъри в малки или големи компании оплакването, че добри специалисти се намират трудно. Това е тенденция не само за България, но и в глобален мащаб. Някои сектори на икономиката като търговия, IT и медийна индустрия са засегнати от засилено текучеството на квалифицирани кадри. Причините за липсата на квалифицирани кадри са много – демографските промени, необходимостта, поради усложняване на процесите и динамиката в бизнеса от повече и по-квалифицирани работници, специфичните характеристики на Z поколението и милениалите. В допълнение COVID пандемията подложи под въпрос много от традиционните начини на работа под въпрос, усложнявайки много работодатели във връщането на своите работници обратно в офисите.

Как работодателите могат да се справят с това предизвикателство и да привлекат не само квалифицирани, но и лоялни към компанията кадри?

Все повече компании търсят отговорът на този въпрос чрез т.нар. employer branding. Терминът employer branding става популярен в Европа в началото на 2000 година, а у нас преди десетина години и за този кратък период е едно от най-бързо развиващите се маркетинг направления в бизнеса. Под employerbranding се разбира имиджът на дадена компания сред работещите в нея и сред потенциалните й кадри. Но докато маркетинга на продуктите/услугите на компанията е насочен навън към потенциалните потребители, employer branding-а отразява вътрешните отношения в нея.

Защо е важен employer branding?

Да погледнем малко статистика:

9 от 10 работници са готови да изкарват по-малко пари в замяна на получаване на по-висша цел/смисъл, който да постигат с работата си (източник: Harvard Business Review)
6 от 10 работника вярват, че най-добрият бранд за една компания е „грижата към работниците“ (източник: McCannTruthCentral)
92% от работниците заявяват, че биха сменили работата си без да им е предложено увеличение на заплатата, ако получат предложение от компания с по-добра репутация. А 85% от търсещите работа декларират, че няма да започнат такава в компания с неприемлива репутация (източник: Forbes, Glassdoor)

Тези цифри, наред с всепризнатия факт, че младите хора между 25-35 години са склонни в много по-голяма степен да експериментират и да приемат нови предизвикателства със смяна на работата, показват степента на важност на добрата работодателска марка. Според същото проучване на Glassdoor, компанията с добра репутация/марка може да намали разходите си по наемане на нови работници до 50%. Двата най-важни резултата от налагането на добър employer branding са по-лесното привличане на нови квалифицирани служители и изграждането на лоялност към компанията в настоящите.

Грижата за служителите

Има различни механизми за изграждане на добра работодателска репутация – социална отговорност на компанията, насочена към опазване на околната среда, защита на човешките права; обучителни програми за студенти и ученици; инвестиции в допълнителна квалификация на кадрите на компания; удобна и приветлива работна среда и др. Грижата за служителите е едно от важните направления в employerbranding-a. Тя може да се изразява от най-простото спазване на социалното законодателство, през допълнителни пакети за здравно осигуряване, осигуряване на грижи за децата на работниците на компанията, допълнителни бонуси под формата на фитнес абонаменти и др.

Особено популярни сред работодателите са допълнителните бонуси и социални придобивки за служителите. Основният проблем при тях, е че те са еднакви за всички служители и не отчитат разликите във възрастите и предпочитанията. Според проучване направено в България, 44% от допълнителните бонуси, предоставяни на служителите остават неизползвани. Затова от няколко години в Европа, а вече и в България се предлагат възможности за „гъвкави придобивки“ чрез платформи, които позволяват на служителите сами да заявяват своите предпочитания.

Личните финанси като грижа за служителите

Докато голяма част от допълнителните придобивки, предлагани от компаниите се отнасят до моментни нужди, то „грижата“ се приема за продължителен процес.

Тогава как личните финанси биха показали грижа към служителите? Всеизвестно е, че в България, стриктното спазване на социалното законодателство (вноските в първия и втория стълб на пенсионното осигуряване) не гарантират запазване на стандарта на живот на служителя след оттегляне от активна работа. За да може да бъде запазен този стандарт е необходимо да се инвестира в инвестиционни продукти, които дългосрочно да успяват да победят инфлацията и дори да се увеличават/натрупват. Темата за личните финанси и как да ги управляваме ефективно все още у нас не е масово развита и голяма част от населението може би все още не е запозната с възможностите, които имат. Инвестиционната програма на Карол Капитал „Ценни служители“ е добър начин за демонстриране на дългосрочна грижа от работодателя към служителите на компанията. Програмата предоставя възможността компанията да трансформира сумата зад допълнителната придобивка, която е определила, във вноска в инвестиционен продукт - различни взаимни фондове на водещата глобална инвестиционна компания – Schroders с целева средногодишна доходност от 4-12%. По този начин, инвестицията нараства във времето, като повишава стойността на изплатения бонус. Натрупаните средства по личния инвестиционен план на служителя са на негово разположение, като работодателят може да фиксира срок, в който служителят да не може да изтегли вложението.

Какво получавате от нас, възползвайки се от инвестиционната програма “Ценни служители”:

Безплатни обучения по лични финанси за служителите, както и информационна кампания след въвеждане на програмата, присъствено или онлайн
Цялостно оформяне на нужната документация спрямо спецификата на компанията
Безплатни инвестиционни консултации, присъствено или онлайн
Персонален експерт от Карол, който отговаря за пакета на компанията

За да научите повече за нашата Инвестиционна програма "Ценни служители", свържете се с нас тук.

Предупреждение за риска

Предоставената тук информация е маркетингово съобщение и не представлява инвестиционна консултация, съвет, инвестиционно проучване или препоръка за инвестиране и не следва да се тълкува като такава. Информацията е валидна към датата на издаване на маркетинговото съобщение и може да се промени в бъдеще. Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства. Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Бъдещите резултати подлежат на данъчно облагане, зависещо от личното положение на всеки инвеститор и може да се промени в бъдещи периоди. Преди вземане на окончателно инвестиционно решение е препоръчително инвеститорите да се запознаят с проспекта и основния информационен документ на съответния фонд. Документите са достъпни на български и английски език на интернет страницата на www.karollcapital.bg, както при поискване могат да бъдат получени безплатно на хартиен носител в офис на Управляващото дружество. Фондове Адванс са активно управлявани. Резюме на правата на дялопритежателите е достъпно на www.karollcapital.bg. Обобщение на правата на инвеститорите може да бъде намерено тук: https://www.schroders.com/bg-bg/bg/profesionalisti-investitori/obobshtenie-na-pravata-na-investorite/

10 години Schroders и Карол Капитал

Mon, 14 Nov 2022 12:53:46 +0200

10 години Schroders и Карол Капитал

В навечерието на 20-годишнината от създаването на Карол Капитал се навършва и 10–годишен юбилей от партньорството ни с британския асет мениджър, Schroders. Поводът отбелязахме на среща с наши клиенти, кратка презентация относно финансовия пазар и онлайн поздрав от Alexander Prawitz, Регионален Мениджър в Schroders.

Половината от нашата история е тясно свързана с базираната в Лондон глобална инвестиционна компания. Самите Schroders са вече на 222 години и са преминали през едни от най-вълнуващите събития на стария континент - периоди на икономически разцвет и борсов възход, както и на кризи, рецесии, войни и бедствия. Въпреки всичко днес Schroders са по-големи и стабилни от всякога – с активи над EUR 800 млрд., 4 хиляди експерта на 5 континента, над 200 фонда във всички активи и региони.

Над 700 фонд мениджъри, анализатори, стратези и икономисти са базирани във всички кътчета на земята, за да захранват глобалната им мрежа с локални знания и уникални инвестиционни идеи. Schroders предлагат всеобхватен набор от взаимни фондове в акции, облигации и алтернативни активи във всички географски региони и икономически сектори. Освен инвеститори с цел печалба за своите клиенти, Schroders са лидери в интегрирането на ESG процеси с грижа към природата и обществото като:

Global Sustainable Growth– фокусът е изцяло върху инвестиции в компании, които отговарят на критериите за устойчивост

Global Sustainable Food and Water – фондът инвестира в компании, които се борят за прехода към устойчиво осигуряване на храна и вода

Global Energy Transition– инвестиции в компании, свързани с глобалното преминаване към нисковъглеродни източници на енергия

Healthcare Innovation– фокус върху инвестиции в компании от сферата на здравеопазването и медицината в целия свят

Global Climate Change– фондът инвестира в компании в целия свят, за които се счита, че ще бъдат повлияни благоприятно от усилията за приспособяване към или ограничаване на влиянието на глобалните климатични промени.

(Можете да инвестирате в тези и подобни фондове еднократно чрез нашите готови стратегии, както и чрез инвестиционен план с регулярни малки месечни вноски.)

Приносът на Карол Капитал към тази история на успеха е лесният достъп, който от 2012г. предоставяме към тези глобални инвестиционни възможности на хилядите ни индивидуални, корпоративни и институционални клиенти. За 10 години инвеститорите в България и Румъния ни довериха почти 200 млн. лв. в близо 200 фонда на Schroders, регистрирани в Люксембург.

Какво споделят наши клиенти на фондове Schroders

След кратко проучване на Карол Капитал като компания, предлагаща услугите, които ми бяха нужни, разбрах че мога да разчитам на професионализъм, постоянство и знание, породено от изградените вече традиции в този бизнес. Нямах съмнение, че искам да работя с тях. Шръодерс, също така отговори на моите очаквания по отношение на устойчивост през годините, балансирано портфолио и международно присъствие. Милен Желев, Оперативен мениджър, ИТ сектор

Преди близо 10 години реших да инвестирам. Удволетворена и спокойна съм от решението си. Огромно доверие в екипа на Карол Капитал и партьора им Шрьодерс и удоволствие от работата ми с тях. Резултатът винаги е добър, когато емоционалното и рационалното са в основата на решенията ни. Калина Николаева, Мениджър в сферата на търговията с медицинско оборудване

Инвестирам спестяванията си с цел да подсигуря финансово доброто образование за децата ни в бъдеще. По този начин давам и личен пример за отношението към личните финанси. Доверието ми към Карол и техния партньор Шрьодерс не спира да расте всяка година. Зорница Попова, Служител в Министерство на Иновациите

Избрах Карол Капитал и Шрьодерс поради огромния избор от фондове в различни сфери и индустрии, както и заради минималните такси и професионалното консултиране от страна на Карол. Другото, което ме спечели беше възможността за бърза ликвидност и липсата на задължителен характер за продължителност на инвестицията. Константин Икономов, Мениджър, Българска голф асоциация

Правя вноски на името на служителите си като част от социалния пакет. Това мотивира допълнително хората, а мен защитава от текучество, което в нашия сектор е на ротационен принцип, защото никъде не се подготвят кадри освен в практиката. Ани Чакърова, Собственик на компания за международна спедиция

От години заделям част от дохода си към инвестиционен план на Карол Капитал чрез фонд на Schroders. Дългата ми лекарска кариера и житейски опит ме направиха спестовна и отговорна към парите. Искам да дам добър пример на своите деца и внуци. д-р Юлиана Лазарова, Лекар

Какво е взаимен фонд

Предупреждение за риска

Предоставената тук информация е маркетингово съобщение и не представлява инвестиционна консултация, съвет, инвестиционно проучване или препоръка за инвестиране и не следва да се тълкува като такава. Информацията е валидна към датата на издаване на маркетинговото съобщение и може да се промени в бъдеще. Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства.Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Бъдещите резултати подлежат на данъчно облагане, зависещо от личното положение на всеки инвеститор и може да се промени в бъдещи периоди. Преди вземане на окончателно инвестиционно решение е препоръчително инвеститорите да се запознаят с проспекта и основния информационен документ на съответния фонд. Документите са достъпни на български и английски език на интернет страницата на www.karollcapital.bg, както при поискване могат да бъдат получени безплатно на хартиен носител в офис на Управляващото дружество. Обобщение на правата на инвеститорите може да бъде намерено тук.

3 идеи за инвестиционни възможности в края на 2022 г.

Tue, 08 Nov 2022 10:51:52 +0200

Ще запомним 2022 г. с важни събития, които промениха изцяло пазарната среда. Това е годината, в която светът започна да преодолява последиците от COVID пандемията, в границите на Европа започна военен конфликт, който допълнително задълбочи трудностите с доставките на енергийни и селскостопански суровини, a по света се развихри инфлация, невиждана от десетилетия. След години на отрицателни лихви и политика на осигуряване на ликвидност, Централните банки бързо започнаха да вдигат лихвите, в борба с инфлацията. Това доведе до значителна корекция в цените на облигациите и скок в доходността им, глобалните борси навлязоха в „мечи“ пазар, а света заговори за рецесия.

Какво означава това за инвеститорите, как могат да защитят парите си и да се възползват от възможностите, които предоставя волатилността на финансовите активи?

Правилният подбор на финансови активи е от изключително значение за реализиране на доходност, затова нашите финансови анализатори дават 3 идеи за печеливши инвестиции в края на турбулентната 2022 г.:

3400 пункта на „S&P 500” е атрактивно ниво за покупка/добавка
Облигациите са обратно в играта и могат да осигурят добра доходност
По-силно представяне на дефанзивните сектори на икономиката в следващите 3 до 6 месеца

„S&P 500” на ниво от 3 400 пункта е печеливша инвестиция

3 400 пункта е атрактивно ниво за широкия американски индекс „S&P 500”, защото това е върхът преди пандемията, а и това ниво отразява по-адекватно печалбите на компаниите в текущата среда. През последното тримесечие то бе почти достигнато, след като индексът се понижи до близо 3 450 пункта. Според Георги Георгиев, Портфолио мениджър в Карол Капитал „прогнозите на анализаторите все още не калкулират задаващата се рецесия в САЩ в следствие на покачването на лихвите. Горепосоченото ниво на „S&P500” e атрактивно за заемане на позиции, защото адекватно би отразявало актуалната среда“. Експертът предупреждава, че навлизаме в период на годината, в който традиционно цените на акциите се покачват, затова може тактически да се отиграе временно поскъпване при глобалните акции.

Нашите предложения, за да се възползвате от подобно атрактивно ниво за покупка на акции са инвестиции във взаимните фондове Адванс Инвест, SchroderISFGlobalSustainableGrowthи доверително управление.

Облигациите са обратно в играта

Сривът при считаните за най-сигурни 10-годишни aмерикански държавни ценни книжа се доближава до този от времето на Френската Революция. При останалите облигационни инструменти спадовете са още по-дълбоки. Видно от графиката, след такива сериозни корекции винаги са следвали дълги и солидни периоди на ръст.

„Въпреки че годината не е свършила, спокойно можем да кажем, че държавните облигации ще бъдат с отрицателен резултат за 2022г., което ще бъде втора поредна година. Анализът ни показва, че в историята няма три поредни негативни години за този клас актив. Централните банки се борят срещу инфлацията, покачвайки лихвите по дълговите книжа. Вече могат да се намерят държавни облигации с годишна доходност от около 4-5%, което е невиждано през последните 10г. Пример са последните емисии на България, които са именно с доходност от 5+%. Според нас и корпоративните облигации в някои сегменти стават доста привлекателни. Накратко, облигациите ще заемат важна част в инвестиционния портфейл през следващите години“, коментира Симеон Керанов, портфейлен мениджър в Карол Капитал.

Нашите предложения, за да се възползвате от високите лихви на облигациите, са инвестиции в SchroderISFEuroCorporateBond,SchroderISFSustainableUSDollarShortDurationBond и доверително управление в ETF-и и фондове.

По-силното представяне на дефанзивните сектори ще продължи

От началото на годината акциите на компаниите от дефанзивните сектори се представят по-добре от тези в цикличните индустрии. Ако сравним представянето на индексите MSCI глобални дефанзивни сектори и MSCI глобални циклични сектори ще видим, че първият е с резултат от – 4,12% от началото на годината, срещу -27, 52% за цикличните сектори.

„Печалбите на компаниите от сектор „Здравеопазване“ и сектор „Потребителски стоки от първа необходимост“ продължават да са силни и за 3-то тримесечие са по-високи от прогнозите на анализаторите. Според нас тази тенденция ще продължи в следващите 1-2 тримесечия, след което има вероятност да се обърне“, коментира Константин Проданов, главен инвестиционен стратег на Карол Капитал.

Можете да се възползвате от по-доброто представяне на тези сектори на икономиката чрез инвестиции в SchroderISFHealthcareInnovation, SchroderISFGlobalSustainableFoodandWater, или услугата доверително управление.

За да научите повече за прогнозите на нашите анализатори за различните класове активи и региони, прочетете новият ни тримесечен инвестиционен бюлетин. Ако искате да получавате регулярна информация за динамиката на фондовите пазари, прогнози и идеи за Вашите инвестиции, абонирайте се тук.

Предупреждение за риска

Предоставената тук информация е маркетингово съобщение и не представлява инвестиционна консултация, съвет, инвестиционно проучване или препоръка за инвестиране и не следва да се тълкува като такава. Стойността на дяловете на фонда и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не възстановят инвестициите си в пълния им размер. Информацията е валидна към датата на издаване на маркетинговото съобщение и може да се промени в бъдеще. Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства. Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Бъдещите резултати подлежат на данъчно облагане, зависещо от личното положение на всеки инвеститор и може да се промени в бъдещи периоди. Преди вземане на окончателно инвестиционно решение е препоръчително инвеститорите да се запознаят с проспекта и основния информационен документ на съответния фонд. Документите са достъпни на български и английски език на интернет страницата на www.karollcapital.bg, както при поискване могат да бъдат получени безплатно на хартиен носител в офис на Управляващото дружество. Фондове Адванс са активно управлявани. Резюме на правата на дялопритежателите е достъпно на www.karollcapital.bg. . Обобщение на правата на инвеститорите може да бъде намерено тук: https://www.schroders.com/bg-bg/bg/profesionalisti-investitori/obobshtenie-na-pravata-na-investorite/

Как да осигурим добро образование на децата си?

Fri, 23 Sep 2022 16:39:28 +0300

Всички знаем, че доброто образование е от изключителна важност за добрата реализация. Затова всеки родител търси най-доброто училище, най-добрите курсове и занимания за децата си, за да може да получат добър старт и подготовка за живота.

За да бъде осигурено подобно образование обаче са необходими средства, които не са малко особено ако и амбициите на родителите и на децата са то да бъде получено в чужбина. Предвидливостта изисква родителите от рано да си зададат въпроса Как да осигурим средства за образованието на децата си?

Колкото по-рано успеем да си отговорим на следните въпроси, толкова по-малко неприятни изненади и сътресения ще усетим в стандарта си на живот, когато дойде моментът:

Колко средства ще са необходими, за да покрием разходите за образование на детето си
Кога да започнем да спестяваме и по колко да отделяме, за да съберем необходимата сума?
Как да изберем правилните финансови инструменти за спестяванията си, за да постигнем целта си?

За улеснение, направихме средно изчисление на общия разход за бакалавърска степен (4 години) в страна от ЕС. Сумата е близо 72 000 лв., срещу доста по-скромната сума от 20 000 лв. за България. Освен таксите за обучение, голямо перо в разходите са наемите, като за последната година те и режийните разходи значително се увеличаха, поради сериозната инфлация, породена от енергийната криза. Високият стандарт на живот в ЕС води до по-високи наеми. Трябва да имаме предвид, че за България статистиката е донякъде „изкривена“ поради факта, че голяма част от населението живее в столицата, където са и някои от най-престижните университети. В този случай разходите за квартира не се включват в общите разходи.

Има различни способи за постигане на финансовите цели, които сте си поставили – регулярни инвестиции на вноски, еднократна по-голяма инвестиция или смесен вариант. Как и в какво да инвестирате зависи от Вашето финансово състояние, рисковия Ви профил или конкретните Ви планове. За да постигнете успешно целите си е добре да знаете основните 4 фактора, които влияят на инвестициите ни и най-често ни влияят на финансовото ни състояние и спестявания.

Тя е врагът на всички спестявания, дори когато е в нормални граници от 2-4% годишно. Във време на висока инфлация, в която се намираме в момента, тя е особено важен фактор, с който трябва да се съобразим. Ако оставите парите си в кеш или на банков депозит, те ще бъдат незащитени от инфлацията. За да победите инфлацията е нужно да потърсите и да инвестирате в финансов инструмент, който ще Ви помогне в запазването на стойността на спестяванията, а и ще ви даде дори шанс да ги увеличите дългосрочно.

За да не допуснем тази грешка е добре да знаем приблизително към каква крайна сума се стремим и следователно колко спестявания, инвестиции и вноски ще са ни нужни. Разгледайте по-долния пример, който ще Ви даде информация след какъв период от време, каква натрупана сума бихте имали спрямо инвестициите си.

Най-силният актив във финансовия свят е времето. Колкото по-дългосрочна е една инвестиция, толкова по-висока е найната възвращаемост. Отново, това можете да го забележите в по-горната графика, че периодът на инвестицията е изключително определящ. Освен това когато започнем да спестяваме на време, това ни позволява да постигнем целите си с по-малко инвестирани средства.

Пред всеки, който се изправя за първи път пред решението да инвестира, съшествуват множество въпроси: В какво да инвестирам – имоти, облигации, акции, криптовалути? Как да избера инструмента, който да отговаря на моя рисков профил и същевременно да ми донесе желаната доходност? Тези въпроси стават още повече във време на резки движения на пазарите и несигурна икономика.

За да Ви помогнем да си отговорите на тези въпроси и да можете да зададете други, които Ви вълнуват на нашите финансови консултанти, Ви каним на безплатния ни уебинар „Как да подсигурим образованието на децата си“?, който ще се проведе на 29 септември (четвъртък) от 4.30 часа.

РЕГИСТРИРАЙТЕ СЕ БЕЗПЛАТНО

---------------------------------------------------------------------------------------------------

Предупреждение за риска

Информацията, поместена в този материал не представлява инвестиционен съвет, не е препоръка или инвестиционна консултация от страна на „Карол Капитал Мениджмънт“ ЕАД относно каквито и да са инвестиционни стратегии или предлаганите финансови инструменти.Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства. Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Настоящото представлява маркетингово съобщение. Преди вземането на окончателно инвестиционно решение, моля прегледайте проспекта и основния информационен документ на фонда, в който бихте желали да инвестирате.

В какво да инвестирам

Tue, 30 Aug 2022 21:36:00 +0300

Намерете подходящата инвестиция за постигане на целите си

Последователното спестяване и целенасочено инвестиране може да не са бляскави колкото избора да похарчите парите си за нещо, което искате в момента, но ще Ви дадат много повече свобода и контрол върху начина Ви на живот в бъдеще. Инвестирането не е самоцел. Особено във времена на висока инфлация. То е белег за предвидливост и интелигентност, но за да има смисъл от него, то трябва да Ви приближава към личните Ви цели.

Една от първите стъпки от инвестиционния Ви път е да откриете и оформите ясна и конкретна цел. Това ще Ви помогне да останете инвестирани за по-дълъг период, да се връщате към целта си всеки път, когато тръгнете в друга посока и не на последно място, ще Ви помогне във взимането на правилните финансови решения. Накратко казано, за да получите удовлетвореност от инвестираните от Вас средства, е добре да си отговорите съвсем в началото на въпросите – каква е моята цел и защо да инвестирам.

Ако все още не сте напълно сигурни какви са отговорите за Вас, бихме искали да Ви помогнем в намирането на правилния начин и финансов продукт, за да постигнете Вашата цел.

Искам да спестявам за пенсиониране, за да си осигуря спокойни старини

За никого не е тайна, че дори в развитите икономики държавната пенсия не е достатъчна, за да запази стандарта на живот от преди пенсионирането. Това важи в огромна степен за България, където стандартът на живот намалява с над 70%, когато спрем да работим. Когато става въпрос за пенсиониране, има много неизвестни и неконтролируеми от нас фактори като държавна политика за пенсионно осигуряване, демографска картина, инфлация и пр. Но има едно нещо, което може да поставим под свой контрол и това е именно колко спестяваме и инвестираме за бъдещето си! Един от най-добрите и доказани през годините подходи за всеки, който иска да си осигури спокоен и приятен живот за старините си е да инвестира - дори и минимална част (например 10%) от месечния си доход - в инвестиционен план.

Предимствата на Инвестиционния план:

Инвестирате с малки месечни вноски (100 лв., 200 лв. или 300 лв.) във взаимни фондове, съдържащи професионално подбрани качествени и стабилни глобални компании;
Минимализиран е рискът от загуби. Това е така, защото когато стойността на избрания от Вас фонд пада, купувате повече дялове за дадената сума, а когато стойността се покачва, купувате по-малко дялове, но цялостната Ви инвестиция расте с по-голям брой дялове, включително тези закупени по време на спадовете;
Исторически доказано е, че във времето, независимо от динамиката в икономическия цикъл, геополитически събития, ръстове и сътресенията на финансовите пазари, акциите имат най-голяма възращаемост (8% средногодишна доходност на глобалния индекс на акции за последните 10г). и побеждават инфлацията;
Възползвате се от сложната лихва - прочетете повече тук.

Рискове на Инвестиционния план

Пазарен риск - възможността да се реализират загуби поради неблагоприятни изменения в цените на финансови инструменти, пазарните лихвени проценти, валутни курсове и други.
Кредитен риск - възможността от намаляване на стойността на позицията в един финансов инструмент при неочаквани събития от кредитен характер, свързани с емитентите на финансови инструменти
Оперативен риск - възможността да се реализират загуби, свързани с грешки или несъвършенства в системата на организация, недостатъчно квалифициран персонал, недобросъвестно поведение на служители, неблагоприятни външни събития от нефинансов характер.
Ликвиден риск - При трудни пазарни условия е възможно фондът да не успее да продаде дадени ценни книжа на пълната им стойност или изобщо.

Искам да спестявам за бъдещето на децата си

Най-големият подарък, който можете да направите за най-малките членове на семейството Ви, е да им осигурите добра преднина за бъдеще, пълно с възможности. Колкото по-рано започнете да мислите в тази посока, толко по-лесно ще Ви бъде да се справите с тази задача, без да е нужно да правите огромни компромиси със стандарта си на живот.

Какво да предвидите като бъдещи разходи за образованието на децата/внуците си?

Изцяло таксата за образованието по семестри или за първите две години;
Общежития/квартира за целия период на обучение или за първите две години;
Транспортни и други логистични разходи;
Книги и пособия.

Както се вижда от горната графиката, колкото по-рано започнете, толкова по-добър резултат ще постигнете с по-малко инвестирани средства. Най-подходящото спрямо тази цел, би било откриване на инвестиционен план, към който да допринасяте регулярно и дългосрочно. Чудото на сложната лихва върши работата вместо Вас.

Искам да спестявам за "черни дни" или фонд "Непредвидени ситуации"

Колкото и да планувате предстоящите месеци и години в живота си, е възможно да настъпи събитие, което не сте предвидили. В този случай „белите пари за черни дни“ могат да Ви помогнат. На всеки може да се случи да се нуждае от по-продължително и скъпо лечение, да остане без работа за период от няколко месеца, да се наложи спешен и скъпо струващ ремонт в дома му и всякакви други непланувани по-големи разходи. Фонд „Непредвидени ситуации“ е това, което може да Ви спаси в тези случаи.

Предимствата на „Фонд Непредвидени Ситуации“:

Подпомага Ви в стресови ситуации, в които притеснението и напрежението поради липса на средства могат да засегнат здравето и психиката Ви;
Помага Ви в това да не харчите безразборно парите си;
Парите Ви са инвестирани и работят за Вас до момента в който Ви потрябват.

Колко средства трябва да отделя във фонда за непредвидени ситуации:

Експертите съветват да се придържате към правилото – необходимото Ви за нормален живот за 3-6 месеца: наем, храна, превоз, здравеопазване, основни услуги, които ползвате и пр.

Ако не можете да си позволите да отделите и инвестирате тези средства накуп, то поне бихте могли да заделяте и инвестирате регулярно малки суми (100-200 лв.), разчитайки на времето и доходността на фондовите пазари да Ви помогнат.

Всеки от нас има в живота си малки или големи мечти и цели за близките 5/10/15 години, за които спестява и се вълнува за тяхното постигане. Една от задължителните стъпки за тяхното осъществяване е именно изготвянето и следването на финансов план. Какъв е Вашият план за постигане на целта ви? Може би да влагате каквото е останало от месечния Ви доход след всички разходи в банков депозит? Бихте ли се изненадали ако Ви кажем, че има много по-ефективен начин, чрез който по-бързо да достигнете финансовата си цел с по-малко инвестиции?

Например, ако преди 10 г. сте заделили „под дюшека“ 10 000 лв., реалната им стойност в момента би била около 6 900 лв, а останалите 3 100 лв. са били „изядени“ от инфлацията, която по официални данни за последните 10 г. е 31%.

Едно от най-доказаните решения, което ще Ви помогне да се погрижите за спестяванията си и да достигнете финансовите си цели по-ефективно, е именно инвестирането във взаимни фондове. Спрямо целите и предпочитанията Ви, можете да изберете различни опции като такива, които инвестират в компании от цял свят като фондове Schroders, или такива, които инвестират в определени региони само като Адванс Възможности в Нова Европа. За Ваше улеснение и да не губите много време търсейки от фонд на фонд, ние създадохме и Готови Портфейли за инвестиране, чрез които можете да достигнете до избраната от Вас инвестиционна стратегия.

Предимствата на инвестирането във взаимни фондове:

Най-добрият начин да гарантирате, че парите Ви няма да бъдат похарчени и стопени от инфлацията, а ще отидат към постигането на целта Ви, е да насочите част от тях от банковата Ви сметка към инвестиции във взаимни фондове и други финансови инструменти;

Парите Ви се управляват професионално от опитни портфейлни мениджъри и анализатори на фондовите пазари;
Дава Ви шанс да постигнете целта си по-бързо и лесно като реализирате определен процент възвращаемост за периода на инвестицията;
При нужда имате бърз достъп до парите си без наказателни такси;
Липса на данъчни утежнения – доходността от този вид инвестиция не се облага с данъци.

Рискове на инвестирането във взаимни фондове

Пазарен риск - възможността да се реализират загуби поради неблагоприятни изменения в цените на финансови инструменти, пазарните лихвени проценти, валутни курсове и други.
Кредитен риск - възможността от намаляване на стойността на позицията в един финансов инструмент при неочаквани събития от кредитен характер, свързани с емитентите на финансови инструменти
Оперативен риск - възможността да се реализират загуби, свързани с грешки или несъвършенства в системата на организация, недостатъчно квалифициран персонал, недобросъвестно поведение на служители, неблагоприятни външни събития от нефинансов характер.
Ликвиден риск - При трудни пазарни условия е възможно фондът да не успее да продаде дадени ценни книжа на пълната им стойност или изобщо.

*Инвестирането във взаимни фондове крие и други рискове, с които може да се запознаете в Проспекта и Правилата на съответния фонд.

Искам да запазя стойността на богатството си и да го увелича като наследство за следващото поколение

Независимо колко време Ви е отнело да работите усилено, за да натрупате богатството, важно е да изберете най-ефективният начин, чрез който да се погрижите за парите си, така че не само да запазите стойността им в дългосрочен план, но и да ги увеличавате. Да държите спестяванията си в банка е все едно да се отказвате от част от тях заради ниските лихви и високата инфлация. За натрупани суми до 50 000 лв., бихте могли да се възползвате от вече създадени готови стратегии от специалисти с дългогодишен опит на фондовите пазари. Всяка от готовите стратегии ще Ви даде възможността да припознаете себе си според Вашия инвеститорски профил и да инвестирате лесно, без да е нужно да отделяте много време и енергия в четене на финансова литература, анализи на финансови отчети и следене на новини.

Управлението на по-големи суми от порядъка на 50 000 лв. и повече изисква вземането на по-сложни инвестиционни решения на база финансови анализи, портфолио мениджмънт, риск мениджмънт и редица други фактори, които често не са по силите на индивидуален инвеститор. За подобни цели има професионалисти – портфейлни мениджъри, финансови анализатори и други инвестиционни специалисти, работещи в лицензирани Управляващи Дружества (асет мениджмънт компании), на които да доверите тази отговорност докато Вие използвате времето си за други важни неща в бизнеса или личния живот. Избирането на оптималната стратегия по Доверително Управление ще Ви помогне в изграждане на здрава основа за запазване на богатството Ви в дългосрочен план, включително и в подготвянето на следващото поколение за тяхното наследство и успешно бъдеще.

Услугата Доверително управление на Карол Капитал ще Ви даде:

Доверен партньор – който ще разбере в детайли Вашите инвестиционни цели и приоритети;
Перспектива - за икономиките и бизнесa, която ще Ви помогне във вземането на важни решения;
Индивидуален инвестиционен портфейл - в най-перспективните активи, региони, сектори;
Увереност и спокойствие – че стратегията следва изцяло Вашите интереси и парите Ви са в сигурни ръце;
Свободно време – което да оползотворявате за други важни в живота Ви неща.

Ако не сте разпознали Вашата конкретна цел в списъка или имате въпроси за начините на постигането й, свържете се с нашите финансови консултанти, които ще Ви помогнат да намерите най-доброто инвестиционно решение спрямо целите Ви с безплатна консултация.

Предупреждение за риска

Предоставената тук информация е маркетингов материал и не представлява инвестиционна консултация, съвет, инвестиционно проучване или препоръка за инвестиране и не следва да се тълкува като такава. Стойността на дяловете на фонда и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не възстановят инвестициите си в пълния им размер. Информацията е валидна към датата на издаване на маркетинговия материал и може да се промени в бъдеще. Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства. Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Бъдещите резултати подлежат на данъчно облагане, зависещо от личното положение на всеки инвеститор и може да се промени в бъдещи периоди. Преди вземане на окончателно инвестиционно решение е препоръчително инвеститорите да се запознаят с проспекта и основния информационен документ на съответния фонд. Документите са достъпни на български и английски език на интернет страницата на www.karollcapital.bg, както при поискване могат да бъдат получени безплатно на хартиен носител в офис на Управляващото дружество.Фондове Адванс са активно управлявани и не следват индекс. Обобщение на правата на инвеститорите може да бъде намерено на https://www.schroders.com/bg-bg/bg/profesionalisti-investitori/obobshtenie-na-pravata-na-investorite/. Резюме на правата на дялопритежателите е достъпно на https://karollcapital.bg/uploads/2023/Prava_na_pritejatelite.pdf

5 предимства на инвестирането на вноски

Wed, 10 Aug 2022 08:49:12 +0300

Ако е дошъл моментът, в който теми свързани с лични финанси, планиране на бюджет, и инвестиране Ви интересуват пряко, то сте попаднали на правилното място. Както най-вероятно вече знаете, има различни видове инвестиции, които могат да се превърнат в отговорите на въпроса „В какво да инвестирам парите си?“. Едни от най-популярните са инвестиции в имот и инвестиции в акции и облигации. При търговия с акции, има много неизвестности, които биха затруднили и най-опитния финансов анализатор, портфейлен мениджър, финансов консултант и прочие. Дори и през втората половина на 2022г остава и един от най-честите въпрос за инвеститорите, а именно в какво да инвестираме при висока инфлация и потенциална рецесия.

Един от най-достъпните за повечето хора и сравнително ниско-рисков вариант е регулярната инвестиция на малки вноски. Инвестиране на малки вноски през равен интервал от време, известно като dollar cost-averaging стратегия, носи много предимства на всеки инвеститор. Именно тя стои в основата на т.нар. инвестиционни планове.

Когато е приложена правилно, dollar cost-averaging стратегията може да бъде много печеливша за Вашия портфейл. Има 5 основни причини за това:

Всеки момент е подходящ за инвестиция

Когато инвестирате с еднократна сума, Вие сте много зависими от моментното състояние на пазарите. Важно условие при еднократна инвестиция е да уцелите подходящият момент за влизане и съответно излизане от пазара. Това обаче е трудна задача, дори за професионалните инвеститори, асет мениджмънт компаниите,и анализаторите на капиталовите пазари, защото те се движат по сложни правила. Често най-подходящият момент за инвестиция е тогава, когато ситуацията изглежда безнадеждна, а за излизане от пазара – когато има най-голям оптимизъм за развитието му. Реално погледнато тези решения противоречат на човешките настроения и затова експертите съветват да не се опитвате да „хванете“ дъното.

Чрез регулярната инвестиция на малки вноски,когато инвестирате определената от вас сума на върха, вие купувате по-малко дялове от портфейла, който сте избрали. Когато инвестирате на дъното, имате по-малко средства в портфейла ви, но пък купувате повече дялове и по този начин печелите повече при последващо движение нагоре. По този начин вие минимализирате допълнително риска от инвестиции при волатилни пазари, чрез т.нар. осредняване на покупната стойност.

2. Премахва емоцията при инвестирането и по този начин Ви предпазва от грешки

Както вече споменахме пазарите се движат по правила обратни на човешките емоции. Правилните моменти за „влизане“ и „излизане“ от пазара са точно обратното на нашето възприятие. Dollarcost-averaging стратегията Ви спестява много излишни нерви и ви предпазва от грешки при взимане на решения за парите ви.

Долната графика показва сравнение между еднократна инвестиция (5 000$ през 2006 г.) и инвестиция на вноски в един същ портфейл за същия период от време. Виждаме, че и двете инвестиции са постигнали еднаква доходност. Разликата между тях обаче е, че еднократната инвестиция само за година и половина е нарастнала с над 20%, а после след финансовата криза е паднала рязко надолу. Въпреки че крайният резултат е еднакъв, в случая на еднократната инвестиция да стои инвестиран в периода на спад е коствало много нерви на инвеститора. В голяма част от случаите инвеститорите не успяват да устоят на изкушението да изтеглят парите си, а това най-вероятно само ще навреди допълнително.

3. Кара ви да инвестирате дългосрочно

Когато изберете dollar-cost-averaging стратегията, вие приемате максимата да инвестирате дългосрочно. Не търсите бърза печалба, а осигуряване на достатъчно средства, които да поддържат стандарта ви на живот и след оттегляне от активна работа. Дългосрочният период за инвестиране, заедно с ефекта на сложната лихва, която Айнщайн нарича осмото чудо на света, обясняват успешната инвестицията. Дългосрочната инвестиция минимализира и риска от спадове на пазарите, защото е научно доказано, че в дългосрочен план акциите побеждават като възвращаемост всички други активи.

Един пример от нашите експерти: Знаете ли, че ако започнете да инвестирате регулярно по 300 лв. на месец във взаимен фонд с 8% средногодишна доходност, след 10 години бихте разполагали потенциално с над 50 000 лв., а след 20г. с над 170 000 лв?

4. Възползвате се от сложната лихва

Сложната лихва или осмото чудо на света всъщност е нещо много просто. Вие внасяте 100 лв. в даден финансов актив, например взаимен фонд, който постига 10% доходност за една година. След точно една година ще имате 100 лева плюс още 10% от тях или общо 110 лева.За разлика от това, ако ги оставите на депозит в банка, по-скоро след тази една година, те не само няма да са се увеличили, но и много вероятно е инфлацията да е изяла част от тях. Нека да си представим, че нямате нужда от тези 110 лева и пожелаете да ги реинвестирате в същия продукт за срок от още 1 година. На края на периода (след 2 години) по сметката си вече ще имате 121 лева. Вие ще получите не само нова лихва (10%) върху базовата сума от 100 лева, но и още 10% или 1 лев върху реинвестираната лихва от първата година в размер на 10 лева. И така, за период от много на брой години, ще получавате все по-голяма лихва върху старите лихви с всяка изминала година. Ефектът на сложната лихва е пряко свързан с дългосрочността на инвестицията.

5. Dollar cost-averaging стратегията е достъпна за всеки

На последно място, но не и по важност е достъпността на този вид инвестиция. Накратко казано не всеки може да си позволи да инвестира еднократно суми от 10 000 или 20 000 лв., но регулярното месечно инвестиране на малки суми от 100, 200 или повече лева е достъпно за много хора. С други думи тази стратегия прави инвестицирането достъпно за всеки, а не лукс.

Предупреждение за риска

Инвестициите – лукс за богати или възможност за всеки предвидлив

Thu, 04 Aug 2022 07:44:38 +0300

В последните години и в България въпросът "Дали да инвестирам?" се измества от въпроса "Как мога да инвестирам?". Въпреки че процентът на инвестициите в акции на българите спрямо този на гражданите на Западна Европа например все още е доста по-нисък, отрицателните лихви по депозитите и високите нива на инфлация в последната година накараха все повече хора да се замислят как реално да предпазят парите си от обезценяване, а защо не и да ги увеличат.

3 основни принципа на успешната инвестиция

За да бъде успешна инвестицията ни, експертите съветват да спазваме 3 основни принципа:

Изграждане на балансиран портфейл - това означава, че в портфейла ви трябва да има различни класове активи, които да минимизират риска. Балансираният портфейл включва акции, облигации, суровини, имоти, кеш. Те са в различно съотношение спрямо рисковия профил на всеки инвеститор и спрямо състоянието на финансовите пазари.

Дългосрочно инвестиране - не са много инвеститорите, които могат да спечелят с краткотрайна инвестиция. Общоизвестна истина на финансовите пазари е, че най-ценният актив е времето. Дългосрочният хоризонт на инвестицията позволява да се възползвате максимално от ефекта на сложната лихва, който Айнщайн не случайно нарича "осмото чудо на света". Нека си представим, че разполагате с 10 000 лв. и разгледаме две ситуации. В първата инвестирате тези 10 000 лв. за 10 г. при 8% средна годишна доходност. В края на периода бихте акумулирали 21 589 лв. Ако вместо това обаче можете да инвестирате тези 10 000 лв. за период от 20 г., в края на периода бихте разполагате с 46 609 лв.

Част от спестяванията да отиват за инвестиция в акции - Независимо от рисковия профил, в който попадате, препоръчително е част от вашия портфейл да включва инвестиции в акции. Те са активът, който най-успешно ще ви предпази от инфлацията в дългосрочен план, както се вижда и от графиката по-долу:

Инвестициите само за богатите ли са?

Отговорът е категорично не. Изграждането на индивидуален балансиран портфейл, какъвто е един от основните принципи на успешната инвестиция, изисква да разполагате с повече средства, които да бъдат разпределени в различните видове активи. Дългосрочното инвестиране на по-голяма сума ще ви донесе висока възвръщаемост. От друга страна обаче, регулярната инвестиция на малки суми във взаимен фонд чрез т.нар финансова услуга инвестиционен план, подобни на тези, които предлага "Карол Капитал", ще ви осигури едновременно балансиран портфейл и допълнително минимизиране на риска от спадовете на активите. Всеки взаимен фонд има вече изграден балансиран портфейл и купувайки дялове от него, вие купувате част от този портфейл. Регулярното инвестиране на по-малки суми ви гарантира, че когато пазарът е надолу, т.е. стойността на вашите активи спада, със същата сума вие ще купите повече дялове от фонда.

Колкото по-рано започнете да инвестирате в такъв план, благодарение на сложната лихва за по-малка инвестирана сума ще получите по-висока възвръщаемост. Или казано с други думи, ако когато сте на 20 години, започнете да инвестирате всеки месец сума от 100 лв. в инвестиционен план, ще се радвате на охолни старини. Чрез глобалния си партньор, асет мениджмънт гиганта Schroders, "Карол Капитал" предлага с малки месечни вноски да постигнете желаната доходност и да си осигурите добър живот и след прекратяване на активната си кариера.

"Карол Капитал" предлага и дистанционно сключване на договор чрез специално създаден за целта онлайн портал. Това позволява още по-лесно и удобно да направите първата крачка в инвестирането, с която да защитите спестяванията си и да получавате регулярни доходи.

Предупреждение за риска

Предоставената тук информация е маркетингово съобщение и не представлява инвестиционна консултация, съвет, инвестиционно проучване или препоръка за инвестиране и не следва да се тълкува като такава. Информацията е валидна към датата на издаване на маркетинговото съобщение и може да се промени в бъдеще. Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства. Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Бъдещите резултати подлежат на данъчно облагане, зависещо от личното положение на всеки инвеститор и може да се промени в бъдещи периоди. Преди вземане на окончателно инвестиционно решение е препоръчително инвеститорите да се запознаят с проспекта и основния информационен документ на съответния фонд. Документите са достъпни на български и английски език на интернет страницата на www.karollcapital.bg, както при поискване могат да бъдат получени безплатно на хартиен носител в офис на Управляващото дружество. Фондове Адванс са активно управлявани. Резюме на правата на дялопритежателите е достъпно на www.karollcapital.bg.Обобщение на правата на инвеститорите може да бъде намерено тук: https://www.schroders.com/bg-bg/bg/profesionalisti-investitori/obobshtenie-na-pravata-na-investorite/

Три инвестиционни идеи за 2022 г.

Mon, 14 Feb 2022 10:04:54 +0200

В началото на всяка година инвестиционния екип на Карол Капитал прави прогноза за развитието на глобалните пазари, върху която се базират нашите инвестиционни решения през годината. Тази година нашите анализатори виждат три възможности за добра възвращаемост на инвестициите:

Европейските акции ще се справят по-добре от американските
Най-висока доходност ще донесат акциите на развиващите се пазари
Секторите от „старата икономика“ ще се представят по-добре от тези в „новата“

След силната за акциите 2021 г. новата година започна в условия на покачваща се инфлация и допълнителни ограничения заради варианта Omicron на COVID-19. Очакваме колебанията в цените на акциите да бъдат високи, заради вдигането на лихвите, но очакваме и силни корпоративни резултати. Суровините ще продължат да се представят добре в условията на висока инфлация, а облигациите ще пострадат от повишените лихви.

„Европейските акции изглеждат по-добър избор спрямо американските“, коментира портфейлния мениджър Георги Георгиев. „Очакваме Федералният резерв да вдигне 4 пъти основния лихвен процент тази година, докато Европейската централна банка засега не дава признаци за по-високи лихви, въпреки че според нас има шанс за едно покачване. Среда на затягаща парична политика е неблагоприятна за някои подсектори в „Информационни технологии“, които имат повече дял в широкия американски индекс „S&P500”, отколкото в Европа. На релативна база оценките на европейските компании изглеждат по-привлекателни от своите американски конкуренти. Всичко това ни кара да смятаме, че тази година могат да се насочат повече средства към Европа“, добавя той.

Непосредствените катализатори пред развиващите се пазари са политката на китайските власти за стимулиране на икономиката след слабата 2021 г., ниските оценъчни съотношения на акциите в региона на ЦИЕ и покачващите се цени на суровините, които имат позитивен ефект върху част от компаниите в развиващите се пазари. „Най-голям дял в развиващите се пазари заема Китай, а там властите започват да стимулират икономиката си след по-слабите ръстове през 2021г. и проблемите със сектора на „Недвижими имоти““, е коментарът на главния инвестиционен стратег на Карол Капитал Константин Проданов. „Печалбите на компаниите в региона на ЦИЕ са много солидни, а в същото време оценките са едни от най-атрактивните в глобален мащаб. Покачването на суровините дава позитивен тласък, особено в региона на Латинска Америка“, добавя той. Според него това е основание да се смята, че развиващите се пазари ще наваксат слабото си представяне от 2021г.

„През последните години печалбите във финансовия сектор (особено банките) страдаха от рекордно ниските лихви, но през 2022г. очакваме затягаща парична политика от повечето централни банки“, коментира портфейлният мениджър Симеон Керанов. „Енергийният преход води до големи инвестиции във възобновяеми източници и все по-малко в петролни находища, което намалява предлагането. В същото време търсенето на суровината няма да спадне скоро. Сегменти от сектора на „Информационни технологии“ ще пострадат от по-високите лихви (например компании, свързани с изкуствен интелект) заради поскъпване на финансирането, а повечето са с негативен паричен поток“, смята той. Това е основание за анализаторите на Карол да очакват по-добро представяне на активите от „старата икономика“.

На всеки три месеца издаваме бюлетин, в който инвестиционните ни специалисти дават актуални идеи и споделят вижданията си за основните класове активи. Можете да се абонирате на този линк

Предупреждение за риска

Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства.

Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове.

Става ли Еврозоната новата „модерна“ дестинация за инвеститори?

Tue, 16 Nov 2021 09:56:53 +0200

„Скучният“ доскоро пазар на Развита Европа е доминиран от 4 тренда, които могат да изненадат инвеститорите. Не сме свикнали да говорим за акциите в Еврозоната като за атрактивни, но след десетилетие на слабо представяне, те се завръщат на сцената. Индексът на MSCI EMU на акциите в 10-те развити пазара в Еврозоната е нараснал с 16,0% в доларово изражение тази година спрямо 9,7% за MSCI All-Country World без САЩ.

Всъщност, в евро, акциите на еврозоната дори се повишиха толкова, колкото и тези в САЩ. Защо настроенията на инвеститорите за иначе „скучния“ регион, станаха бичи?

Това се дължи на четири тренда, които е възможно да ви изненадат.

1. Много сектори от „старата икономика“ вече не са водещи

Често се смята, че еврозоната предлага висока пазарна експозиция към сектори на „старата икономика“ като финанси и ниска експозиция към ориентирани към растеж сектори като технологиите. Въпреки че някога това беше вярно, вече не е така. През последното десетилетие теглото на пазарната капитализация на ИТ акциите в Еврозоната се е увеличило повече от три пъти от 4,5% на 14,3%. Това прави ИТ сектора третият по големина сектор в региона. А тежестта на сектора на финансовите услуги е намаляла с 11,1%. През 2010 г. този сектор заемаше 25,2%, а в момента е 14,1%.

Долната таблица показва процентното съотношение на различните сектори в индекса MSCI EMU:

2. Фокусът на акциите в Еврозоната се измести от стойността към растежа

Едно от следствията от променящия се секторен микс в еврозоната е, че акциите на растеж (т.е. тези с над средния прогнозен ръст на печалбата) се превърнаха в по-важен източник на възвръщаемост.

Например, 78% от акциите на компаниите, предлагащи стоки и услуги към потребителите (най-големият сектор по отношение на пазарната капитализация) са акции на растеж. ИТ секторът също също клони към растежа. От друга страна, секторите, които генерално са най-далеч от този стил (финанси, комунални услуги и енергетика), са и тези, които са се свили най-много като дял от пазара.

Всъщност експертите са категорични, че профила на Еврозоната се е променил много в последните години. Регионът е дом на много иновативни, бързо развиващи се компании, въпреки че инвеститорите все още не възприемат този факт.

В еврозоната има много компании, които са екологични лидери. Такива фирми имат потенциал за увеличаване на търсенето на техните продукти и услуги поради необходимостта от постигане на целите в Зелената сделка. Следват технологичните лидери. Заслужават внимание фирмите за полупроводниково оборудване, които са в добра позиция, тъй като светът се дигитализира и производителите на чипове изграждат капацитет, като същевременно се стремят да пренасочат веригите за доставки. Друг сектор, в който Европа е световен лидер е на научните открития. Един пример е новата иРНК ваксина, използвана не само за Covid ваксини, но също така позволява нова гама от имунотерапии в близко бъдеще. Добра новина е и фактът, че в Европа все още има значителни фискални стимули след пандемията, с особен акцент върху Next Genartion EU от 750 милиарда евро. Фокусът на схемата е изграждането на по-зелена, по-дигитална и по-устойчива Европа. Компаниите, чиито продукти и услуги могат да направят това реалност, ще продължат да се развиват.

3. Анализаторите са настроени за бичи пазар

След трудната 2020 г. Еврозоната преживява възстановяване на очакванията за печалба. Например, коефициентът на ревизия на 13-седмичните печалби (повишаване спрямо понижение) се повишава по-бързо в Еврозоната в сравнение с останалия свят. Исторически погледнато, когато анализаторите стават относително по-оптимистични в оценката си за бъдещите очаквани печалби, акциите на еврозоната са превъзхождали световните акции, както е показано на следващата графика.

4. Оценката на акциите в Еврозоната се повишава

С преразглеждането на прогнозите за печалбите и подобряването на структурата на сектора, инвеститорите бавно преоценяват инвестиционните възможности за еврозоната. Например, на база P/E, индексът MSCI EMU сега се търгува по-добре в сравнение с други пазари извън САЩ (MSCI All-Country World ex US/EMU Index). Това е добре дошла промяна, тъй като по-добрите перспективи за растеж трябва да гарантират по-висока оценка. Допълнителен плюс е факта, оценките на еврозоната не губят спрямо фондовия пазар в САЩ, които имат много по-голяма експозиция към ИТ сектора (29% от индекса) и по-ясно изразен стил на растеж.

Изводът от всичко казано дотук за инвеститорите е, че си струва да погледнат с очакване към акциите на Еврозоната и да включат тези пазари в портфолиото си.

Подходящ вариант за експозиция към иновативни европейски компании е фондът Schroder ISF European Innovators, който смени стратегията си през последната година и половина и в момента търси и инвестира в наистина перспективни компании с иновативни продукти и бизнес модели.

Друг фонд, инвестиращ в по-широк спектър от европейски компании е Schroder ISF European Special Situations

Предупреждение за риска

Предоставената тук информация е маркетингово съобщение и не представлява инвестиционна консултация, съвет, инвестиционно проучване или препоръка за инвестиране и не следва да се тълкува като такава. Стойността на дяловете на фонда и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не възстановят инвестициите си в пълния им размер. Информацията е валидна към датата на издаване на маркетинговото съобщение и може да се промени в бъдеще. Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства. Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Бъдещите резултати подлежат на данъчно облагане, зависещо от личното положение на всеки инвеститор и може да се промени в бъдещи периоди. Преди вземане на окончателно инвестиционно решение е препоръчително инвеститорите да се запознаят с проспекта и основния информационен документ на съответния фонд. Документите са достъпни на български и английски език на интернет страницата на www.karollcapital.bg, както при поискване могат да бъдат получени безплатно на хартиен носител в офис на Управляващото дружество. Фондoвете не следват индекс. Обобщение на правата на инвеститорите може да бъде намерено тук : https://www.schroders.com/bg-bg/bg/profesionalisti-investitori/obobshtenie-na-pravata-na-investorite/

В какво инвестират богатите или най-добрият начин да се спасим от инфлацията

Fri, 01 Oct 2021 10:01:48 +0300

Ако четете този текст, значи не е необходимо да обясняваме колко опасна за спестяванията ви е инфлацията. В последните месеци наблюдаваме непрекъснато повишаващи се стойности на инфлация и без значение дали това е временно или трайна тенденция, всеки трябва да се замисли как да защити парите си. Най-ясното доказателство за необходимостта от бързи и правилни решения в тази посока е политиката на големите банки, които прекратиха сключването на договори за срочни депозити, а тези от тях, които все още предлагат такива, дават отрицателна лихва за тях.

За да е най-ясно ще дадем само прост пример: в периода 2000 – 2018 г. натрупаната инфлация в България е над 100%. Това означава, че ако през 2000 г. сте имали 5 000 лв., които не сте инвестирали, а сте оставили настрана, в момента с тях можете да си купите половината неща, които сте могли тогава. А представете си какво се случва с парите ни при днешните темпове на инфлация?

Правилното решение за всеки се крие в структурата на инвестиционния портфейл. Тук стигаме и до най-важния въпрос – в какво инвестират богатите? Долната графика показва структурата на стестяванията на заможните хора.

Близо 1/3 от спестяванията на заможните хора по света са инвестирани в акции (фондове в акции), 20% са в облигации, 15% в имоти и още толкова в алтернативни инвестиции. Само четвърт от портфейла се държи в кеш и банкови депозити. И това не е случайно. Историческите данни показват, че акциите са клас активи, които дългосрочно побеждават инфлацията, независимо от временните си колебания. Историята показва,че когато годишната инфлация е в рамките на до 4%, акциите са най-добре представящият се актив. Когато инфлацията расте с по-бързи темпове, суровините са най-добрата защита. Най-лесно можете да инвестирате в тези класове активи чрез взаимни фондове. Ние предлагаме най-голямото разнообразие от взаимни фондове в България благодарение на партньорството си с глобалната инвестиционна компания Schroders. От всички над 170 фонда на Schroders, нашите анализатори избраха тези с най-добра перспектива за дългосрочна инвестиция, които комбинирахме в три готови стратегии, според очакванията за доходност и нивото на риск. Изберете вашата стратегия на този линк - https://www.karollcapital.bg/bg/mutual-funds

Предупреждение за риска

Предоставената тук информация е маркетингово съобщение и не представлява инвестиционна консултация, съвет, инвестиционно проучване или препоръка за инвестиране и не следва да се тълкува като такава. Стойността на дяловете на фонда и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не възстановят инвестициите си в пълния им размер. Информацията е валидна към датата на издаване на маркетинговото съобщение и може да се промени в бъдеще. Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства. Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Бъдещите резултати подлежат на данъчно облагане, зависещо от личното положение на всеки инвеститор и може да се промени в бъдещи периоди. Преди вземане на окончателно инвестиционно решение е препоръчително инвеститорите да се запознаят с проспекта и основния информационен документ на съответния фонд. Документите са достъпни на български и английски език на интернет страницата на www.karollcapital.bg, както при поискване могат да бъдат получени безплатно на хартиен носител в офис на Управляващото дружество. Фондовете не следват индекс. Обобщение на правата на инвеститорите може да бъде намерено тук : https://www.schroders.com/bg-bg/bg/profesionalisti-investitori/obobshtenie-na-pravata-na-investorite/

Спестяванията ни за пенсия – къде сме спрямо света?

Wed, 09 Dec 2020 13:08:43 +0200

Една от основните задачи на всички колеги, работещи в Карол Капитал Мениджмънт, е да работим за повишаване на финансовата грамотност на българите. Това е целта на всички безплатни уебинари, които ние организираме. Знаем, че от всеки индивидуален инвеститор зависи да подсигури финансово бъдещето си след приключване на активния му живот. На всички нас е известно, че държавните пенсии няма да ни осигурят същото качество на живот, както когато работим активно. Това е още по-валидно за България.

Ето няколко факта, на които всеки трябва да обърне внимание:

Средната пенсия днес е 412 лв. при средна месечна издръжка от 618 лв.
Коефициентът на заместване е само 40%, т.е. пенсията средно покрива едва 40% от доходите в активния ни период (за сравнение в Западна Европа, този коефициент обиновено е около 70%)
Недостигът в НОИ и в момента е около 50%, а демографските тенденции са преобладаващо негативни.
Демографски тенденции - към 2050 г:
- Ще сме 5 млн. души при 7 млн сега
- Средната възраст ще е 50 години при 41 години сега
- Етническата структура на населението ще е различна
- 1 работещ ще трябва да издържа 1.5 пенсионери при 0.8 днес
Пенсиите от втория стълб (частните пенсионни фондове) едва успяват да бият инфлацията (0.11% средногодишна реална доходност) поради редица ограничения в инвестиционните им стратегии. Освен това, те все още представляват твърде малък процент от общата пенсия.

Затова ние в Карол се стараем да предложим работещи варианти, достъпни за всеки индивидуален инвеститор. Такъв е спестовният план, който предлагаме, в който с малки регулярни месечни вноски, всеки би могъл да осигури финансово живота си след пенсия.

Интересно е да видим сравнение как разсъждават пенсионерите в световен мащаб за възможностите на държавите да им осигурят висок стандарт на живот след приключване на активната им кариера. Редовното годишно проучване на нашите партньори от глобалния асет мениджмънт гигант Schroders ни дава нов поглед.

Фокусът на пенсионерите върху закупуването на луксозни стоки като пътешествия или нови автомобили рязко се срива през последните три години, установи Schroders’ Global Investor Study 2020. Проучването е направено онлайн през Април 2020 г. и обхваща повече от 23 000 човека, които инвестират в 32 локации по света, като са обхванати страни в Азия, Америка, Европа и други региони. Проучването таргетира хора, които ще инвестират поне 10 000 евро (или еквивалента им в друга валута) през следващите 12 месеца и които са направили промени в своите инвестиции през последните 10 години.

Това проучване разкрива, че само 7% от пенсионерите ще дадат приоритет на луксозните артикули в сравнение с 24% през 2017 г. Вместо това 21% от пенсионерите в световен мащаб биха инвестирали разполагаемия си доход обратно в пенсионните си спестявания, значително повече от 5% преди три години. Още 26% от пенсионерите биха инвестирали в друг тип инвестиционен инструмент, като акции, облигации или стоки.

Този нов фокус върху укрепването на съществуващите пенсионни фондове може би е отразен от 41% от инвеститорите, изразяващи опасения, че доходът им от пенсиониране няма да бъде достатъчен. Това опасение се забелязва, въпреки че средните им очаквания за възвръщаемост през следващите 12 месеца са 8,8%. Инвеститорите в Белгия, Тайван и Япония са най-притеснени, че доходите им при пенсиониране няма да бъдат достатъчни.

Хора, които са притеснени, че спестяванията им няма да са достатъчни за пенсия по възрасти
Милениали (18 – 37 години)	39%
Поколение Х (38 – 50 години)	41%
Бейби бумъри (51 – 70 години)	43%
По-възрастни (71+ години)	47%

Инвеститорите от Русия, Чили и Канада са най-малко загрижени, че спестяванията им не са достатъчни.

Всъщност 41% от хората, които не са пенсионери, очакват да работят по същия или дори увеличен брой часове на седмица когато се пенсионират. Много инвеститори посочват, че постоянната промяна на правилата около пенсионирането им от страна на правителствата пречи на изграждането на ясна стратегия и цел за техните спестявания. В това направление инвеститорите в Тайланд, Австрия и Китай са най-разочаровани.

Положителното е, че пенсионните спестявания на хората като процент от доходите им продължават да са стабилни на ниво от 15,2%. Причината за това е, че 55% от хората в световен мащаб смятат, че само доходите, които осигуряват държавите след пенсиониране няма да са достатъчни, за да запазят стандарта си на живот. Инвеститорите от Америка спестяват най-много - 16,8% в сравнение с тези в Европа, където средния процент е 13,8%. Тук отново България заема притеснително място в статистиките, като процентът спестявания, който българските инвеститори заделят е едва 5%.

Среден процент на спестяванията за пенсия от доходите по региони
Европа	13,8%
Азия	16,1%
Америка	16,8%
Останалите	15%

Притеснителен е фактът, че 38% от участниците в проучването, заявяват, че не са напълно сигурни какви са инвестиционните възможности за техните пенсионни спестявания. Всъщност онези, които се класират като „експертни“ или „напреднали“ инвеститори, са по-склонни да се чувстват по този начин (41%), отколкото техните „междинни“ (35%) и „начинаещи“ (39%) колеги.

Рупърт Ръкър, управляващ звеното за инвестиционни решения за спестявания в Schroders, коментира, че геополитическата несигурност в последната една година разбираемо се отразява на нагласите на пенсионерите и те се въздържат от скъпи покупки.

Според Каролина Минио-Палуело, глобален ръководител на спестовни продукти в Schroders, една от важните роли на инвестиционните мениджъри е да популяризират устойчивите продукти, които да помогнат на инвеститорите да натрупат необходимият им доход за осигуряване на годините след пенсионирането.

Ако материалът Ви е заинтригувал, можете да научите повече за това как да си осигурите висок стандарт на живот след пенсионирането си от нашия уебинар тук.

Лицата на Карол - Деси Димитрова

Thu, 08 Oct 2020 10:36:16 +0300

В рубриката „Лицата на Карол“ ви представяме хората, които стоят зад компанията Карол Капитал Мениджмънт, защото зад всяка успешна компания стои не просто екип от добри професионалисти, но и хора, които обичат да се забавляват и да прекарват свободното си време със семействата си. Днес в „Лицата на Карол“ ще ви срещнем с Деси Димитрова. Деси е лице на Карол в буквалния смисъл на думата, защото е част от екипа, който представлява компанията пред клиентите.

Разкажи ни за твоята работа в Карол. С какво се занимаваш и какви са твоите задачи?

В Карол съм повече от 2 години, в отдела за връзка с клиенти и определено се чувствам на мястото си. Една от функциите ми е да се усмихвам и да „заразявам“ околните с позитивно настроение :). Работата ми е обвързана главно с комуникация – да обяснявам на разбираем език, на хората, които проявяват интерес, какво предлагаме и как биха могли да се възползват, както и ежедневно да поддържам връзка с клиентите ни, които имат нужда от съдействие, съвет или просто искат да си поговорим.

Кое е най-голямото предизвикателство в работата ти?

Комуникацията! Сама по себе си работата с клиенти е свързана с ежедневни предизвикателства и изисква много търпение и разбиране. Всеки човек заслужава персонално отношение и грижа. Изключително важно е да умеем да преценяваме хората, за да намерим и правилния начин да общуваме с тях.

Много са важни и отношенията между нас самите - различните отдели в компанията. Аз съм лицето за контакт и хората очакват отговор от мен отговор, който аз не винаги имам. Имала съм запитвания, които са изисквали консултация с колегите от няколко отдела, докато стигнем до отговор, който да бъде удовлетворяващ и изчерпателен. Благодарна съм на всички, че независимо от това колко са били ангажирани и колко е било напрегнато, винаги са ми съдействали.

Каква искаше да станеш като дете и днешната ти професия дали би се харесала на момичето, което си била?

Като малка дълго време тренирах баскетбол и исках да се развия в тази насока. Както се вижда, малко съм се отклонила от това направление :). В свободното си време гледам да спортувам, така че до някъде сме си стиснали ръцете с детето в мен.

Какво обичаш да правиш в свободното си време? Разкажи ни за твоето хоби, коя е твоята страст извън работата?

Ненавиждам да бездействам и се опитвам да насищам свободното си време с активности, за което мога да благодаря и на 6-годишната ми дъщеря. Тя има грижата никога да не ми е скучно.

Обичам да съм сред природата и се стремя към нея винаги, когато мога. Планината ме успокоява и зарежда батерията ми, което ми помага да бъда пълноценна и да давам максимума от себе си, както на работното място, така и вкъщи. Четенето също заема не малка част от свободното ми време. С дни не спах, докато не изчетох всички книги от поредицата „Игра на тронове“ и „Вещерът“. Сега драмата се повтаря с азиатската сага на Джеймс Клавел.

Обичаш ли да пътуваш? Коя е любимата ти дестинация?

Обожавам да пътувам и ако зависи от мен няма да спирам! Много съм любопитна към света, който ни заобикаля. Няма нищо по-вълнуващо от това да се озовеш на място, на което никога не си бил, да слушаш език, който не разбираш и да не знаеш къде отиваш. Пътуването, освен че дава възможност да опознаеш и видиш нови места, също така ти помага да преоткриеш и обогатиш себе си. Нямам любима дестинация, защото навсякъде може да се види нещо красиво и да се научи нещо ново. Обичам да пътувам както в България, така и в чужбина. Следващото място, което много искам да посетя е Кападокия.

Разкажи ни забавен момент от работата си в Карол…

Самия факт, че ежедневно работата ми ме среща с не малко хора, неминуемо води до забавни и, на моменти, неловки ситуации. По време на срещите ни хората си споделят всякакви неща, случва се да ми стане смешно, случва се да ми стане и дискомфортно, но пък в това се крие чара на общуването.

За мое щастие, всичките ми колеги имат силно изразено чувство за хумор, което ни помага да се справим с трудните и натоварени дни, а и допринася за доста комични моменти.

Ти инвестираш ли и в какво? Какво ще посъветваш читателите на блога на Карол за управлението на личните им финанси?

Невъзможно е да работиш в Карол и да не инвестираш :). Започвайки работа за мен беше важно да познавам това, което предлагам на хората и да им говоря от личен опит. Няколко дни по-късно имах спестовен план, тъй като е продукт, който напълно отговаря на моите нужди. Накратко – спестовният план е обвързан с инвестиции във взаимни фондове. Идеята е да бъдеш дългосрочен, да отделяш 10-15% от заплатата си всеки месец, които отиват във фонд, който ти си избрал и да вярваш, че го правиш за свое добро. От опит мога да заявя, че е безболезнено и не нарушава начина на живот и две години по-късно имам спестени пари, които най-вероятно нямаше да имам, ако не бях взела решението да инвестирам.

Имаме един живот – трябва да му се наслаждаваме, да се забавляваме, да пътуваме, но не трябва да мислим само за настоящия момент и да неглижираме бъдещето си. Напълно осъзнавам колко досадно и скучно звучи, но наистина е важно да намерим баланса между настояще и бъдеще и да не отлагаме твърде дълго вземането на важните решения свързани с финансите ни.

Кои са основните етапи в жизнения ни цикъл като инвеститор?

Thu, 27 Aug 2020 14:32:33 +0300

С напредване на възрастта и напредване на кариерата ви, финансовите цели непрекъснато се развиват. Разбирането на настоящите краткосрочни цели в зависимост от етапа, на който се намирате и планирането на тези в бъдеще, са два важни елемента на финансовото планиране.

Съществува опростена универсална теория за жизнения цикъл на инвеститорите, разделена на три основни етапа. Тя е предназначена, за да помогне на всеки да оптимизира своя портфейл с напредване на възрастта.

Трите етапа

Всеки етап от жизнения цикъл е свързан с набор от различни цели, които, включени в дългосрочен инвестиционен план, ще помогнат за изпълнение на целите на инвеститора.

Жизнен етап	Краткосрочни цели	Дългосрочни цели
Етап на натрупване (на възраст 20-35 години)	Изплащане на студентския дълг Купуване на недвижими имоти Акумулиране на фонд за неотложни/спешни нужди	Спестяване за образованието на децата Натрупване на богатство
Етап на подготовка (на възраст 35-60 години)	Ваканции Финансиране на образованието на децата	Планиране на пенсиониране
Етап на пенсиониране (над 60 години)	Достигане на желания жизнен стандарт Покриване на медицински разходи	Планиране на имущество

Тези специфични за възрастта цели в крайна сметка ще оформят рисковия профил на инвеститора и разпределението на портфейла.

Етапът на натрупване

Хората в етап на натрупване едва започват кариерата си, което означава, че имат сравнително ниска нетна стойност на доходите и дълъг хоризонт до пенсиониране. С над 30+ работни години пред тях, това е идеалното време тези инвеститори да инвестират в по-рискови активи, насочени към капиталови печалби. На практика това обикновено означава, че в тези портфейли преобладават акциите.

Това е така, защото акциите се славят със сравнително по-висок потенциал за възвръщаемост, което ги прави подходящи за по-млади инвеститори, които искат да натрупат богатство. Дългия хоризонт също позволява да бъдат минимализирани рисковете от краткосрочна нестабилност, които понякога изпитват пазарите на акции.

Етапът на подготовка

Хората в подготвителния етап е много вероятно да достигнат най-високите си доходи и в резултат ще имат по-голям капацитет за спестяване и инвестиране.

Използването на максимума от този капацитет ще изисква тези инвеститори да създадат дългосрочен финансов план, съсредоточен около пенсионирането. Тъй като сега са изправени пред по-кратък времеви хоризонт, може да искат да обмислят по-балансиран профил на риска.

Въпреки че акциите все още могат да играят основна роля в портфейлите на тези инвеститори, в общото разпределение на активите често преобладават по-безопасни ценни книжа, като например облигации с инвестиционен клас.

Етапът на пенсиониране

Тъй като хората се доближават до пенсионната си възраст, техните рискови профили обикновено стават по-консервативни. Запазването на капитала и стабилният доход са основните приоритети и в повечето случаи портфейлите биват доминирани от ценни книжа с фиксиран доход и паричен пазар.

Пенсионерите обаче може да искат да запазят част от експозициите си към акции. Дълголетието е нещо положително за всеки, но в света на спестяванията и инвестициите, крие и риск. Възможността за изчерпване на спестяванията е реална възможност - особено предвид по-високите медицински разходи, свързани със старостта.

Това може да налага необходимостта от възвръщаемост, по-висока от тази, която се осигурява от портфейл с фиксиран доход. Поддържането на експозиция към акции - клас активи, който исторически е генерирал по-висока доходност от фиксирания доход - може да помогне за намаляване на този риск.

Изводите

Според жизнения цикъл на инвеститорите, типичното портфолио ще премине през три широки етапа. На всеки следващ етап видовете използвани активи трябва да се коригират, за да отразяват изменения профил на инвеститора.

До последния етап на пенсиониране апетитът към риск често е нисък и основата на портфейла обикновено се състои от висококачествени инвестиции, ориентирани към доходите. Необходимо е също внимателно наблюдение на приходите и разходите, за да се намалят рисковете от изчерпване на спестяванията в момент, когато не се генерират доходи.

Въпреки че понякога уникалните обстоятелства могат да налагат отклонение от жизнения цикъл на три етапа, основната теза все още е вярна - инвестиционният портфейл трябва винаги да бъде оптимизиран, за да подкрепя целите.

Разбира се всеки инвеститор, независимо на какъв етап от жизнения си цикъл се намира, има собствени индивидуални предпочитания и склонност към риск. Затова, ние в Карол Капитал сме разработили за Вас специална анкета, след попълването на която ще добиете представа какъв тип инвеститор сте и какъв е подходящият за вас портфейл от финансови активи.

Можете да я попълните тук и да видите какви са съветите за вас на финансовите консултанти.

Златото достигна рeкордна цeна, но наистина ли e твърдe скъпо?

Thu, 20 Aug 2020 12:01:14 +0300

В анализа си Джеймс Люкс, фондов мениджър ценни метали и Марк Лейси, управляващ сектор суровини обясняват защо не са притеснени голямото нарастване на цената на златото или златните акции.

Цената на златото непрекъснато върви нагоре и на 4 август за кратко прекрачи границата от $ 2 000 за унция, след като още на 27 юли победи историческия си рекорд от $ 1 922 от 2011 г.

Графика 1: Цената на златото

Тези нива накараха някои инвеститори да се откажат от инвестиции в злато заради големия ръст в цените на суровината или дори да заподозрат балон. След близо 20% увеличение за годината, това е разбираема реакция.

Но ако погледнем в дългосрочен план, години назад, не смятаме че тази реакция е печеливша. Акциите в злато сигнализират, че възходящият тренд може да продължи още дълго.

Ето защо.

Поглеждайки в исторически план, трябва да отбележим, че бичите златни пазари обикновено завършват с резки движения нагоре - почти в права линия. Ако вземем за пример 2011 г., златото скочи с около 15% през месеца преди пика си и само веднъж се търгува над 1800 долара за 19 дни.

Пиковата средно годишна цена всъщност беше през 2012 г. на 1669 долара, много под текущите нива. През 1981 г. цената на златото се повишава с 80% между декември 1979 г. и януари 1980 г., което е още по-агресивен параболичен ход.

Създадохме контролен списък с предупредителни знаци, за да помогнем на нас и на други инвеститори да преценят дали златото вече е в някаква опасна фаза на балон. Резултатът е, че се открояват много очевидни разлики между ситуацията сега и тази от 2011 г.

И така, можем ли да открием признаци на зараждащ се балон в златото?

Чеклист на златния балон. Наблюдават се много малко прилики със ситуацията през 2011 г.

*(M&A = сливания и придобивания. Покупки с висок ливъридж са тези, финансирани от високи нива на дълг.)

Една от областите, в която се забелязва агресивно търсене, са борсово търгуваните фондове (ETFs), които купуват злато. Това е единствената зона на сериозен растеж на търсенето на златния пазар през 2020 г.

Числата наистина правят впечатление. Според публикуваните данни, 643 тона са добавени към физическите златни ETF-и до момента през тази година, спрямо 372 тона, добавени през цялата 2019. През 2009 г. наблюдаваме рекордно годишно увеличение от 665 тона.

За сравнение 656 тона се равняват на почти 40% от световното производство на злато. Тъй като Федералният резерв декларира през април, че ще направи „всичко, което е необходимо“, за да не се срине икономиката, цените на ETF-ите, които инвестират в злато са се покачвали 72 от 79 дни.

Дали притежаваните от ETF-и количества злато (3200 метрични тона общо или 104 милиона унции) представлява неустойчив балон?

Отново, ние не мислим така. В ерата на гигантско нарастване на глобалната ликвидност и силно повишени оценки на финансовите активи, това, което наистина има значение, е колко големи са тези дялове към общото ниво.

Погледнато по този начин, златните запаси изобщо не са особено високи. През 2011 г. златните ETF холдинги представляват около 10% от всички фондове ETF в световен мащаб. Днес тази цифра е по-близо до 2,5%. Погледнато по-обобщено, запасите от злато представляват малко над 2,7% от общите финансови активи в световен мащаб. Това е значително по-малко от 2011, 1980 или 1974.

Графика 2: Процент на злато от общите финансови активи

На фона на рекордно високия дълг в света, ние вярваме, че преминаваме през голяма промяна в глобалната макро политика, изразяваща се в много по-голям толеранс към инфлационните нива. Резултатът вероятно ще бъде отрицателни реални лихвени проценти и по-голям риск от понижаване на валутата.

Не виждаме защо цените на златото трябва да бъдат ограничени до сегашните си нива.

За производителите на злато настоящите условия на работа са изключително добри и отново са в ярък контраст с 2011 г. От гледна точка на приходите, цените на златото се ръководят от разбираемо силното търсене на златото като паричен хедж (защита от инфлация и обезценяване на фиатните пари). Междувременно разходите на компаниите са под контрол и отношението на мениджмънта към мащабните капиталови разходи остава консервативно.

Въпреки това, златните акции едва са започнали да надминават цената на самите кюлчета, друг знак, според който този цикъл трябва да продължи много повече (вижте графика 3 по-долу).

Графика 3: Акциите на производителите на злато едва започнаха да надминават цената на златото

Индекс FTSE Gold Miners, разделен на цената на златото (показано като съотношение)

Източник: Bloomberg, Schroders. Gold equity outperformance = performance of FTSE Gold Miners Index versus the gold price. Absolute return = total performance of FTSE Gold Miners Index.

Статията е превод от анализ на Schroders.

Осигуряват ли ви високите доходи сега по-добри старини?

Thu, 30 Jul 2020 17:18:08 +0300

Финансовите консултанти често говорят за необходимостта всеки човек от рано да си постави финансовите цели и да се замисли за времето, когато ще се пенсионира. Също толкова често младите и активни хора не се вслушват в тези думи.

Нека отново да прегледаме фактите, на които сме се спирали много пъти: след пенсионна възраст стандартът на живот на всеки човек рязко спада, ако трябва да разчита единствено на пенсията, която ще получи от държавата. Едно от решенията на този проблем са регулярни инвестиции в спестовен план, подобни на тези, които предлага Карол Капитал Мениджмънт. Колкото по-рано започнете да инвестирате в такъв план, благодарение на сложната лихва, за по-малка инвестирана сума, ще получите по-висока възвръщаемост. Или казано с други думи, ако когато сте на 20 години започнете да инвестирате всеки месец сума от 100 лв. в спестовен план, ще се радвате на охолни старини.

Казаното дотук звучи добре и просто, но защо все още малко хора се вслушват в този съвет? Винаги ще се намерят аргументи срещу съветите на финансовите консултанти. Има една група хора, за които ежемесечна инвестиция от 100 или 150 лв. не е опция, защото те имат ниски или средни доходи, изплащат апартамент, потребителски кредит. За тях е трудно да отделят и тези пари. Има обаче и друга група с по-високи доходи, близки до 3 000 или над 3 000 лв., които също не започват навреме планирането на финансовото си бъдеще. Техните аргументи са сходни – имат да изплащат апартамент, кола, да финансират почивка. Истината обаче е, че именно за хората с по-високи доходи преходът към времето, когато ще могат да разчитат само на пенсията си, е много по-рязък и труден. Пенсионните отчисления се правят на базата на максималния осигурителен доход, който в момента е 3 000 лв. Най-оптимистичната сметка за тях е, че ще могат да разчитат на пенсия в размер на 50% от максималния осигурителен доход.

Пред тези хора стои въпросът – кога е достатъчно рано да се замисля за финансовото си състояние след пенсионирането? Простият отговор е – вече е достатъчно късно. Отлагането на времето, в което да започнете да инвестирате в живота си след навършване на пенсионна възраст, увеличава сумата, която ще е необходимо да отделяте от ежемесечния си доход.

За да достигнeте месечeн доход от 3000 лв, с 1500 лв. държавна пенсия, трябва да си осигурите още 1500 лв. от лични спестявания. Ето примерни изчисления как да се натрупат тези суми със Спестовния план на Карол при 8% средногодишна доходност и период на ползване от 20 години (от 65 до 85 годишна възраст):

Ако започнете на 25 години и имате 40 години до пенсия е достатъчно да отделяте по 78 лв. на месец.
Ако започнете на 35 години, то тогава трябва да отделяте по 183 лв месечно.
А тези на 45, на които им остават само 20 години до пенсия, трябва да заделят по 459 лв. всеки месец.

Ако се върнем на идеалния пример от началото на статията и започнете на 20 години да отделяте по 100 лв на месец, ще се радвате на 2895 лв. допълнителен месечен доход към държавната ни пенсия.

Затова е нужно да поставите финансовите си цели от рано и да започнете да ги осъществявате. Запомнете, че колкото и да са важни покупките, които искате да направите сега, много по-важно е да си осигурите нормален живот за в бъдеще. Колкото по-рано започнете да го правите, с толкова по-малко усилия и с по-малка част от доходите си, ще го постигнете.

По-подробен анализ на финансовата реалност в България и кои 10 неща заплашват запазването на добър стандарт на живот след 65-годишна възраст можете да чуете в уебинара ни "Как да подсигурим пенсионирането си?"

Лицата на Карол - Симеон Керанов

Thu, 26 Sep 2019 14:22:07 +0300

В рубриката „Лицата на Карол“ ви представяме хората, които стоят зад компанията Карол Капитал Мениджмънт, защото зад всяка успешна компания стои не просто екип от добри професионалисти, но и хора, които обичат да се забавляват и да прекарват свободното си време със семействата си. Днес в „Лицата на Карол“ ще ви срещнем със Симеон Керанов. Докато Симо следи и анализира всичко случващо се на глобалните капиталови пазари, успя да се подготви и за първото ниво на престижния изпит за CFA, а резултатът му го нареди в топ 10% от явилите се в цял свят.

Разкажи ни за твоята работа в Карол. С какво се занимаваш и какви са твоите задачи?

Работата ми в Карол е изключително интересна и интригуваща. Главните ми отговорности включват инвестиционен анализ на публични компании, секторни проучвания и макроикономически анализи. В допълнение, взимам дейно участие в написването на тримесечния глобален бюлетин на компанията, както и в процесите, свързани със структурирани продукти.

Кое е най-голямото предизвикателство в работата ти?

Въпреки че може да прозвучи парадоксално, има две неща, които са еднакво предизвикателни, но в същото време те правят професията ми толкова красива и интересна. Едното е, че се изисква изключително голямо самообладание, когато пазарите започнат да се понижават с по-високи проценти. Ако спадът не е фундаментално обоснован, но въпреки това изгубиш търпение, може да се направи груба грешка и да се продаде на дъна. Когато обаче се окажеш прав и дори купиш, когато страхът е най-висок, това ми действа толкова стимулиращо и удовлетворяващо, както например ако футболист вкара решителен гол на голям форум. Второто предизвикателство е, че трябва да има разбиране от много бизнеси и, въпреки че това изисква търпение и време, интелектуалното обогатяване е изключително голямо, а когато знаеш повече неща, се чувстваш и по-добре.

Какъв искаше да станеш като дете и днешната ти професия дали би се харесала на момчето, което си бил?

Професиите на почти всичките ми роднини са свързани с математика (някои са учители и професори). Така че съвсем логично още от малък най-интересна ми бе именно математиката. Още тогава знаех, че бъдещата ми работа ще е свързана с изчисления. Като добавим към това и всекидневната доза интелектуално обогатяване, което е нужно да бъдеш финансов анализатор, със сигурност момчето би се гордяло със сегашното ми аз.

Какво обичаш да правиш в свободното си време? Разкажи ни за твоето хоби, коя е твоята страст извън работата?

Обичам както да гледам спорт, така и да го практикувам. Фен съм на много видове спорт, но предимно гледам футбол. Любимият ми отбор е английският Арсенал и отблизо следя изявите им. Харесва ми и да спортувам, понеже се освежавам изключително много. Мога да се похваля и за мен е чест и привилегия, че имам много добри приятели, с които редовно излизаме, спортуваме и се забавляваме.

Обичаш ли да пътуваш? Коя е любимата ти дестинация?

Обичам да пътувам. Изключително се радвам, че до мен е страхотната ми приятелка, с която да посещаваме различни места в България и по света. Любимата ми дестинация е Лондон, в града има много места, които си заслужават посещението, а и стадионът на Арсенал се намирам там.

Разкажи ни забавен момент от работата си в Карол…

Има доста забавни моменти и не мога да изтъкна само един. Хубавото е, че средата в компанията е изключително приятелска, хората са усмихнати, разбирателството между колеги е на топ ниво, а в крайна сметка това са едни от най-важните фактори за позитивно бъдещо развитие.

Разбира се, че инвестирам. Последно си купих дялове на един от взаимните фондове на партньорите ни от Schroders – „Schroder ISF Global Gold EUR Hedged“. Този фонд е може би най-добрият вариант за хората, които имат положителни прогнози за цената на златото и съответно златодобивните компании.

Две неща ще посъветвам читателите за управлението на личните им финанси. Първото е да не се разчита единствено и само на заплата, но да се докарва и допълнителен доход от инвестиции.Важно е да се разбере, че трудовият договор не е безрисков, понеже тръгне ли една компания надолу, проучванията показват, че първото, което ще направи, е да намали разходите, а доста често именно разходите за персонал са най-високи. Второто е да правят разлика между цена и стойност. Например, ако направим сравнение между две спортни тениски, доста често може да се окаже, че по качество са еднакви, но едната струва в пъти повече поради търговската марка. Това са излишни разходи и няма смисъл да се правят.

Тайната на финансовия рай

Fri, 23 Aug 2019 12:07:44 +0300

“Tайната на финансовия успех всъщност не е нещо впечатляващо: трябва да се научим да спестяваме“

Това са думи на финансовия гуру Джонатан Клементс от неговата книга „От тук до финансовия рай: Обогатете живота си за 77 дни“. Книгата Ви дава по една задача на ден за 11 седмици, за да постигнете финансовите си цели. В някои от дните целта е да научите урок за финансовите пазари, в други - да научите нещо за себе си. Както казва самият автор в предговора на книгата – това е разговор между мен и вас и за да успеете в постигането на целите си, трябва да сте честни.

Кой иска да бъде милионер?

Най-важно е да спестяваш, така че най-важният съвет на Клементс е да си го набиете в главата. „Най-често срещаната черта на милионерите е, че те са изключително пестеливи“, казва той.

A как можете да се научите да спестявате? Започнете като автоматизирате инвестициите си. Вероятно вече имате автоматично плащане на режийните си сметки към акаунта си, така че просто добавете още една „сметка“ и започнете да плащате на себе си. Така ще направите спестяването приоритет, а не нещо което се случва, ако останат пари след като сте покрили другите разходи.

Всеки четящ съветите на Клементс трябва да има предвид, че в Америка и развитите държави спестяванията са по-скоро инвестиции в т.нар. спестовни планове. Такива продукти има и в България, а Карол Капитал Мениджмънт предлага няколко варианта на спестовен план, които включват различна целева доходност и различно ниво на риск. Можете да спестявате/инвестирате по 100 или повече лева на месец в зависимост от целите и възрастта ви.

Един от съветите, който винаги даваме на клиентите си е именно съветът на Клементс, най-удобният вариант за спестовен план е да автоматизирате плащането си всеки месец.

Спестовният план има и вариант за работодатели – програма Ценни служители. Чрез нея работодателят ви може да се включи процентно във вашите вноски или пък изцяло да поддържа такъв план за вас.

Спестените по този начин пари ще се увеличават не само с вноските, но и с процента печалба, който ще носят всяка година.

Не плащайте лихви по кредитни карти

Лихвите по кредитните ви карти също използват похвата на сложната лихва, но не във ваша полза. Ако внасяте само минимално изискуемата вноска по кредитната си карта, то вие се изправяте пред една огромна дупка, която трябва да пълните.

Съветът на Клементс е хората, които имат кредитни карти да погасяват сумите по тях колкото могат по-бързо. „Можете да поддържате баланса по картата си без да го покривате напълно или да хвърляте пари от прозореца. Едно и също е“, казва той.

С поглед в бъдещето

Ако вие сте или познавате някой, който току що е завършил висшето си образование, е почти 100% сигурно, че той или тя не са много доволни от сегашното си финансово състояние. Според Клементс обаче, чашата е пълна повече от половината.

„Младежите, които скоро са се дипломирали са богати. Трудно е да го визуализирате в момента, но в средния случай те имат около 2,4 милиона $, които ще изкарат чрез заплатите си“, казва Клементс.

И въпреки че на тази възраст изглежда странно да се замислиш за пенсионирането си, според авторът на книгата е съществено важно да започнете спестяванията си за пенсия възможно най-рано. Това е и една от препоръките на Карол – колкото по-рано започнете вашите регулярни вноски в спестовен план, толкова по-малка сума можете да си позволите да внасяте и толкова по-голяма сума можете да очаквате накрая.

„Ще се нуждаете от много пари, за да се чувствате комфортно, когато се пенсионирате‘, казва Клементс. „Освен ако не починете млад, да се пенсионирате не е опция, като купуването на къща или изпращането на децата в колеж, то е сигурно. Запомнете, подходящото време да започнете да спестявате за пенсиониране е днес. Най-доброто вече отмина.“

В какво да инвестирам

Както вече споменахме има много лесен начин да спестявате с малки суми за пенсия и едновременно с това да очаквате възвръщаемост от парите си. В книгата си Джонатан Клементс представя американските аналози на пенсионни фондове, които са създадени на принципа на диверсификацията на портфейлите и включват в себе си четири основни класове активи – американски акции, американски облигации, глобални акции и глобални облигации.

Аналогът на тези фондове за България са спестовните планове, за които вече споменахме. Спестовният план, който ние предлагаме има 4 варианта с инвестиции във взаимни фондове на регионалните и глобалните фондови пазари, управлявани от нас или от нашите партньори Schroders. Те са съобразени с различен рисков профил на инвеститорите и имат различна целева годишна доходност.

Мнението на Клементс, което ние подкрепяме е, че спестовният план не е инвестиция за „средното ниво“. Той е подходящ за повечето инвеститори, защото е много трудно да предвиждаш пазара и да се справяш сам с инвестициите си.

Как да се справим с непредвидените ситуации

Няма съмнение, че за дългия период, за който правите инвестиция ще преживеете някои разочарования, но това не трябва да ви разколебава.

Ето някои възможни ситуации според Клементс:

Пазарът потъва! – има ситуации на спад, в които инвеститорите са разколебани и искат да продадат инвестициите си. Не забравяйте старата максима – „Купувай евтино, продавай скъпо“, а не обратното, съветва Клементс. Дългосрочната инвестиция ще ви даде възможност да наваксате щетите и да спечелите.
Ще ми отнеме вечност, за да натрупам сериозна сума! – Да, може да се случва бавно в началото, но да натрупаш богатство отнема време, казва Клементс. Можете да постигнете ефекта на снежната топка, когато нямате задължения и имате повече пари да инвестирате. Освен това, колкото повече инвестирате, толкова по-бързо растат спестяванията ви, заради ефекта на сложната лихва.
Мразя да съм разорен! – Парите са като здравето. Когато сме болни забелязваме колко хубаво е да си здрав. Когато сме разорени, забелязваме колко е хубаво, когато нямаш финансови проблеми. Продължавайте да спестявате и ще се почувствате по-добре отново, е съветът на Клементс.

Финансова свобода

Дори нещата да се получават бавно, не се отказвайте от плановете си да спестявате, фокусирайте се върху целите си. „Контролирайте финансите си и ще си купите свобода за години напред. Тогава ще можете да използвате тази свобода за да постигате удивителни неща“, казва Клементс.

Колко е важно да бъдеш сериозен инвеститор

Fri, 19 Jul 2019 13:07:29 +0300

Глобалното проучване на инвеститорите за 2019 г. на Schroders показва, че само 18% от инвеститорите са удържали позициите си на пазарите по време на спада през 2018 г.*

Между всички правила, с които са пълни наръчниците за бъдещи инвеститори, има две, които ще срещнете навсякъде. Първото е – бъдете дългосрочни в инвестициите си, защото само тогава можете да си гарантирате всички исторически доказани плюсове, особено при инвестициите в акции. Второто е да следвате предначертаната от вас инвестиционна стратегия и да не се влияете от неизбежните колебания на пазара.

На хартия е лесно, но се оказва че в действителност не е така. Всяка година партньорите ни от глобалната асет мениджмънт компания Schroders провеждат проучване на инвеститорските нагласи - Schroders Global Investor Study и сред данните за 2019 г. има някои много любопитни. Schroders Global Investor Study 2019 е направено сред повече от 25 000 инвеститори от 32 страни.

2018 г. беше много трудна за инвеститорите с резки спадове на фондовите пазари, които опънаха нервите на инвеститорите. Според проучването на Schroders само 18% от всички запитани инвеститори са устояли на естествения човешки порив и не са продали позициите си на борсите т.е. само 1 от 5 инвеститори е успял да се придържа към първоначалния си инвестиционен план през изключително волатилните последните 3 месеца от 2018 г.

Мнозинството от инвеститорите (70%) казват, че са променили рисковия профил на инвестициите си в този период. Около 1/3 (35%) са поели повече риск, а по-голямата част (56%) са преминали на по-ниско рискова инвестиция (36%) или кеш (20%). 9% са направили промени по портфейлите си, но не са променяли рисковия им профил.

Долната графика показва действията на тези инвеститори, които са направили промени по портфейлите си като ответен отговор на спада на пазарите в последните 3 месеца на 2018 г. (данните са преизчислени към 100%).

Но въпреки разместването в портфейлите, много от инвеститорите изразяват недоволството си от това как се представят те.

Повече от половината от тях (51 %) казват, че не са постигнали това, което са искали от инвестициите си в последните 5 години, а голяма част от тях смятат собствените си действия или бездействия за причината за това.

За да сме обективни в оценката си, трябва да отбележим, че несигурността на пазарите през разглеждания период беше наистина голяма. В края на 2018 г. глобалните фондови пазари преживяха своя най-голям срив за тримесечие от 7 години насам и това на фона на притесненията, дължащи се на изострянето на търговската война между САЩ и Китай. Индексът MSCI World падна с 13,9%, което го нарежда сред 11-те най-лоши сривове от 1970 г. насам.

За отношението и впечатленията на инвеститорите има обяснение, което се корени в психологията на хората. Никой не обича да губи и е нормално, когато пазарите падат инвеститорите да се чувстват нервни. Многобройни научни проучвания сочат, че инвеститорите помнят и усещат много повече загубата, отколкото печалбата. Това може да повлияе на вземането на решения.

Анализаторите на Schroders обръщат внимание, че Глобалното проучване на инвеститорите за 2019 г. показва, че дори само 3 месеца на несигурност на пазарите са достатъчни, за да накарат инвеститорите да променят дългосрочните си планове. А тази нагласа може да се окаже голяма грешка. Това включва ситуацията да продаваш на дъното, когато прогнозата не е добра или да преместиш инвестицията си в кеш, за да предпазиш спестяванията си, но да останеш в тази позиция прекалено дълго, така че инфлацията да ги изяде. Инвестиционната индустрия нарича науката за тези психологически двигатели - поведенчески финанси. В крайна сметка не е лесно да предвидиш накъде ще се движат пазарите, но ако познаваш вътрешните механизми, които те карат да взимаш решение за инвестициите си, това би могло да те предпази от грешки.

Да предвидиш тайминга на пазарите е изключително трудно

Един от изводите на Глобалното изследване на инвеститорите е, че те се опитват да предвидят точните движения на пазара. Да купуваш евтино и да продаваш скъпо е целта на всеки инвеститор. Въпреки това, да уцелиш точните моменти на пазара е изключително трудно, ако не невъзможно.

Според анализаторите на британския асет мендижмънт гигант предишни техни проучвания са показали, колко загуби може да претърпи един инвеститор, ако не уцели точните моменти на пазара. Например, ако през 2003 г. даден инвеститор е вложил 1 000$ в MSCI World и е оставил тази инвестиция до момента, сега тя ще струва 4 211$.

Ако обаче инвеститора се е старал да „влиза“ и „излиза“ от тази позиция, предвиждайки движението на пазара и е пропуснал най-добрите 30 дни на индекса в този период, инвестиция в момента ще струва 1 268 $ или с близо 3 000 $ по-малко.

Ползите от дългосрочното инвестиране

Не напразно инвестиционните консултанти говорят непрекъснато за дългосрочното инвестиране. Периодът, за който планирате инвестицията си е ключов и за избора на нивото на риск и активите, в които да инвестирате спрямо моментната ситуация на пазарите.

Проучването на Schroders за 2019 обаче показва, че инвеститорите имат сравнително краткосрочна перспектива. Средно, хората са инвестирали за 2,6 години преди да направят промени или да преминат в кеш.

Точно 13% от инвеститорите казват, че запазват инвестицията си поне за 5 години, което е минимума, препоръчван от инвестиционните консултанти. 41% казват, че са инвестирали за около 1 година или дори по-малко. Категоричното мнение на експертите е, че колкото по-дълго инвестираш в нещо, толкова по-дълго време имаш, за да постигаш върхове и да компенсираш спадовете на пазара. Притеснително е колко много от инвеститорите не се придържат към тази препоръка. Всички имат различни инвестиционни цели като например да купят къща или да спестяват за пенсия. Но ако инвестиционната ви цел е краткосрочна, например да купите нова кола, то вероятно е по-добре да изберете подходящ за тази цел спестовен продукт. В противен случай, вместо да минимализирате риска при инвестирането, рискувате да загубите.

Забележка: Глобалното проучване на инвеститорските нагласи за 2019 г. на Schroders е направено online между 25 743 инвеститора от 32 държави между 4 април и 7 май 2019 г. За нуждите на проучването инвеститор е този, който би инвестирал поне 10 000 евро в следващите 12 месеца и който е правил промени по инвестиционния си портфейл в последните 10 години.

*Материалът е по публикация от Дейвид Брет в сайта на Schroders

Лицата на Карол - Ася Асенова

Thu, 11 Jul 2019 14:51:40 +0300

В рубриката „Лицата на Карол“ Ви представяме хората, които стоят зад Карол Капитал Мениджмънт, защото зад всяка успешна компания стои не просто екип от добри професионалисти, но и хора, които обичат да се забавляват и да прекарват свободното си време със семействата си. Днес в "Лицата на Карол" ще ви срещнем с Ася Асенова, която непрекъснато следи регулаторните рамки свързани с дейността на Дружеството и създава механизмите за етично и законосъобразно поведение в организацията.

Разкажи ни за твоята работа в Карол. С какво се занимаваш и какви са твоите задачи?

В Карол съм от повече от 5 години и съм преминала през различни позиции. Към днешна дата заемам длъжност Compliance officer - служител в отдел „Нормативно съответствие“ в Управляващо Дружество Карол Капитал Мениджмънт. Отговорностите ми включват участие в изготвянето и актуализирането на документи, свързани с дружеството, следене за спазване на вътрешните правила и политики, изготвяне на дневници, доклади за дейността на отдела и съдействие на колегите с каквото мога. Преглеждам ежедневно договори, операции, сделки, декларации и всякакви документи на клиенти, служители и партньори, констатирам пропуски, когато има такива, и следя за тяхното отстраняване.

Кое е най-голямото предизвикателство в работата ти?

Трудно е да посоча само едно и да го определя за най-голямо. Моята цел е да съм насреща при заплетени казуси и колегите ми да се чувстват удобно да потърсят моята помощ при разрешаването им. За мен, голямо предизвикателство е да откривам балансирани решения, с които да излизаме от заплетени казуси. Целта ми е дружеството и клиентите да имат сигурност по отношение на нормативното съответствие, без излишно да се утежнява процеса на работа, което е трудна задача, предвид динамично променящата се нормативна рамка.

Каква искаше да станеш като дете и днешната ти професия дали би се харесала на момичето, което си била?

Не мога да кажа в детска възраст за каква професия съм си мечтала, но мога да споделя, че когато постъпих в Карол на 01.11.2014 г., колегите от отдел „Счетоводство“ ми създадоха нова трудова книжка, защото в предходната нямаше място за Карол. Сменила съм много и различни направления в търсене на „моето“ място и позиция, на едно от които се запознах с моя съпруг. За момичето което съм в момента, настоящата работа е удоволствие и си я харесвам!

Какво обичаш да правиш в свободното си време? Разкажи ни за твоето хоби, коя е твоята страст извън работата?

Не съм привърженик на крайностите, за това не мога да кажа конкретно хоби и страст. Като цяло, времето ми е „окупирано“ от Стефан, моето дете, което през есента ще направи три години и вниманието ми е насочено към него, старая се да прекарвам време и с други любими хора в срещи и разходки. Преди време посещавах школа за латино танци Салса и Бачата. Латино танците са занимание, което ме разтоварва и зарежда позитивно. И досега когато ми остане време отскачам до някое латино парти.

Обичаш ли да пътуваш? Коя е любимата ти дестинация?

Не е лошо да се пътува и да се разглеждат нови места и хора. В динамичното ежедневие не намирам много възможности за пътуване, но се старая да поддържам един разумен минимум от няколко почивки в годината. Нямам любима дестинация, тепърва предстои да я открия.

Разкажи ни забавен момент от работата си в Карол…

Често ми се налага да организирам инструктажи на колегите във връзка с нормативната рамка с цел запознаване на новостите и по-лесно приложение на документацията. Обикновено инструктажът започва с изречението „инструктаж по ЗМИП или ЗПФИ или ЗДКИСДПКИ или друга абревиатура“, при което, след приключване на инструктажа, един от колегите ми задава въпрос от сорта на „А какво е ЗМИП (или съответната използвана от мен абревиатура)?“ и ме поздравява със следния клип, при което настава бурен смях – ТУК НЕ Е ИНФОРМАЦИЯ :)

Инвестициите са нещо, което изисква време за опознаване на продукта и за определяне на личната цел от инвестицията. Аз имам няколко инвестиции във финансови инструменти. Едната инвестиция съм я направила дългосрочна с цел доходност от дивиденти, другата е по-краткосрочна, примерно 2 години с цел да спестя определена сума, която ще ми потрябва в скоро време. Препоръчвам инвестициите да са в различни активи и да се опитваме да планираме финансовото си състояние както в близкото бъдеще пред нас, така и дългосрочно, за да минимизираме неприятните изненади.

Създават ли климатичните промени нови възможности за инвестиция?

Thu, 06 Jun 2019 17:03:21 +0300

Една от най-обсъжданите теми в днешно време е темата за глобалното затопляне и климатичните промени, причинени от човешката дейност. Стряскащите данни за последиците от тези промени накараха лидерите на отделните държави да се съберат и да подпишат Парижкото климатично споразумение в края на 2015 година. Най-важната точка от документа е, че страните поемат ангажимент нарастването на средната световна температура да не бъде повече от 2°C в сравнение с равнищата от прединдустриалната епоха, което ще избегне катастрофални последици.

Нашите партньори от Schroders поддържат редовен мониторинг на промените в климата, чиято цел е да дава на инвеститорите по-глобален поглед върху действията в различни сфери и скоростта, с която те влияят на намаляването на CO2 емисиите. Този мониторинг може да помогне на анализаторите и инвеститорите да се ориентират в едно предизвикателство, което може да има огромно влияние върху финансовите пазари.

За второто тримесечие на 2019 г. мониторингът показва, че покачването на световната температура е 3.8°C. Това е доказателство, че въпреки позитивната посока (отчетеното покачване преди 3 месеца е 3.9°C), крачките по пътя за овладяване на климатичните промени са малки и все още бавни. За да бъде постигната целта от не повече от 2°C са необходими още много усилия в следващите десетилетия.

Колкото и мрачно да звучат прогнозите за последиците от климатичните промени, усилията те да бъдат стопирани, ако не преодолени, могат да се окажат подходяща инвестиция. Изчисленията показват, че за да се спазят предписанията на Парижкото климатично споразумение, са нужни общо около $2 трлн. инвестиции на годишна база. Това означава, че постепенно 15% от стойността на пазара на акции ще бъде трансферирана към компании, които се борят с климатичните промени. В дългосрочен план секторите и индустриите, които бързо и ефективно осъществяват стратегии за намаляване на въглеродните емисии, ще превъзхождат по доходност останалите такива. Съветът на анализаторите на Карол Капитал Мениджмънт е част от дългосрочния портфейл на всеки инвеститор да бъде инвестиран в тези сектори.

От регулярните анализи на Schroders става ясно, че през първото тримесечие на 2019 г. има рязко увеличение на продажбите на електромобили. Подхранвани от силния старт на годината, продажбите на електромобили са се увеличили с 80% в сравнение с продажбите през първото тримесечие на 2018 г. Малко вероятно е този темп да се запази, защото най-големият пазар в индустрията, Китай, наскоро намали субсидиите за нови автомобили и обяви плановете си да ги премахне изцяло до 2020 година. Въпреки това растежът е забележителен. В периода 2012 – 2016 продажбите на електромобили са нараствали с 53% годишно, през 2017 г. с 58%, с 65% през 2018 г., а за първото тримесечие на 2019 г. с 80%. Този силен старт на индустрията на електромобилите би могъл да доведе до ограничаване на покачването на темепературите в световен мащаб до 2.9°C, според прогнозите на Schroders.

Aко искате да се възползвате от инвестиционните възможности, които предлага борбата срещу климатичните промени, можете да го направите чрез фонда на нашите партньори от Schroders - Schroder ISF Global Climate Change Equity. Фондът се предлага в три варианта: хеджиран в евро, в евро и в долари.

Лицата на Карол - Георги Георгиев

Mon, 21 Jan 2019 14:49:53 +0200

Георги Георгиев е на 37 години, женен е и има 2 деца. Започва работа в Карол Капитал Мениджмънт като финансов анализатор на фондовите пазари за региона от Източна Европа и консултира клиенти, инвестиращи на тези пазари. През април 2012 г. става портфолио мениджър на най-стария български взаимен фонд – Адванс Инвест. Притежава лиценз за инвестиционен консултант от КФН, като преди да започне работа в Карол има опит в структурите на Алфа Финанс Холдинг и Булброкърс.

От колко време работиш в Карол?

Работя в Карол Капитал Мениджмънт от началото на 2008 г. Интересното е, че започнах работа точно в разгара на голямата финансова криза тогава. Сътресенията на пазарите вече бяха започнали и средата беше доста драматична в този момент. Започнах като финансов анализатор, като фокусът ми беше първоначално върху руски компании за фонда Адванс Източна Европа. С течение на времето започнах да анализирам компании и от останалите пазари от региона като постепенно разширих фокуса си върху всички пазари, в които инвестира фондът. След 4 години, станах портфолио мениджър на Адванс Инвест – първия взаимен фонд в България, инвестиращ в акции. Постепенно разширих още повече експертизата си и започнах да управлявам и портфейли на доверително управление, които обхващат инвестиции в целия свят.

В какво точно се състои твоята работа в компанията?

Работата ми е свързана с представянето на капиталовите пазари и как да се позиционираме във всеки един момент. Състои се от анализи на макроикономическата обстановка, фундаментален анализ на активи, анализ на сентимента на финансовите пазари. Изискват се и добри познания за политическата обстановка и геополитическите процеси.

Какъв искаше да станеш като дете и днешната ти професия дали би се харесала на момчето, което си бил?

Като малък имах интереси в много области. Може би работата ми не е толкова свързана с пътувания и опознавания на нови места, но пък от друга страна за нея е важно да имаш изключително широка обща култура, да се стремиш постоянно да си информиран и да вземаш най-добрите решения във всеки един момент.

Какво е най-голямото предизвикателство в работата ти?

Най-голямото предизвикателство си остава да успееш да намериш точната рецепта през призмата на дългосрочния хоризонт и случващото се във всеки един момент. Също така голямо предизвикателство си остава да успееш да убедиш всеки един предубеден човек, за същността на капиталовите пазари, как работят те и как може да се печели от тях.

Според теб какво е най-голямото предимство на Карол пред останалите компании в бранша в България?

Репутацията и разпознаваемостта. Карол е доказано име в този бранш в България и каузата ни е да повишаваме постоянно финансовата култура на населението в страната. Карол бе първата компания, която стартира подобна кампания, като започнахме да презентираме възможностите за управление на личните финанси сред младите хора. Именно те трябва да разберат, че имат едно огромно преимущество, което трябва да използват възможно най-рано – дългия инвестиционен хоризонт пред себе си.

Как обичаш да прекарваш свободното си време?

Свободното си време обичам да прекарвам със семейството и приятели. Харесвам природата и във всеки момент се стремя да бъда сред нея.

Коя е любимата ти дестинация?

Обичам да пътувам, както и всеки един любознателен човек, който иска да опознава света. От местата, които съм посетил, колкото и банално да изглежда, любимата ми страна си остава САЩ. Все пак най-често посещаваната туристическа дестинация от семейството ми е Гърция. Изключително много харесвам гръцкото крайбрежие и смятам, че имаме голям шанс страната ни да е разположена толкова близко до него.

В какво инвестираш ти и защо? Какъв е съветът ти за личните финанси на читателите на блога на Карол?

Определено първо инвестирам в знание. Това е най-добрата инвестиция, която винаги дава дивиденти в дългосрочен план. Отделно разделям портфейла си на стратегическа част и тактическа такава. Инвестирам в американски акции дългосрочно стратегическата част от него, тъй като вярвам напълно на статистиката, която е красноречива – в дългосрочен план шансът да загубиш от инвестицията в акции в основния индекс S&P500 е минимален. Нещо повече, за всеки 20 г. минималната средногодишна доходност, постигната от него е мин. 6%. Именно това показваме и на младите хора, а и на всички които смятат, че могат да си позволят подобен дългосрочен хоризонт на инвестицията. Информацията, която читателите ни могат да намерят в блога на Карол може да им помогне много за вземането на правилните решения що се касае до личните им финанси.

Как да запазим стойността на парите си във времето?

Thu, 20 Sep 2018 14:31:56 +0300

Инфлацията в България за периода 2000 г. – 2017 г. достигна близо 85% по данни на Евростат.

Кога е подходящото време да започнете да мислите за пенсионирането си? Хората под и около 30 години в страната ни почти не си задават този въпрос. Тези около 40 със сигурност отговарят, че все още им е рано, а има и много хора, за които е въпрос на чест да не мислят за пенсията си, защото това би означавало, че са загубили младежкия си дух.

Истината обаче е различна. В много европейски държави още в училище учат, че трябва да започнат да мислят за пенсията си и да се информират за начините да управляват личните си финанси възможно най-рано. За съжаление този вид обучение е много слабо застъпено в България, а поради спецификите на икономиката и данните за застаряващото население максимата у нас важи с пълна сила. Например, статистиката сочи, че от 2000 до 2017 г. инфлацията в България е близо 85%. Това означава, че ако просто сте спестявали парите си, вместо да ги инвестирате, то те са се обезценили почти наполовина.

В развития свят е обичайно, въпреки основното осигуряване, което гарантира доходи след пенсиониране, всеки човек да инвестира индивидуално с цел не бърза печалба, а осигуряване на приличен доход след работоспособна възраст.

В България съществува следната статистика – средствата, инвестирани дългосрочно в пенсионни фондове и управляващи дружества в страната са малко над 14 млрд. лв., които представляват под 15% от БВП на България. За сравнение, в развитите държави, където хората запазват стандарта си на живот и след пенсиониране, съотношението между инвестирани от домакинствата активи и БВП е над 100%.

Решението е повишаване на финансовата култура и разбиране на ползите от дългосрочни инвестиции, които ще предоставят възможности за осигуряване на достатъчни доходи след работоспособна възраст. Една от тези възможности е Спестовният план, който Карол Капитал Мениджмънт предлага. Той съчетава възможностите за печалба, които представят взаимните фондове с инвестирането на малки регулярни вноски, характерно за спестяването. Резултатът е достъпна за всички инвестиция с дългосрочен хоризонт, която осигурява добър доход при по-нисък риск. Повече за възможностите, които предлага спестовният план можете да научите тук.

И не – ако помислите за пенсията си сега, няма да загубите младежкия си дух, а ще си осигурите възможности да се чувствате млад дори на старини.

Лицата на Карол - Камелия Стоянова

Mon, 02 Jul 2018 14:12:04 +0300

В рубриката „Лицата на Карол“ Ви представяме хората, които стоят зад финансова група Карол, защото зад всяка успешна компания стои екип от добри професионалисти, но и хора, които обичат да се забавляват и да прекарват свободното си време със семействата си.

Днес в “Лицата на Карол” ще ви срещнем с Камелия Стоянова - човекът, който често има последната дума за всяка идея или действие на колегите си, защото да спазваш закона и правилата е най-важното условие за една компания, която иска доверието на клиентите си.

Разкажи ни за твоята работа в Карол. С какво се занимаваш и какви са твоите задачи?

Изпълнявам длъжността юрисконсулт в Карол Капитал Мениджмънт от 2017 г. Преди това бях в екипа на друго дружество от финансова група Карол. Работата ми в Управляващото дружество на Карол обхваща различни аспекти на дейността му. Най-общо казано правя преглед и редакция на различни договори във връзка с дейността на Дружеството, следя за спазване на съществуващите нормативни задължения съгласно българското и европейското законодателство. Комуникирам с различни държавни органи и най-вече с Комисията за финансов надзор, която е държавният орган, следящ дейността ни.

Кое е най-голямото предизвикателство в работата ти?

Най-голямото предизвикателство в работата ми е да имам отговор на всеки въпрос, който колегите ми задават. Почти всеки ден има нов казус или ситуация, която трябва да намери правно решение. Понякога е много трудно, защото, противно на всеобщото мнение, юристите не знаят всичко и нямат готов отговор на момента. Тази интензивна работа обаче, ми помага да научавам по нещо ново всеки ден, което носи голямо удовлетворение.

Какво обичаш да правиш в свободното си време?

Напоследък не се случва често да имам свободно време :) Когато намеря такова обичам да чета психологическа литература и такава за самоусъвършенстване. Обичам разходките в планината и преходите и с нетърпение чакам синът ми да порасне, за да ги възобновим.

На този етап от живота ми личните хобита са останали на заден план, сега се старая във всяка свободна минута да бъда със сина си, който е на почти две години, да ходим по паркове и да се забавляваме заедно.

Обичаш ли да пътуваш? Коя е любимата ти дестинация?

Обичам да пътувам, но предпочитам да избягвам завоите. Харесвам да обикалям България по малко познати, нетуристически дестинации. Преди години с приятели правихме обиколка из България, спахме в малки китни селца с по 100 човека население и беше невероятно. Там времето е спряло, в пълна изолация си и можеш наистина да се насладиш и оцениш тишината и красотата на всяка гледка. Това е нещо, от което имаме нужда всички в забързаното си ежедневие. Като цяло местността Рупите и Роженския манастир са едни от най-въздействащите ми места в България.

Любимото ми място извън България е Рим. Хората, отношението, храната, атмосферата всичко е прекрасно там. Мечтая си някой ден да се преселя да живея в малко италианско селце.

Какво ще посъветваш читателите на блога на Карол за управлението на личните им финанси? Как да спестяват, къде да инвестират?

Съдейки по себе си преди да започна работа в Карол Капитал Мениджмънт, финансовата култура на българите не е на много високо ниво. Може би най-удачният вариант е всеки месец домакинството да отделя някаква част от финансите си и да ги инвестира в различни инвестиционни продукти дългосрочно, защото така дори и да има спад в една от инвестициите, то другата ще го минимизира.

Ти инвестираш ли? В какво и защо избра този вид инвестиция?

Инвестирам в спестовния план, който предлага Карол Капитал Мениджмънт. За себе си съм решила, че с малки вноски всеки месец мога да постигна доход, който да използвам в последствие за образованието на детето ми или за „черни дни“.

Лицата на Карол – Даниел Ганев

Tue, 27 Feb 2018 12:02:00 +0200

В рубриката „Лицата на Карол“ ви представяме хората, които стоят зад финансова група Карол и какво точно работят те, какво обичат да правят в свободното си време и още нещо... Днес в "Лицата на Карол" ще ви срещнем с двигателя на цялата дейност на Карол Капитал Мениджмънт - нашия Изпълнителен директор Даниел Ганев.

Разкажи ни за твоята работа в Карол. С какво се занимаваш и какви са твоите задачи?

Като изпълнителен директор се занимавам с цялостната бизнес дейност и стратегическо развитие на Карол Капитал Мениджмънт. Преди 15 г. бях първият служител във фирмата и от тогава не съм имал два еднакви дни - в момента работя по над десет различни проекта от областта на портфейлното управление, продуктовия мениджмънт, инвестиционни анализи, маркетинг и продажби, бизнес дивелъпмънт, администрация, ИТ и пр. Много енергия отделяме и за образоване на млади хора чрез лекции, презентации, стажове.

Тъй като съм учил и работил навън в мултинационална среда, често ме питат – как така реши да се върнеш и работиш в България? Истината е, че през всичките ми години в Карол никога не съм имал усещането, че работя в българска фирма на местния пазар. Ежедневната ми работа е свързана с общуване с немски, британски, италиански, скандинавски, американски, канадски, азиатски клиенти и партньори.

Какво обичаш да правиш в свободното си време? Разкажи ни за твоето хоби, коя е твоята страст извън работата?

Макар да не ми се случва често, най-обичам да ходя на морски риболов – особено по места, където си управляват ресурсите така, че има много и разнообразна риба – например в Щатите, където съм ловил и по източното и по западното крайбрежие. В тази връзка се шегувам и, че едно от най-големите предимства на България е близостта до Гърция.. Друго хоби – гъбарството… през зимата няма да ме видите на планина, но щом се запролети, съм по горите в търсене на печурки и манатарки, но и на спокойствие и зареждане. За последното ми помага и фитнеса.

Коя е любимата ти туристическа дестинация и защо? А най-екзотичното място, където си пътувал?

Много мотивиращо ми се отразяват посещенията на Кеймбридж, където съм учил и ежегодно имаме опреснителни курсове и събития – особеният академичен дух и мултикултурна среда там ме зареждат за месеци напред. А иначе за почивка дестинациите трябва да са свързани с море и риболов. Предстои ми пътуване в мъжка компания до Мексиканския залив, а лятото и семейно мореплаване край Хърватска. Голямата мечта – риболов за сьомга в Аляска, надявам се догодина... Но колкото повече обикалям по света, толкова повече оценявам красотата и плюсовете на България. Например, на малко места бих могъл да се почувствам така както в приказните Родопи…

Разкажи ни забавен момент от работата си в Карол…

Любопитно е, че най-забавните неща са се раждали в най-инфарктните моменти, по време на борсови драми… явно в такива моменти се борим със стреса чрез хумор и шеги. В екипа винаги успяваме някак да съчетаем професионалното отношение със свежо настроение… и явно клиентите оценяват резултата. Наскоро човек ни беше писал, че на фона на нашенската действителност Карол сме като „кацнали от космоса с летяща чиния в центъра на София“ - колегите от маркетинга не счетоха за удачно да го качат на сайта в рубриката за похвали…

Мога да препоръчам много книги, учебници и сайтове за начинаещи инвеститори. Но от личния ми опит и наблюдения, не съм открил по-добра рецепта от това да започнеш от рано да отделяш някаква - макар и малка - част от възнаграждението си и да я влагаш в спестовен план (например фонд, инвестиращ в акции на глобални компании) и така месец след месец, години наред. Накрая при теглене на чертата ще видиш резултата – натрупана прилична сума, която е нараснала устойчиво във времето благодарение на осредняването на покупните цени и капитализирането за дълъг период. И през цялото това време ще си спал спокойно дори по време на кризи, рецесии и борсови трусове.

Как да се борим с инфлацията?

Tue, 10 Jan 2017 15:42:01 +0200

Във времена на все по-ниски лихви по депозитите, които не могат ефективно да се справят с инфлацията, сме принудени да търсим варианти, които да ни осигурят по-добра доходност за инвестираните ни спестявания. Разпространен инструмент за борба с ефектите на инфлацията в западните страни са така наречените взаимни фондове.

Взаимният фонд е колективна инвестиционна схема, която обединява парите на много вложители. Със средствата купува и продава различни ценни книжа и печели от мащаба на тези инвестиции. Инвестирането може да е в акции, облигации или комбинация от тях. Парите във взаимните фондове са професионално управлявани и всеки инвеститор притежава пропорционален дял от портфейла съобразно вложената сума. Лихвите по депозитите карат хората да търсят някакви алтернативи. Ето защо през последните години определено се увеличава интересът към взаимните фондове. Погледнато в дългосрочна перспектива, инвестирането в акции връща най-добра реална доходност, измерена спрямо инфлацията, средно годишно между 8 и 10%. Този финансов инструмент е достъпен за хората, защото минималната инвестиция в различните фондове варира. При някои е просто цената на един дял, който може да е 1 евро, 50 евро, 1000 евро и т.н.

Има ли причина да се страхуваме?

В родното обществено пространство се е наложило мнението, че всеки опит за подобен тип финансова инициатива води до „схеми“, „финансови пирамиди“ и дебели измами, които целят да ограбят и без друго окрадения народ. Предвид събитията от 1997 година, това настроение е нормално и пасивността на българина е своенравна форма на предпазливост, но времената се променят. Новите тенденции във финансовия свят показват, че взаимните фондове са основен инвестиционен инструмент за побеждаване на инфлацията. Развенчан е митът, че вложенията в този тип фондове могат да бъдат на 100% изгубени. Инвестирането във взаимни фондове е вложение в портфейл от множество компании. В този смисъл дори в някоя от тези компании да има проблем, когато има диверсификация, тоест максимално разпределение на средствата и намаляване на риска от това какво ще се случи с една компания, то тогава няма как да загубим изцяло спестяванията си. Отделен е въпросът, че инвестициите се правят според различен рисков профил.

Големият капитал не е задължителен

Още една често срещана спекулация срещу взаимните фондове е, че те са предназначени за големи инвеститори, които имат сериозни капиталови възможности. Тук като контрааргумент застава така нареченият спестовен план. Той е начин хората да отделят между 10%-15% от месечния си доход и така да инвестират дори 100 лева месечно в план, който е структуриран от три различни фонда – нискорисков, балансиран и рисков. Според профила на човека и неговия хоризонт той избира в кой от фондовете какъв дял от средствата си да инвестира. Този подход на инвестиране всеки месец на малки средства дългосрочно много съществено намалява колебанията на портфейла. Представете си, че имате 10 000 лева и тогава ще бъде много важно в кой момент ще ги инвестирате, защото средата може да е променлива и да има риск от сериозен спад от цената на актива или фонда, който сте избрали. Ако внесете тези пари обаче на малки суми всеки месец, така дори пазарът на акции да пада, съществено ще намалите риска, защото всеки месец с една и съща сума ще купувате по-голям брой дялове на по-ниска цена и така вашата средна покупна цена няма да е както при една еднократна инвестиция. В един момент при спад на пазара ще може да излезете дори по-бързо на положителна доходност, отколкото някой, който е инвестирал еднократно повече средства.

Взаимните фондове са само една от опциите, които можете да изберете за справяне с инфлацията. Тяхната диверсификация предлага някаква защитеност на цялостното ви вложение, а колкото по-дългосрочни сте, толкова по-малък е шансът да сте на загуба, защото в перспектива добре мениджираните взаимни фондове побеждават инфлацията и се справят с пазарните движения във ваша полза.

Ако намирате тази статия за полезна, вижте повече информация за Спестовния план на Карол Капитал

Какво ни липсва, за да спестяваме правилно?

Fri, 19 Aug 2016 09:38:03 +0300

Темата за спестяванията е доста чувствителна в България. И има защо. Според проучване от 2016 година на компанията за маркетингови изследвания Gfk, близо 70% от българското население не разполага с никакви спестявания. Точно затова основното притеснение на българския гражданин е, че може да загуби работата си. Въпреки сравнително ниското ниво на безработица в страната в момента, повечето жители на България се страхуват от това да останат без редовен доход, заради липсата на заделени финансови средства.

Най-дълбоко изражение проблемът със спестяването намира в лицето на младите хора, които не осъзнават колко рязко е спадането на стандарта им на живот, след приключване на активната им трудова дейност. Средният размер на пенсията в страната е недостатъчен, спрямо сумата, която е необходима за издръжка на сам пенсионер. В момента българският пенсионер получава едва около 40% от последната си работна заплата. По данни на КНСБ и НОИ от 2015 година, възрастните българи, които разчитат на държавна издръжка, получават средно 314 лв. месечна пенсия. Сума, далеч под средната издръжка на живота на човек в страната - 563 лв. Разбира се, във времето тези цифри ще се променят, но съотношението, в което се намират, по всяка вероятност ще се запази или ще се влоши и необходимата издръжка на сам пенсионер ще е по-голяма от нивата на пенсиите, заради неблагоприятната демографска картина.

Ако искате да научите повече за това къде да инвестирате спестяванията си, можете да се запишете за нашия безплатен уебинар на тема: „Как да повишим стандарта си на живот, без да жертваме от времето си?“.

Високата цена, която плащаме, когато държим пари в кеш и на депозит

Tue, 16 Aug 2016 14:42:54 +0300

Много българи поставят прекалено голям процент от средствата си в кеш или на депозит и това донякъде е разбираемо с оглед на политическата и финансова криза от 1996-1997 година в България, технологичния балон през 2000-2002 година и голямата финансова криза от 2007-2009 година. Но дали тези събития са достатъчна причина да бъдем твърде консервативни?

Всяко дете пада, наранява се, понякога му остават белези, но продължава да изследва света, да играе, да спортува. Много от нас още играят и спортуват, въпреки десетките белези по телата ни. Е, разбира се, има и такива, които от работа и семейство сякаш вече нямат време за това, но със сигурност не са спрели заради страха или отричането. И макар да сме съгласни с горното, има хора сред нас, които са се отказали да изследват финансовия свят и неговите възможности, твърде консервативни са и държат твърде много пари в кеш или на депозит. Да, понякога е разбираемо. В краткосрочен план дори може да се окаже разумно, но когато говорим за по-дълги периоди от време, цената на нискорисковото ни удоволствие може да доведе до сериозен дискомфорт, когато дойде време да се пенсионираме.

Всеки допълнителен лев, който домакинствата просто държат на близка до нулевата доходност, идва за сметка на по-дългосрочни инвестиции, от които потенциално бихме могли да се възползваме. Най-тревожното е, че това явление се случва именно на хора, които са в разцвета на силите си. Анкета на Blackrock от 2015 година с над 4,000 респондента показва, че хората между 25 и 34 години смятат, че това, което можеш да получиш от инвестиране, не си струва възможността от загуба на пари. Това, което обаче един финансист може да направи като извод за тези млади хора е, че поведението им е свързано с неосъзнат проблем, който ще дойде след години, но тогава ще е много късно да се вземат мерки за разрешаването му.

Пo данни на Европейската комисия от 2011 година, българите между 65 и 75 годишна възраст получават едва около 40% от това, което са изкарвали месечно, докато са работили. Една от причините за тази голяма разлика между пенсиите и заплатите е именно бягането от отговорност към бъдещето и спестяването на голям процент в твърде нискорискови възможности без потенциал за доходност. Друга голяма причина е страхът от появата на нова икономическа криза, която може да доведе до сериозни загуби. За съжаление обаче, без значение коя е по-силната от двете причини, прекаленото избягване на възможностите за инвестиране в по-рискови активи може да попречи на много хора да постигнат дългосрочните си финансовите цели.

Изследване на Blackrock от 2015 година с хипотетичен портфейл, който включва 60% американски акции и 40% американски облигации, показва 2 крайни сценария. При единият от тях се инвестират 100,000 валутни единици в хипотетичния портфейл. При другия сценарий се инвестират само 30,000 в него, а останалите 70,000 се държат в кеш и банкови депозити, които носят около 1.2% годишна доходност. Ако дадем шанс на двете възможности да се развиват за период от 40 години напред във времето, резултатите ще доведат до разлика от над 140,000 в полза на инвестирането в по-рискови активи като акциите и облигациите. За много от пенсионерите подобна финансова дупка може да се окаже именно разликата между комфортен живот след пенсиониране и сериозен паричен проблем.

Ако тази статия ви е била интересна, регистрирайте се за безплатен уебинар на тема „Как да подсигурим пенсионирането си?“.

Доброто старо злато

Mon, 08 Aug 2016 16:22:30 +0300

От край време златото е едно от най-предпочитаните убежища за инвеститорите, когато финансовата обстановка се влоши и трябва да се залага „на сигурно“. Като начало интересът към златото лежи на две основни схващания, които олицетворяват казаното по-горе: първо – счита се, че златото е аналог на парите, което освен всичко останало, ни предпазва и от инфлацията; второ – ценният метал е наричан „безопасно убежище“, защото инвеститорите залагат на него, когато имат опасения за финансови кризи или неудържимо поскъпване на цените на продуктите и услугите.

Когато има нарастващи страхове, влошена макроикономическа обстановка и пазарите на акции са губещи, инвеститорският интерес към златото нараства и обратното – появят ли се очаквания за възстановяване на икономиката и обръщане на негативната тенденция при акциите, интересът към златото спада.

Как можем да си купим злато? Единият от вариантите е да купим физическо злато (кюлчета), но това би създало допълнителни грижи – трябва да осигурим място за складирането му и също така да го застраховаме. Друга възможност е инвестирането в акции на златодобивни компании, но, за да направим това, ще ни е необходима консултация с експерт, който може да прави оценка на компании. Има и трети вариант – можем да инвестираме във фондове, които директно придобиват физическо злато (без ние да се грижим за доброто му стопанисване), или да заемем позиции във фонд, който купува акции на златни компании (без да е нужно сами да правим оценка за това кои акции точно трябва да закупим). За непрофесионалистите най-подходящ е третият обсъждан вариант.

Трябва ли да инвестираме всички спестявания в злато? Макар да е желателно инвестицията в този ценен метал да бъде част от всеки портфейл, не е добра инвестиционна практика да оставяме всичките си пари на едно място, било то и „златно“. Разпределянето на спестяванията в различни видове активи остава най-важната задача за тези, които инвестират, без значение дали говорим за професионалисти или любители.

2-те най-големи заплахи, пред които са изправени българските инвеститори днес

Tue, 17 May 2016 10:03:10 +0300

Всеки български инвеститор желае да си осигури висока доходност, но малцина са тези, които успяват да я постигнат и да спят спокойно във времена на изключителна волатилност на световните капиталови пазари. В такива моменти, колкото и да вярваме, че сме дългосрочни, или че сме инвестирали в правилните активи, рядко успяваме да запазим трезвия си разсъдък и да действаме хладнокръвно и разумно.

Има две основни причини за това да действаме неправилно в несигурни времена що се отнася до инвестициите ни. На първо място, това е самозаблуждението, че сме наистина дългосрочни, без значение какво се случва на пазара. При последните две световни кризи обаче (технологичният балон от началото на хилядолетието и голямата финансова криза от 2007-2009г.) станахме свидетели на взаимосвързаност между цените на акциите и разпродажбите на капиталовите пазари – момент, в който множество големи инвеститори всъщност успяха да купят качествени активи на по-ниска цена.

Втората причина е митът, че акциите на големи компании са защитени от силни движения в посока надолу. Само през 2008 г. обаче, дори в най-силната световна икономика – САЩ – изпаднаха в несъстоятелност над 200 компании с известен бранд, а множество други претърпяха спад в цените на акциите им колкото този на целия капиталов пазар, измерен през световния индекс S&P 500.

В какво да инвестирам, ако имам спестявания, но ме е страх, че може да стане световна криза?

Mon, 29 Feb 2016 16:12:09 +0200

През последните месеци станахме свидетели на резки движения на капиталовите пазари. В такива ситуации на несигурни времена като сегашните всъщност си даваме сметка, че гъвкавостта на инвестиционната ни стратегия е едно от най-важните неща и от първостепенно значение за доброто представяне на спестяванията ни.

Всъщност има инвестиционни възможности, които могат да ни осигурят определена степен на защита, ако смятаме, че времената са несигурни, и най-популярните са две.

Едната е добре познатата стратегия за осредняване на покупната стойност чрез равни месечни вноски.

Ако обаче вече имаме спестявания зад гърба си и се притесняваме от резки краткосрочни изменения в цената на активите, които притежаваме, има ли подходяща стратегия за този случай?

Всъщност се оказва, че има и в инвестиционния бранш в световен мащаб тези стратегии са известни като неутрални спрямо капиталовите пазари стратегии. Фондовете, които се управляват неутрално спрямо пазарите, се стремят едновременно да се възползват както от увеличаването, така и от намаляването на цените на активите в световен мащаб. Подобен род фондове всъщност се стремят да се възползват от инвестиционните възможности, създадени от колебания в икономическата активност. Инвестирането става въз основа както на негативните, така и на позитивните перспективи пред отделни компании. Като целта, разбира се, е генериране възвръщаемост, която е независима от движенията на пазара като цяло.

Ако ви интересува конкретен фонд, който следва подобна стратегия или просто искате да получите повече информация по темата - свържете с нас.

Осмото чудо на света

Mon, 01 Feb 2016 15:21:26 +0200

Според Айнщайн, осмото чудо на света е сложната лихва. Ако за пръв път чувате за нея или никога не сте били изключително наясно какво представлява тя, тази статия е за вас. Ефектът на сложната лихва, известна още като лихва върху лихвата, е в основата на капиталовите пазари. В зависимост от това дали я плащаме или я получаваме, тя може да се разглежда като цена, която плащаме за ползване на капитал, или като възвръщаемост, която получаваме върху даден актив, който сме придобили.

Какво всъщност представлява ефектът на сложната лихва?

За да разберем това, ви предлагам да си представим следния пример. Вие сте собственик на банка, която предлага депозит с лихва 10% (вече няма такива депозити, но все пак това е само пример :) ). На днешната дата ваш клиент депозира 100 лева. След точно една година, ако същият клиент не тегли от парите си, той ще има 100 лева плюс още 10% от тези 100 лева или общо 110 лева. Нека да си представим, че клиентът няма нужда от тези 110 лева и пожелава да ги реинвестира в същия депозит за срок от още 1 година. На края на периода (след 2 години) по сметката си клиентът вече ще има 121 лева, защото той ще получи не само нова лихва (10%) върху базовата сума от 100 лева, но и още 10% или 1 лев върху реинвестираната лихва от първата година в размер на 10 лева. И така, за период от много на брой години, клиентът ще получава все по-голяма лихва върху старите лихви с всяка изминала година.

Базовата формула, която можем да използваме за пресмятане на ефекта на сложната лихва за период от N години, е: (Базовата сума = 100 лева ) Х ((1 + лихвения процент) на степен N) Ако човекът остави олихвената сума за период от не 2, а 3 години, най-лесният начин за пресмятане на сумата, с която ще разполага в края на периода, би бил: 100х1.1^3 или 133.1 лева Ако човекът остави 100 лева за период от 3 години на депозит с лихва от 7%, сумата в края на периода би се сметнала отново по същата формула: 100х1.07^3 или 122.5 лева

Четейки за всички тези примери, се замисляме за това, че не е лесно да смятаме на ум ефекта на сложната лихва за по-голям период от време. Най-честият въпрос, който наши клиенти и фенове ни задават, е свързан с това за колко години могат да си удвоят парите. Тук идва интересният момент да се запознаете с т. нар. „правило на числото 72“. Ако имате 100 лева, които инвестирате в продукт с 10% доходност, ще са ви нужни 72/10 или 7.2 години за да ги направите 200 лева. Ако имате 100 лева, които инвестирате в продукт с 7% доходност, ще са ви нужни 72/7 или малко над 10 години, за да удвоите парите отново до 200 лева.

За да научите повече за това как да постигнете финансовите си цели и да управлявате по-добре личните си финанси, запишете се за образователeн уебинар на Карол Капитал Мениджмънт.

Как да инвестирам в имоти в Ню Йорк, Токио и Лондон с едва 2,000 лева?

Thu, 21 Jan 2016 17:19:14 +0200

Мечтата на почти всеки българин е да притежава имот, дори не само един, един е малко. Много наши сънародници жадуват да станат част от така наречената „рентиерска класа“ - хората, които живеят от събиране на наеми. Други пък просто фанатично вярват, че най-добрата инвестиция са имотите (макар да не са доказали това с цифри). Проблемът и за двата типа хора по-горе обаче е, че всяка една инвестиция в имот изисква десетки, понякога дори стотици хиляди левове. А какво да правят тези, които искат да инвестират в недвижими имоти, но не разполагат все още с 100,000-150,000 хиляди лева?

За изненада на някои от вас, финансовият свят е разрешил този въпрос. Всеки българин в момента може да инвестира както в имоти в България, така и в цял свят, стига да има желание и няколко хиляди лева спестявания. Всъщност, вариантите да направи това са няколко:

Вариант 1

Можем да си закупим дялове на взаимен фонд, който инвестира в глобални компании за недвижими имоти. Тези компании генерират по-голямата част от своите приходи от дейности, свързани с инвестиции в недвижими имоти. По този начин можем да се възползваме от движението на цените на имотите в световен мащаб. Пример за такъв фонд е, например, фондът на нашите партньори от Schroders - Schroder ISF Global Property Securities EUR Hedged. Минималната сума за инвестиране във подобни фондове, инвестиращи в недвижими имоти от цял свят, е близо 2,000 лева.

Вариант 2

Можем да си закупим дялове и на борсово търгуван фонд, който е с фокус върху глобални компании за недвижими имоти. За да инвестираме в подобен род фондове обаче, трябва да имаме близо 10,000 лева, за да си открием сметка при инвестиционен посредник за борсова търговия в цял свят. Пример за такъв борсово търгуван фонд е SPDR® Dow Jones® Global Real Estate ETF.

Вариант 3

Можем да си закупим акции на българско публично дружество, което инвестира в имоти. Най-голямото такова в страната – Адванс Терафонд АДСИЦ – е с фокус върху инвестиции в първокласна земеделска земя в страната. 400-500 лева ще са достатъчни, за да сключите ефективна от гледна точка на разходи сделка с акции на такова дружество в България.

Вариант 4

Можем да закупим взаимен фонд, който инвестира във всички класове активи от цял свят (както глобални компании за недвижими имоти, така и финансови/технологични/други компании, злато, петрол, суровини, облигации, валути). Пример за такава възможност е спестовен план на Карол Капитал, който създадохме с колеги специално за хора, които желаят да инвестират с малки суми от 100-200 лева на месец.

Колко изяжда инфлацията от спестяванията ни във времето и как да се справим с нея?

Fri, 27 Nov 2015 17:16:32 +0200

Всеки от нас е запознат с процеса на покачване на цените във времето, но малко са тези, които си дават сметка колко голям е негативният ефект, изразен в кокретни цифри, и които се опитват да му противодействат.

В една конкретна година инфлацията може да е 2%, 3%, 8%, 0%. Колко е обаче средната инфлация у нас за по-големи периоди от време като десетилетие, например? Има ли инфлация в развитите страни и колко е тя?

Средна инфлация на годишна база (2005-2014, ХИПЦ, Евростат)

Както сами можете да забележите, грубо инфлацията се движи от 2-3% в развитите страни до около 4% на година в България през последните 10 години. Ако обаче тенденциите в предното изречение се запазят напред във времето, колко средства ще са ни нужни след 25 години, за да си купим същите неща, които днес можем с хиляда лева?

Пример за последиците от инфлацията за по-голям период от време (25 години)

Можем ли да солидно да преборим инфлацията, ако инвестираме само в депозити?

Вероятно всеки сам си отговоря на ум на този въпрос, но да разгледаме все пак защо отговорът на горния въпрос е „не“:

Натрупана инфлация и натрупана лихва по едногодишни депозити за същия период (2005-2014, Евростат, БНБ)

Как тогава да се справим с инфлацията?

Най-добрият начин да се справим с инфлацията е да инвестираме в различни видове активи, които имат способността да нарастват по-силно от нея напред във времето.

Ако се интересувате кои са тези активи и кой е този от тях, който има най-висока историческа възвръщаемост, запишете се за безплатен уебинар на Карол Капитал Мениджмънт.

Каква възвръщаемост да очакваме от имотите и златото в дългосрочен план и коя е най-добрата инвестиция?

Wed, 25 Nov 2015 17:34:32 +0200

Много наши клиенти и фенове ни задават въпроси, свързани с това как да защитят парите си от инфлацията в дългосрочен план и в какво да влагат спестяванията си, за да постигат висока възвръщаемост напред във времето.

За да отговорим на тези и други подобни питания ще разгледаме статистически данни за почти цял един век. И така, какво се случва с цените на имотите и златото в дългосрочен план? Как се справят тези две инвестиционни възможности, спрямо инфлацията? Има ли други инвестиционни възможности, които да се справят по-добре? Данните, които ще разгледаме, са за САЩ, поради причината, че няма друга държава в световен мащаб, за която да можем да разгледаме адекватна статистика за толкова голям период от време.

Каква е възвръщаемостта на различните класове активи за периода 1926-2010 година в САЩ?

Източници: Raymond James - Long-term investment performance (2011); Robert J. Shiller - Irrational Exuberance; Bureau of Labor Statistics

Както сами можете да се убедите от тази графика, най-добре представящата се инвестиция в дългосрочен план е именно тази в огледалото на бизнеса - акциите. Инвестициите в акции са връщали между 9.90-12.10% средно на година на инвеститорите за периода 1926-2010 година. И забележете, това е период, който включва в себе си Голямата депресия (1929-1933), Втората световна война (1939-1945), Дот-ком балонът (1997-2000), Световната финансова криза (2008-2011) и други събития с катастрофален за света характер.

Други възможности за инвестиране, които са се представяли по-добре от инфлацията, са:

облигациите, с доходност в диапазона 3.60-6.90% за разглеждания период;
златото - с около 5.15% средногодишно нарастване на цената за целия период;
имотите - с около 3.70% средногодишно нарастване на цената за целия период. Към тази доходност от 3.70% на година при жилищата обаче трябва да добавим и доходността от наем на годишна база. За съжаление, няма адекватна статистика по този въпрос чак от далечната 1926 година, но ако разгледаме данни за последните 15 години (Lincoln Institute of Land Policy, 2000-2015), средната доходност от наеми в САЩ в процентно измерение е приблизително 4%, което може да ни даде следната груба индикация – притежаването на имот с инвестиционна цел като отдаване под наем, ни носи около 7.70% на годишна база, т.е. инвестицията в имоти е по-доходоносна от тази в злато, но все пак водещата позиция остава за инвестирането в акции.

За да научите повече за това как можете управлявате по-добре спестяванията си се регистрирайте за някой от напълно безплатните уебинари на Карол Капитал Мениджмънт.

Как растат парите във времето и защо е толкова важно да сме дългосрочни, когато спестяваме и инвестираме?

Tue, 24 Nov 2015 17:30:42 +0200

Съвсем наскоро писах относно това как всеки може да се пенсионира милионер, дори и да не стартира собствен бизнес през живота си, тъй като все още има много хора, които не са запознати със силата на сложната лихва. Но дори и тези, които са запознати със силата на сложната лихва, нямат точна представа как изглежда ефектът на лихвата върху лихва за различни периоди от време, както и не са правили сами изчисления защо всъщност е толкова важно дългосрочното инвестиране. Затова реших да дам повече светлина по темата. Така че, дори да сте запознати със силата на дългосрочното инвестиране, продължете да четете, примерът по-долу ще ви се стори интересен.

И така, какво се случва, когато инвестираме по 100 лева всеки месец за, например 10, 20, 30 или 40 години напред във времето в инвестиционен продукт, който постига по 8% на година? Каква доходност бихме натрупали съответно в 4-те случая? Сигурен съм, че това са въпроси, кои ще ви бъдат интересни. Да разгледаме таблицата по-долу:

Само забележете, ако инвестираме регулярно през следващите 10 години, например - от 55- до 65-годишна възраст, нашите спестявания ще създадат едва 6,300 нови лева върху всички инвестирани месечни вноски. Докато ако инвестираме регулярно през следващите 40 години, например - от 25- до 65-годишна възраст, нашите спестявания ще създадат 301,000 нови лева над всички инвестирани от нас месечни вноски в примера. Впечатляващо, нали? Сега остава само да си отговорим на въпроса: „Как мога да постигна около 8% доходност на година в дългосрочен план?“

Тук темата е по-дълга, затова ви препоръчвам да се запишете за наш безплатен уебинар, в който отговаряме на този въпрос.

Как да се пенсионирам милионер, без да стартирам бизнес?

Mon, 23 Nov 2015 16:00:14 +0200

Според глобално проучване за финансовата грамотност от ноември 2015 година, 65% от българите са финансово неграмотни. Това сочат данните на обслужващата световните капиталови и стокови пазари информационна компания "McGraw Hill Financial". Подобно изследване на една от най-уважаваните компании в света дава ясен сигнал, че трябва да учим още относно това как да управляваме по-добре личните си финанси.

Много голяма част от младите българи не инвестират сумите, които заделят месечно, защото не са се замисляли сериозно относно това колко много могат да постигнат напред във времето, ако възприемат дълбоко в себе си думите на Айнщайн: „Сложната лихва е осмото чудо на света. Този, който я разбира, я получава… този, който не я разбира, я плаща.“

Какво всъщност е имал предвид един от най-великите умове на миналия век?

Сложната лихва ни дава възможността да получаваме лихва върху лихвата всяка година. Процес, чийто силен ефект усещат много от нас, когато теглят кредит с 8% примерна лихва, а после връщат двойно или тройно през следващите години. Но сложната лихва е и процес, от който можем да се възползваме. Ако на 25 години започнем да инвестираме по 300 лв. на месец в продукт, който постига по 8% доходност на година в дългосрочен план, когато станем на 65, ще разполагаме с над 1 000 000 лева.

Разбира се, не всеки може да спестява толкова много всеки месец, но ако заделяме дори 100 лева месечно в същия инвестиционен продукт от примера по-горе за същия период от време, когато се пенсионираме, ще притежаваме приблизително 350 000 лева.

Каква ще е обаче покупателната способност на тези 1 047 000 лв. или 349 000 лв. след 40 години?

За да си отговорим на този въпрос, трябва да направим примерна прогноза за световната инфлация през следващите години. Можем да изходим от историческите данни за САЩ в периода 1926-2010 г., където средната инфлацията е била приблизително около 3% на година. При инфлация от 3% на година: след 40 години 1 047 000 лв. ще могат да купят толкова имоти/коли/продукти/услуги, колкото 321 000 лв. в днешния ден, а 349 000 лв. колкото 107 000 лв. днес.

За да научите повече относно това в какво да инвестирате, за да постигнете около 8% средна годишна доходност в дългосрочен план, разгледайте различните Спестовни планове на Карол Капитал Мениджмънт.

Как образованите млади хора могат да инвестират в имоти и компании, дори със 100 лева?

Fri, 06 Nov 2015 12:06:19 +0200

Най-честото оправдание, което съм чувал от образовани млади хора, работещи на прилична работа около мен, относно това защо не инвестират или не си купуват имот днес – „В момента нямам достатъчно пари, нека да понатрупам първо.“

По тази причина съответно много от тях спестяват регулярно малки или по-големи суми на разплащателна сметка или отворен депозит, защото вярват, че трябва да натрупат десетки хиляди левове, преди да дойде тяхното време да изпълнят дългосрочната си цел и да ги инвестират в нещо смислено. И макар старата поговорка да е вярна - парите отиват при пари – тя по никакъв начин не бива да създава грешното впечатление, че трябва да имаш много средства, за да се възползваш по-добре от потенциалните възможности около теб и особено когато средствата, които би искал да спестиш, са обвързани с твоите дългосрочни цели напред във времето – покупка на имот, инвестиране в бизнес или пасивен доход. И не, нямам предвид, че няма смисъл да се ползват разплащателни сметки и депозити. Винаги е добре да имаме едни заделени пари на разположение, които можем да ползваме по всяко време в кризисна ситуация. За различните хора сумата на „белите пари за черни дни“ е различна. Но тези средства, които искате да насочите към бъдещите си планове, без значение дали става въпрос за спестявания от едва 100 лева на месец – те не бива да стоят в нещо, за което е ясно, че няма да се пребори дори с инфлацията през следващите години... а могат да бъдат инвестирани в имоти и в бизнес чрез инвестиционни фондове. И да, инвестирането не е гарантирано от закон и носи риск, но обратната страна на нещата е да чакаме инфлацията да изяде това, което имаме.

За да научите повече за това как можете управлявате по-добре спестяванията си, регистрирайте се за безплатен уебинар на Карол Капитал Мениджмънт.

Коя банка дава най-високи лихви и какво е важно да знаем, ако търсим по-висока доходност?

Tue, 20 Oct 2015 09:07:44 +0300

Всеки човек желае да осигури висока доходност за спестяванията си. Но малцина са тези, които успяват да я постигнат в условията на все по-падащи лихви. По последни данни на Българска Народна Банка (към февруари 2016 г.), средният годишен лихвен процент в страната по новооткритите левови депозити вече е в размер на 1.38%.

Спадът на лихвеният процент по депозитите води своето начало от 2008-2009 година насам, когато можехме да намерим лихви по депозити от порядъка на приблизително 8%.

Средни лихви по депозитите с матуритет до 12 месеца

Източник: БНБ

В настоящия момент обаче, както става ясно от графиката по-горе, ситуацията е различна. Нещо повече, стартиралата програма за покупка на активи на Европейската Централна Банка допринася за затвърждаване на негативната тенденция, що се отнася до лихвите у нас и в Европа през следващите години. Конкретните лихвени условия, които текущо предлагат 5-те водещи банки по активи (по данни на БНБ към декември 2015 г.) пред спестяванията ни, обаче се различават драстично:

Банка	Лихвен процент на годишна база по стандартен срочен 12-месечен депозит в лева (към 30.03.2016)	Лихвен процент на годишна база по стандартен срочен 3-месечен депозит в лева (към 30.03.2016)
Уникредит	От 0.35% (за суми до 50,000 лева) до 0.38% (за суми над 50,000 лева)	От 0.15% (за суми до 50,000 лева) до 0.20% (за суми над 50,000 лева)
ОББ	0.40%	0.20%
ДСК	0.01%	0.05%
Райфайзен	0.05%	-
ПИБ	1.60%	0.55%

Източник: unicreditbulbank.bg, ubb.bg, dskbank.bg, rbb.bg, fibank.bg

Първа Инвестиционна Банка изпъква спрямо аналози в страната, с 1.60% лихва по 12-месечния си срочен депозит, но дори тази лихва е недостатъчна за хората, които желаят да постигнат нещо повече за финансите си напред във времето.

Кои 3 неща трябва да имаме предвид, ако целим да увеличим спестяванията си занапред в условията на спадащи лихви:

1. Средната за света инфлация на година в дългосрочен план е приблизително 3% и спестяването в депозити при лихви под 2% не ни помага да получим реална доходност и да се справим с обезценяването на парите във времето.

2. Най-добре представящите се активи в дългосрочен план са акциите. Средната възвръщаемост, която са постигали на годишна база в периода 1926-2010 година, е 10-12%. Ако целим постигане на по-висока доходност занапред, част от спестяванията ни трябва да е инвестирана в акции.

3. Както казва най-богатият инвеститор в света в свое интервю за TheStreet.com - Уорън Бъфет – най-доброто решение, което може да вземе обикновеният човек за спестяванията си, е да инвестира регулярно всеки месец във фонд, който задължително включва в себе си и акции, през следващите 10-20 или 30 години.

За да научите повече за това как можете управлявате по-добре спестяванията си, запишете се на безплатeн уебинар на Карол Капитал Мениджмънт.

5 правила за успешна инвестиция

Mon, 05 Oct 2015 18:10:29 +0300

*актуализирано на 09.09.2022 г.

Когато обмисляте дали и как да започнете да инвестирате, е нормално да имате много въпроси ‚и предварително наложени очаквания и представи. За да не останете разочаровани и най-важното – за да бъде успешна инвестицията Ви – е добре първо да се запознаете със следните 5 основни насоки/препоръки:

Бъдете реалисти;
Инвестирайте дългосрочно;
Инвестирайте в стойност;
Не усложнявайте живота си, доверете се на професионалист;
Не се опитвайте да уцелите "дъното" за покупка на акции.

1. Бъдете реалисти

Ако започвате да инвестирате с идеята, че ще станете богати за „нула време“, ще бъдете разочаровани.Инвестицията в акции носи най-висока възвращаемост исторически, но в повечето случаи това означава 7-12% на годишна база.

За да изберете правилния начин да инвестирате парите си и най-вече, за да останете инвестирани на пазара достатъчно дълго, за да спечелите е хубаво да знаете, че поговорката „Хубавите неща стават бавно“ важи с пълна сила и в инвестиционния свят. Ако инвестирате в имоти, Вие го правите с ясното съзнание, че стойността им ще се повиши след години и че можете да печелите пари от преотдаването им, но за това също е необходимо време. Този елемент с времето важи за всеки актив, включително и за инвестицията в акции.

2. Инвестирайте дългосрочно

Активът с най-висока възвращаемост – акциите – се движат по логиката на пазарите, които преживяват върхове и спадове. Не може да очаквате движението на цената им да е само нагоре. В краткосрочен план, цените на акциите могат да се изменят много рязко и в двете посоки. Помнете, че е почти невъзможно да „хванете“ тези краткосрочни движения, независимо от това колко много следите пазарите и четете новини. Малко хора във финансовия свят успяват. Най-малко риск от загуби и най-голям шанс да защитите себе си и парите си е като инвестирате дългосрочно за периоди от минимум 10,15, 20 години. В рамките на 1 или две години, пазарът може да бъде изключително волатилен поради макроикономически фактори както ставаме свидетели в момента през 2022 г.

Исторически погледнато, всяка година на пазарите се отчита поне една корекция (спад по-голям от 10%), а средно веднъж на 4 години, се появява и така наречения bearmarket – спад по-голям от 20%. При подобен спад се наблюдава тенденцията на пазара в дните до края на годината да отскача, като колкото по-дълбок е бил спадът, толкова по-силно е било движението нагоре. Също така не забравяйте един много важен аспект на успешната инвестиция - емоциите не би трябвало да определят финансовите решения особено при голяма волатилност.

3. Инвестирайте в стойност

За непознатите е трудно да разберат веднага това правило, но купувайки акции или фондове, които притежават акции, вие придобивате част от компании. Акциите не са просто инструменти за търговия, те представляват част от стойността на бизнеса. Това правило ще Ви помогне да подберете правилния микс от акции спрямо Вашата философия за живота и кои са индустриите, регионите от света и компаниите, които искате да подкрепяте в тяхното развитие. В последните няколко години,на преден план излязоха и така наречените устойчиви инвестиции – такива, които инвестират в компании, подпомагащи света да достигне целите си за устойчивост.

4. Не усложнявайте живота си, доверете се на професионалист

Не е нужно да отделяте цялото си свободно време в размисли и притеснения за бъдещето на държавите, света и различните индустрии, за да управлявате успешно спестяванията си. Регулярно отделяйте време само за наистина важна информация и не изпадайте в паника от всяка отделна новина, която чуете в пространството. Помнете, че пазарите се движат по правила почти обратни на човешката логика, а Вашата инвестиция е „защитена“, защото е дългосрочна и може да надживее краткосрочните движения на пазарите.

Един от начините да минимализирате допълнително риска за инвестициите Ви е да инвестирате регулярно на вноски или да направите първоначална по-голяма инвестиция, към която да добавяте регулярно допълнителни суми.

А най-добрият начин да не усложнявате живота си и да имате повече време за любимите Ви хора и занимания е като се доверите на професионалист - финансов консултант, който има дългогодишен опит и може да управлява парите Ви експертно и спрямо очакванията Ви и рисковия Ви профил. И не забравяйте финансовите консултанти печелят, когато печелите и Вие.

Не се опитвайте да уцелите "дъното" за покупка на акции

В повечето случаи добри цени означава ниски цени. Изглежда доста логично, но както вече споменахме капиталовите пазари се движат по логика обратна на човешкото мислене. В масовия случай купуваме, когато цените се повишават и продаваме, когато цените падат. Печалившата стратегия е обратно на това. Това начинание да се уцели абсолютното дъно обаче се оказва почти невъзможно дори и за най-опитните.

За най-големи шансове все пак да се възползвате и от ниските цени, най-малко рисковото е ако изберете да инвестирате регулярно с равни месечни вноски - вие печелите и от двете движения на пазара. Когато дяловете на избраният от Вас взаимен фонд например намаляват стойността си, ще купувате повече дялове за същата инвестиция, а когато се движат нагоре, Вие печелите стойност.

Предупреждение за риска

Информацията, поместена в този материал, не представлява инвестиционен съвет, не е препоръка или инвестиционна консултация от страна на "Карол Капитал Мениджмънт" ЕАД относно каквито и да са инвестиционни стратегии или предлаганите финансови инструменти. Всички инвестиции, посочени тук, могат да включват значителен риск и да не са подходящи за всички инвеститори. Инвеститорите трябва да имат предвид, че приходите от инвестиции могат да се колебаят и стойността на дяловете на фондовете и доходът от тях могат да се понижат, печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не получат пълна възвръщаемост в сравнение с първоначално инвестираните средства. Инвестициите във фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или с друг вид гаранция. Предходни резултати от дейността не са показателни за бъдещите резултати на договорните фондове. Настоящото представлява маркетингово съобщение. Преди вземането на окончателно инвестиционно решение, моля, прегледайте проспекта и документа с ключова информация за инвеститорите на фонда, в който бихте желали да инвестирате.

5-те основни фази на бизнес цикъла

Tue, 04 Aug 2015 14:28:43 +0300

Взаимовръзката между бизнес цикъла и възвръщаемостта на различните видове активи е добре известна на всички ни, но кои са основите характеристики на петте отделни фази на бизнес цикъла, на база на които можем да разсъждаваме в какъв стадий се намира икономиката?

Фаза 1 – Първоначално възстановяване

Продължителност от няколко месеца;
Покачване на бизнес доверието;
Константни или намаляващи лихвени равнища и/или големи бюджетни дефицити;
Намаляваща инфлация;
Голям производствен разрив – икономиката/производството е далеч от потенциалното си равнище;
Оттласкване на доходността по облигациите от дъно;
Покачващи се цени на акциите;
Добро представяне на цикличните, по-рисковите активи (като акциите на малки компании и високодоходните облигации);

Фаза 2 – Начален подем

Продължителност от една до няколко години;
Увеличаване на икономическия растеж и ниска инфлация;
Продължаващо покачване на бизнес доверието;
Увеличаване на материалните запаси в икономиката;
Покачване на краткосрочните лихвени проценти;
Стесняване на производствения разрив;
Константна или покачваща се доходност по облигациите;
Покачващи се цени на акциите;

Фаза 3 – Късен подем

Високо доверие в бизнеса и висока заетост;
Елиминиран производствен разрив и риск от прегряване на икономиката;
Увеличаване на инфлацията;
Централната банка лимитира растежа на паричното предлагане;
Увеличаване на краткосрочните лихвени проценти;
Увеличаване на доходността по облигациите;
Покачващи се цени на акциите, но на цената на по-висок риск и повишена нестабилност;

Фаза 4 – Забавяне

Продължителност от няколко месеца до година или повече;
Намаляване на бизнес доверието;
Увеличаване на инфлацията;
Намаляване на материалните запаси в икономиката;
Краткосрочните лихвени равнища са на много високи равнища;
Доходността по облигациите е направила връх и може да започне своя път надолу, което да резултира в покачване на цените на облигациите;
Кривата на доходността по държавните ценни книжа може да се обърне (т.е. краткосрочните лихвени проценти да се доближат до и дори да надхвърлят дългосрочните лихвени проценти; при такова стечение на обстоятелствата очакванията са, че доходността по ДЦК ще продължи да намалява, а икономиката ще навлезе в рецесия);
Спадащи цени на акциите;

Фаза 5 – Рецесия

Продължителност от 6 месеца до година;
Големи спадове на материалните запаси в икономиката;
Намаляване на бизнес доверието и корпоративните печалби;
Увеличаване на безработицата и банкрутите;
Инфлацията достига до върхове;
Спадащи краткосрочни лихвени проценти;
Спадане на доходността по облигациите и покачване на цените им;
Покачващи се цени на акциите през последните етапи на рецесията, свидетелстващи за наближаването на края на рецесията;

На база на това в кой стадий се намира икономиката, можем да очакваме дали скоро предстои нова криза.

Лицата на Карол - Кристина Дончева

Thu, 09 Jul 2015 15:39:42 +0300

В рубриката „Лицата на Карол“ ви представяме хората, които стоят зад финансова група Карол и какво точно работят те, какво обичат да правят в свободното си време и още нещо... Днес в "Лицата на Карол" ще ви срещнем с нашата колежка, Кристина Дончева, която е любимка на счетоводството и редовен победител в много вътрешни класации.

Разкажи ни малко повече за твоята работа в Карол. С какво точно се занимаваш и какви са твоите задачи?

В Карол съм от началото на 2007 година и работя в отдела за работа с клиенти. В нашия отдел помагаме на клиентите да формират собствен инвестиционен портфейл и да го управляват успешно. Ние сме връзката между клиента и портфейлните мениджъри и анализаторите. Но с годините се превръщаме и в съветници по всякакви други теми, не само финансови - от добро място за почивка, до добро училище за децата им.

Какво обичаш да правиш в свободното си време? Разкажи ни за твоето хоби, коя е твоята страст извън работата ти?

Обичам да чета книги и да пътувам. Обичам да прекарвам време със семейството си и трите си деца и нямам търпение да пораснат, за да пътуваме заедно.

Коя е любимата ти туристическа дестинация и защо? А кое е най-екзотичното място, където си пътувала?

Любимата ми туристическа дестинация е цяла Латинска Америка. Имам огромно желание да посетя всяка страна там, може би защото съм възпитаничка на Испанската гимназия в София и през годините прочетох много книги за живота на хората там и за природата. За сега най-екзотичното място, на което съм била е Доминиканската република, но имам планове за още много както в Латинска Америка, така и в Азия и Африка.

Разкажи ни забавен момент от работата си в Карол…

Общуването с хора е много забавно, така че моите забавни моменти са ежедневни.

В Карол организираме няколко образователни програми и в тях учим клиентите ни да спазват 5 основни принципа:

Да започнат рано - колкото по-рано започнат да спестяват, толкова по-малък процент от приходите им е нужно да отделят.
Да отделят всеки месец поне 10% от доходите си - ако започнат на 20 години, процентът може и да е 5. Един съвет към дамите - отделяйте парите в деня на заплатата, защото иначе рискувате да ги инвестирате в нови обувки или чанта. :-)
Да инвестират в акции, защото това е единственият актив, който сериозно побеждава инфлацията.
Да инвестират дългосрочно.
Да диверсифицират, тоест да инвестират в различни видове активи, за да намалят риска.

Как да изберем асет мениджмънт компания за доверително управление на средствата ни?

Fri, 03 Jul 2015 13:44:49 +0300

С услугата доверително управление вие можете да се възползвате от опита на асет мениджмънт компания, която инвестира спестяванията ви от ваше име и управлява специализиран портфейл, базиран на подходящата за вас или избраната от вас инвестиционна стратегия. Независимо дали искате да инвестирате в акции, облигации или комбинация от ценни книжа, консултантите на асет мениджмънт компанията ще ви помогнат да намерите точните инвестиционни продукти от цял свят, както и ще управляват портфейла ви ежедневно, за да получите необходимото ниво на диверсификация или концентрация на активи.

Кои са обаче 7-те основните неща, които трябва да имате предвид, преди да станете клиент на услугата доверително управление, и как да изберете асет мениджмънт компания, която предлага такива услуги?

1. Асет мениджмънт компанията трябва да има непоклатим авторитет през годините. Консултантите в една стабилна асет мениджмънт компания ще се постараят да се запознаят в дълбочина както с вашата ситуация и всичко което се отнася до финансовото ви състояние, така и със самите вас в чисто човешки план, за да могат да управляват средствата ви, спрямо вашите нагласи, очаквания и желания. За да се постигне най-добрият възможен резултат по отношение на спестяванията ви, от ваша страна ще трябва да споделите лична информация за вас, вашето семейство и личните ви финанси. За да се чувствате комфортно, когато говорите на тези теми, първо се уверете, че асет мениджмънт компанията има безупречен имидж. Освен това, голяма компания с опит през годините притежава ресурса да се справи по-добре от малката компания или отделната личност, когато става въпрос за вземане на качествени решения.

2. Асет мениджмънт компанията трябва да ви предостави справка за възвръщаемостта от инвестициите по услугата доверително управление. Макар сериозните асет мениджмънт компании да следват строги политики, когато се отнася до информация около клиентите им, те могат да споделят с вас какви са резултатите които постигат текущо, както и какви са били резултатите, които са постигнали през последните няколко години. Тази информация ще ви е изключително полезна за формирането на очаквания от ползването на конкретни инвестиционни услуги.

3. Асет мениджмънт компанията трябва да има олекотен ценови модел по услугата доверително управление. Ако основната част от комисионите се базира на инвестиционни резултати, то асет мениджмънт компанията има интерес към това вие да печелите повече. Ако обаче е необходимо да заплащате множество други такси за всички направени инвестиции, които нямат пряка връзка с резултатите, то тогава сравнете и потърсете други възможности.

4. Асет мениджмънт компанията трябва да разполага с инвестиционни консултанти със солиден опит. Опитът на експертите в асет мениджмънт компаниите е от ключово значение. Вашият инвестиционен консултант трябва да е наясно как да реагира на различните пазарни възможности. Експерти с кариера, преминала през различни бизнес цикли – икономически растеж и финансови кризи - ще могат да ви предоставят начини за справяне с различни финансови ситуации в бъдещето, включително да сте добре подготвени за неочакваните такива.

5. Асет мениджмънт компанията трябва да следва индивидуален подход към клиентите си. Когато се свържете с асет мениджмънт компанията чрез телефонно обаждане или поискате да отидете до офиса за среща на живо, вие трябва да можете да говорите директно с вашия личен консултант, а не с друг експерт, който няма никаква представа относно вашето конкретно финансово състояние.

6. Асет мениджмънт компанията трябва да има достъп до всички инструменти, от които може да има нужда. Вие искате да максимизирате потенциалните си печалби с инструментите, които ще ползвате в близко бъдеще като клиент, но също така се уверете, че пред вас да стои и голяма палитра от възможности за бъдещи инвестиции в цял свят и в различни класове активи. Консултантите трябва да ви дадат достъп до наистина разнообразна и голяма база от инструменти, за да сте уверени, че не получавате посредствени инвестиционни решения пред спестяванията си, заради лимитирани ресурси на асет мениджмънт компанията.

7. Асет мениджмънт компанията трябва да е отдадена към клиента. Попитайте консултанта дали е готов да инвестира от ваше име със сериозността, с която би се отнесъл към собствените си спестявания и тези на своите най-близки.

Ако имате интерес към по-доброто управление на парите ви разгледайте услугата Доверително управление в Карол Капитал Мениджмънт.

Кратък наръчник за твоите лични финанси

Thu, 11 Jun 2015 09:57:04 +0300

Умните ходове за твоите лични финанси не са толкова сложни, колкото си мислиш. Всъщност, те са доста по-прости. Ако се абстрахираш от целия жаргон, авторитетните изказвания и техническите понятия – всичко, което трябва да знаеш за личните ти финанси, се събира в по-малко от 700 думи и ще ти отнеме не повече от 3 минути четене.

Използвай наличното по най-добрия начин. Не се надявай прекалено много на следващо увеличение на заплатата. Колкото повече имаш, толкова повече искаш още. Това не означава, че трябва да спреш да се развиваш, но се опитай да бъдеш благодарен за това, което имаш в този момент.

Не харчи пари за чуждото мнение. Желанието за покупка на всеки нов продукт от дизайнерски брандове и „луксозни“ марки има за цел единствено да храни самочувствието на комплексираните хора, които искат да се представят за нещо, което не са в обществото. А ето и няколко интересни примера за милиардери, които със сигурност не се интересуват от чуждото мнение и това какво ще си каже обществото.

Майкъл Блумбърг носи едни и същи мокасини от деситилетие
Уорън Бъфет още живее в дом, който е закупил за $ 31,000 през 1955 година
Джон Рокфелер е карал единствения си син да износва старите дрехи на сестра си

Не си купувай билети за лотарията. Замислете се колко математици, които пускат тото, познавате? Изследване в миналото показва дори, че хората, които печелят от лотарията, не са много по-щастливи от тези, които губят.

Цени парите си. Изчисли колко точно пари носиш вкъщи след всички данъци за всеки един час, който работиш. И запомни това число – особено когато пазаруваш.

Премахни ненужните разходи. Има много излишни разходи в бюджета на всеки човек. Много хора харчат прекалено голямо количество пари по колите си и почти никой друг навик не раздува разходите толкова, колкото храненето навън по заведения.

Образовай финансово децата си. Научи децата си да спестяват от рано и често. Никой друг няма да ги научи, ако не ти. И те ще започнат да го правят по свой собствен начин.

Пази дълбоките си спестявания. Не използвай спестяванията, предназначени за времето, когато спреш да работиш, за да финансираш образованието на децата си.

Планирай дълъг живот. Твоята втора младост може да започне, когато станеш на 65 години. Опитай се да изплатиш всички кредити и ипотеки и да разполагаш с 10 годишни заплати, когато дойде времето да се пенсионираш. Не пренасяй дългове от един месец за следващия… освен ако не искаш да фалираш. Направи връщането на заеми свой приоритет.

Познавай себе си. Ако нямаш висока култура по отношение на парите, не се опитвай да прилагаш сложни финансови или данъчни стратегии за забогатяване, а се образовай или ползвай услугите на консултант (и двата варианта далеч не са скъпи). Ако си склонен постоянно да купуваш нови неща, спри кредитната си карта.

Спестявай от рано, спестявай често. Времето и търпението са най-добрите ни приятели що се отнася до нашите спестявания, защото само така можем да се възползваме от силата на сложната лихва. Ако инвестираш един долар за 10 години при 4% доходност на годишна база, в края на периода ще имаш $ 1.50. Ако го инвестираш за 40 години, ще имаш близо $5 в края на периода.

Инвестирай в акции. Въпреки, че акциите са волатилни, по принцип те дават най-добрата доходност дългосрочно – обикновено между 4% и 5% на година над инфлацията. Обикновените хора в западните страни от години се възползват от тази възможност.

Направи нещата прости. Едно портфолио от фондове с премерен риск, ребалансирано на годишна база, ще ти носи добра доходност – а може дори даже да надмине очакванията ти.

Ако искате да се запознаете с конкретен спестовен продукт, чрез който можете да се постигнете между 4% и 12% очаквана годишна доходност, ви препоръчваме да научите повече за специално създадения за тази цел Спестовен план на Карол Капитал Мениджмънт

5 съвета как да спестявате по-лесно и по-ефективно

Fri, 08 May 2015 16:58:56 +0300

Всеки един човек има финансови цели, които иска да постигне. Те може да са свързани с това да изплати кредити или други дългове, да задели пари за черни дни, да събере пари за така бленуваната пролетна ваканция... и още много други неща, които изискват финансови средства. Но дори и ясно да си избрал целта си, пътят до достигането ѝ е трънлив и дълъг, а понякога дори и доста ветровит.

За да ви помогнем да постигнете финансовите си цели, подготвихме 5 мотивиращи съвета, които отнемат само 5 минути, а могат да ви спестят пари и да ви помогнат да стигнете по-бързо и лесно до желаната цел. Ако следвате тези съвети и бъдете последователни, те ще ви помогнат да започнете да изпълнявате целта си и да поддържате темпото до края.

Съвет 1 – Създайте автоматични спестовни трансфери Разберете се с вашия работодател автоматично да превежда част от вашето възнаграждение във ваша спестовна сметка, която вие му предоставяте. Препоръчваме преводите да бъдат на месечна база. Друг вариант е да организирате автоматичен месечен трансфер от вашата разплащателна сметка към вашата спестовна сметка. Започнете със сума, която може да си позволите и не пречи на месечния ви бюджет, а след това всеки месец я увеличавайте.

Съвет 2 – Ако искате да си купите нещо импулсивно, помислете отново Понякога човек изпитва нужда да направи ненужна или безсмислена покупка, която ще му коства парични средства. Винаги, когато изпаднете в такава ситуация, препоръчваме ви да използвате 30-дневния списък. Какво представлява той? В него записвате покупката, която искате да направите и датата, на която сте искали да я направите. След 30 дни се връщате обратно към този списък и ако отново искате да направите покупка – направете го. В повечето случаи обаче желанието е отминало и вие сте премислили и сте разбрали, че тази покупка не ви носи добавена стойност.

Съвет 3 – Заложете сума на своята спестовна цел Колкото по-специфична и измерима е една цел, толкова по-възможно е тя да бъде изпълнена. Същото правило важи и при спестовните цели. Големите числа и крайните срокове създават усещане за предизвикателство и финална линия, която всеки иска да пресече първи. По този начин, когато си залагате своята спестовна цел, вие си създавате аларма, която винаги да ви напомня кога е крайният срок и каква е сумата, която трябва да постигнете.

Съвет 4 – Изберете свой финансов ментор Ако имате приятел, който също си поставя сходни финансови цели и е близо до това да ги постигне, може да изберете него. Той със сигурност ще може да ви помогне с ценни съвети какво да направите, за да успеете и вие. Не е нужно да се оглеждате много – успешни роднини във финансово отношение и ваши приятели, които са успели сами да си закупят жилища, са добър избор.

Съвет 5 – Визуализирайте своите финансови цели Поставете някъде снимки, чрез които да представите идеалния живот, който искате да живеете. Това ще ви помогне да задържите фокуса си върху най-големите приоритети, но също така ще ви помогне винаги да си напомняте защо спестявате.

Бонус съвет: Започнете да инвестирате спестените средства, вместо да ги държите в банка. По този начин ще може да се възползвате от натрупването на лихвите и спестяванията ви ще растат във времето. Разгледайте Спестовния план на Карол Капитал, чрез който може да инвестирате дори по 100 лв. на месец в готов диверсифициран портфейл на водещата инвестиционна компания Schroders.

Този материал е базиран на публикация в LearnVest от 6 март 2015 година.

Колко често да преразглеждаме инвестициите си?

Thu, 23 Apr 2015 11:11:20 +0300

Колко често е добре да правим преглед на отделните части на нашия инвестиционен портфейл?

Кога да продаваме или заменяме стари позиции с нови?

За да отговорим на тези въпроси, нека да разгледаме първо кои са двете крайности, на които най-често клиентите ни и хората като цяло стават жертва.

1. Някои от нас никога не преразглеждат инвестициите си. В нашата практика сме забелязали, че има хора, които веднъж направили дългосрочна инвестиция, повече не се интересуват от това как тя се справя във времето. Този подход се оказва много добър, ако икономиката като цяло се намира във възходяща тенденция. Ако настъпят времена на криза обаче, инвестициите ни може да се окажат неподходящи за моментното състояние на пазарите. Това от своя страна може да доведе до спад в стойността им, който в година като 2008-ма е бил близо 50%, а в исторически план инвеститорите са ставали свидетели на спадове дори по-големи от 50% по света.

2. Други само си внушават, че са дългосрочни. Има и хора, които, макар да се опитват да бъдат дългосрочни, наблюдават инвестициите си прекалено често и всеки ден следят цените на акциите или фондовете в своя портфейл. Такова поведение, за съжаление, подтиква хората да действат емоционално и импулсивно, а не на база на дългосрочните цели, които са заложени. Опитът ни показва, че такъв подход рядко води до добри резултати в дългосрочен план. Ако сме прекалено активни във взимането на решения, рискуваме най-често да влизаме в инвестиции чак след като са поскъпнали или да излизаме точно преди да тръгнат нещата нагоре.

Кое е най-правилното решение относно инвестициите ни? Истината както в повечето ситуации в живота е някъде по-средата. С най-прости думи, ако инвестиционният хоризонт, който имате, е за години напред, няма логика да следите какво се случва всеки ден. А дори да сте по-краткосрочни, когато инвестирате в акции и фондове, пак няма здрава логика, на която да стъпите, за да разглеждате цени всяка минута, всеки час, всеки ден.

Препоръката на Карол Капитал Мениджмънт: При инвестиране във взаимни фондове или доверително управление, което включва диверсифициран портфейл от активи, препоръчваме дългосрочен хоризонт на инвестицията. В тези случаи съветваме нашите клиенти да се срещат с личния си инвестиционен консултант веднъж на всеки 6 месеца, за да обсъдят представянето на направените инвестиции и евентуални промени в заетите позиции.

Лицата на Карол - Бистра Коцева

Mon, 16 Mar 2015 16:13:29 +0200

В рубриката „Лицата на Карол“ ще ви представим хората, които стоят зад финансова група Карол и ще ви разкажем какво точно работят те, какво обичат да правят в свободното си време и още нещо... Днес ще ви срещнем с един човек, който обожава да пътува из Европа, отделя колкото се може повече време на близките си и не може да разбере защо някои хора вземат наркотици - Бистра Коцева.

Здравей, Бистра! Ще споделиш ли с читателите на блога на Карол малко повече за твоята работа в Карол. С какво точно се занимаваш и какви са твоите задачи?

В Карол Капитал Мениджмънт ръководя отдела за работа с клиенти. С голямо удоволствие си върша работата и мисля, че и клиентите ни го разбират :) Простичко казано - аз и моите колеги, с помощта на инвестиционния ни отдел, помагаме на клиентите ни за управлението на личните им финанси - в какво да инвестират, кога, колко средства и така нататък.

Не бих определила любимите ми занимания като моя страст :) Но си имам любими неща - нов филм, който да си "свалим" и да гледаме у дома. Два пъти в седмицата на спорт с любима музика на слушалките - за мен музиката е голям адреналин. Винаги съм се чудила защо хората вземат наркотици, например, като вместо това със същата доза страхотна музика могат да получат същия адреналин. Срещите и вечерите с близки хора са част от тези "мой неща".

Коя е любимата ти туристическа дестинация и защо? А кое е най-екзотичното място, където си пътувала?

Европа, категорично Европа! Има толкова много история и култура, и толкова много различни страни и места, които да се видят.

Разкажи ни забавен момент от работата си в Карол…

Много са. Почти всеки ден се случва нещо забавно. Най-хубавото е, че работим в прекрасен екип. След толкова години работа заедно си имаме наши запазени "фирмени лафове". Използваме ги често в ежедневието си и така се разсмиваме. Един от любимите ни "лафове" е: "Всичко е на запис!" :) Помислете само в колко много ситуации е актуален.

Ще ги посъветвам това, което всеки ден в Карол съветваме нашите клиенти - инвестирайте, защото това е много добър начин да се погрижите за бъдещето си, да осигурите качествен стандарт на семейството си. Започнете да го правите още в началото на своята кариера, като отделяте процент от месечния си доход. Така няма да бъде необходимо да чакате момент, в който да получите голяма сума пари, която да инвестирате. По този начин сами ще си осигурите тази сума след години правилно инвестиране.

Лицата на Карол – Надя Неделчева

Fri, 20 Feb 2015 15:43:14 +0200

В рубриката „Лицата на Карол“ ще ви представим хората, които стоят зад финансова група Карол и ще ви разкажем какво точно работят те, какво обичат да правят в свободното си време и още нещо... Днес ще ви срещнем с вечно усмихнатата Надя Неделчева, която не се спира пред нищо и за нея няма „затворени врати“. В момента Надя оглавява отдел „Анализи“ и е портфейлен мениджър на „Адванс IPO фонд“ в Карол Капитал Мениджмънт.

Наде, разкажи ни малко повече за твоята работа в Карол. С какво точно се занимаваш и какви са твоите задачи?

В компанията съм от повече от 10 години и съм преминала през различни направления и позиции. От 2007 г. работя към Карол Капитал Мениджмънт, звеното за управление на активи, като портфейлен мениджър, т.е управлявам директно портфейла на един от взаимните ни фондове, а също така участвам в инвестиционния съвет на управляващото дружество, който определя насоките на инвестиционната политика на управляваните от нас продукти. Много често ми се налага да обяснявам какво точно работя, тъй като това е много нова индустрия за България и позицията е доста непозната. Реално работата ми се свежда до това да анализирам акции и да структурирам портфейла на фонда – т.е. да избера кои акции да купя, както и кога да продам акции, които вече присъстват в портфейла. Инвестираме на различни пазари и то развиващи се, което осигурява много голяма динамика. Освен това, последните години са си изключително динамични за световните пазари като цяло, така че нивото на адреналин е наистина високо. 2008 г. беше инфарктна със спадове от порядъка от 60-70%, но и сега можеш да видиш дневни движения от над 10% в една или друга посока. Затова и контролът на емоциите е от изключително значение.

Категорично хоби в последните години са ми пътуванията. Експериментирам с различни дестинации, открих, че мога да оцелея при различни условия и не е фатално малко да си нарушиш комфорта в името на това да видиш нещо съвсем различно. Често хората като ме срещнат ме питат: откъде се връщаш и накъде заминаваш сега? Всъщност имам много добра организация по отношение на планиране на разполагаемото като отпуска време за пътувания, но извън това не обичам да планирам самите пътувания, обичам спонтанните решения, възползване от добри оферти, импровизация по отношение на програмата на място. Освен това - определено съм запалена по спорта. Имаше период, когато се бяха запалила и по екстремните спортове, но той отмина – адреналинът на борсите ми стига за момента – и сега залагам на по-стандартните.

Коя е любимата ти туристическа дестинация и защо? А кое е най-екзотичното място, където си пътувалa?

Много са местата, на които съм изпитвала възторг от това колко различни са, от екзотичността им, величието, помпозността. Със сигурност изключително запомнящо се пътуване бе пътуването ми до Западна Африка, но също така бях доста впечатлена от Шри Ланка, Рио Де Жанейро, Непал… Ню Йорк, Лас Вегас също попадат сред топ дестинациите ми по степен, в която са ме впечатлили.

Разкажи ни забавен момент от работата си в Карол…

Много са… през всичките тези години в Карол има наистина много напрегнати моменти в работата ни, самата същност на пазарите е такава, но важното е, че с колегите успяваме да се справим с напрежението.

Клише е, но е факт, че финансовата култура на българите се намира на ранен етап на развитие. За съжаление, голяма част от хората се включват на пазара в момента, в който е направен силен ръст.. следва спад, те се разочароват и не искат да чуят повече за акции. Работейки в инвестиционна компания, съм убедена в дългосрочния потенциал на инвестициите в акции, за които данните сочат, че са най-печелившият актив в исторически план. Важното е обаче да имаш дългосрочен хоризонт когато става въпрос за спестявания, а също така да започнеш да управляваш парите си от рано. По отношение на подхода към отделяне на пари за спестявания има един важен принцип на Уорън Бъфет, който много хора не следват, а той е: “Не спестявайте това, което е останало след като сте направили разходите си. Харчете това, което остава след като сте отделили пари за спестяванията си”. Много важно е да отделяш системно част от дохода си, а не да чакаш по-голяма сума пари, която да инвестираш накуп. Освен че води до дисциплинираност, така реално се прилага подхода на осредняване на покупната стойност, който дава много добри резултати в дългосрочен план. Радвам се, че напоследък все повече хора се замислят за това какво се случва с парите им и търсят алтернативни начини на спестявания.

40 съвета за спестяванията

Tue, 03 Feb 2015 18:16:29 +0200

#100СъветаЗаСпестяванията е нова инициатива, която е хем полезна за всички ни, хем забавна. Всяка седмица на страницата на Карол във Facebook ще публикувам по един съвет относно това как да спестяваме повече. Ето го и първия:

1. Ползвай конци за зъби, спести от зъболекар :) Превантивната дентална грижа е добра инвестиция във времето, защото спестява непредвидени разходи за зъболекар - пломби, коронки, почистване на канали и други дентални манипулации, които са изключително неприятни и често пъти скъпи. Малки вложения в превантивни мерки може да ви спестят сериозни разходи за зъболекар в бъдеще.

2. Рефинансирай жилищния си кредит. Препоръчваме да намалите лихвения процент или оставащия срок на жилищния си кредит. Намаляването на ставката с дори 0.5%, на жилищен кредит над 100,000 лева със срок на изплащане 15 години може да може да спести хиляди левове.

3. Следи разходите си. Поне веднъж в месеца преглеждайте всички извлечения от банкови сметки и разходни/касови бележки. След като направите това, замислете се колко от тези разходи бихте използвали по друго предназначение, например, да ги внесете в спестовен влог.

4. Спестявай поне 10% от доходите си. Звучи трудно, но постоянството ще ви се отблагодари във времето.

5. Краткосрочните цели са по-ефективни от дългосрочните. Краткосрочните спестявания са по-ефективни от дългосрочните. Ако си поставите за цел да спестявате по 30 лв. на месец ще бъдете по-ефективни, отколкото, ако си поставите цел от 400 лв. за една година. Хората са по-ефективни и концентрирани, когато имат краткосрочна цел пред очите си. Пример: Ако всеки ден спестявате по 5 лв. и това е вашата ясна и конкретна краткосрочна цел за една седмица ще сте спестили - 35 лв., за един месец - 140 лв., за една година - 1680 лв.

6. Пазарувай онлайн. Много компании предлагат безплатна доставка на големи покупки, както и много неща могат да се намерят на разпродажба онлайн. Редица мобилни оператори и магазини за техника предлагат големи отстъпки при покупки от техните онлайн магазини. А това безспорно спестява време и пари!

7. Носете си обяд от вкъщи. Ако вместо да обядвате на заведение за 8 лв. си приготвите и донесете обяд от вкъщи на стойност 4 лева, ще можете в рамките на 52 работни седмици или 260 работни дни да спестите повече от 1,000 лв.

8. Списък с покупки = по-малко ненужни покупки. Хората, които предварително си подготвят списък с необходимите покупки и се придържат към него се радват на следните позитиви:

купуват много малко други неща, от които реално нямат нужда;
харчат много по-малко пари от онези, които решават какво да купуват, когато отидат на пазар;
годишните спестявания може да лесно да бъдат повече от стотици левове.

9. Живей с по-малко от изкараното. Планирайте разходите си така, че всичко, което смятате да изхарчите да е по-малко от заплатата ви.

10. Не купувай скъпи вещи импулсивно. Харесали сте си нещо скъпо? Изчакайте поне два дена, в който помислете наистина ли имате нужда от него.

11. Гледай по-малко телевизия. Така ще виждате по-малко реклами, съответно ще купувате по-малко ненужни за вас продукти. А освен всичко ще вложите повече време и фокус в по-важни за вас неща :)

12. Не купувайте, а изработете подаръците сами. Вие можете сами да изработите различни видове сладкарски вкусотии, хляб, бисквитки и много други неща вкъщи лесно и евтино. Тези подаръци са много по-емоционални и запомнящи се, защото вие сте вложили своето лично време и желание и в повечето случаи могат да бъдат консумирани, което означава, че няма да хващат праха в килера на хората, на които ги подарявате. Още повече – добавете и ръчно написана картичка към подаръка, което ще го направи още по-специален. Такъв подарък е много трудно да намерите в моловете, а също така спестява и много пари. С мъниста и други евтини малки елементи може да сътворите и ръчно направено бижу, което да остане скъп спомен за вашите приятели.

13. Избягвайте шофирането на газ-спирачка. Когато шофирате, избягвайте да тръгвате или да спирате рязко. В дългосрочен план ще спестите хиляди левове за гориво и поддръжка на автомобила, а освен това ще се научите да бъдете и по-търпеливи и спокойни :)

14. Спестявай с тренировки на открито. Всеки град вече разполага с различни паркове, в които човек може да открие различни видове забавления – детски площадки, поляни за почивка и спорт, пейки за сладки приказки и време с близки хора, съоръжения за фитнес на открито и други. Приятното прекарване на свободното време на чист въздух с приятели, спортните активности в парка и на лостовете не изискват големи финансови средства, по-здравословни са от ходене на кино и в големи търговски центрове.

15. Отдавайте под наем празни помещения. Един начин да намалиш месечните си разходи за поддръжка и разходи на жилището, в което живееш е да отдадеш свободни помещения, които не използваш. В България има хора, които живеят в големи къщи и апартаменти и не използват всички стаи с пълния им потенциал. В по-малките градове има къщи с големи дворове, в които има още една малка къща, която може да се отдава под наем. През последната една година в България нашумя световната платформа Airbnb.com, в която можеш да отдадеш легло, стая или дори дивана в кухнята си и чужденци от цял свят, когато идват в България да ги наемат за една нощ, седмица, месец или повече. Приходите от събраните наеми могат да покрият наема на жилището, в което живее човек, а ако той го притежава може да му помогнат да плаща всички месечни сметки за ток, вода, парно, консумативи и годишните данъци за жилището.

16. Спестявайте като четете онлайн. Традиционните медии - вестници, списания и книги - продължават да бъдат част от ежедневието на хората, но костват дневни и седмични разходи, които се отразяват на месечния ви бюджет. В днешно време почти всеки човек има достъп до интернет, независимо дали си плаща абонаментна такса за достъп до Интернет в дома или чрез безжични мрежи на работа или на публични места. Онлайн можеш да намериш неограничен брой ресурси като вестници, списания, книги, новини, видео материали и други неща, за които би дал солидни суми пари, ако си ги закупиш на хартиен носител.

17. Рециклирай стара електротехника. Всяка електроника в даден момент остарява морално и губи своята стойност в парично изражение. В ежедневието си всеки един човек използва различни електрически уреди. Най-бързо остаряват и се развалят мобилните телефони, лаптопите и настолните компютри, които изискват смяна, поради остаряване на софтуера и хардуера. Решение на този проблем е даването на старите устройства на специализирани фирми/сервизи за рециклиране срещу съответната сума обратно. Тези пари може да се използват за закупуването на ново устройство или да се включат в месечните приходи.

18. Използвайте сайтове за сравнение. Когато купувате самолетни билети или търсите варианти за настаняване – хотели, къщи за гости и т.н., най-удобно е да използвате сайтове за сравнения. Сайтове като e-sky.com, TripAdvisor, Airbnb и други ви дават възможността да сравните не само цената, но и условията, които ви предлагат различните доставчици. По този начин вие ще можете да изберете най-добрия вариант за вас като качество на предлаганите условия и да спестите пари от цената с най-добрите оферти, според бюджета ви.

19. Продавай ненужни вещи онлайн. Една от чертите на консуматорското общество е, че постоянно купува нови и нови дрехи, електроника, предмети и други материални неща. С течение на годините много хора се оказват затрупани в домовете си с ненужни вещи, които не използват, не са им полезни и само събират прах. Решение на този проблем дават дигиталните платформи, които представляват онлайн аукциони за продажба. Всеки един човек може да продаде своя вещ срещу съответната цена в такава платформа. По този начин всички ненужни и неизползвани материални вещи в дома на човек може да се превърнат в допълнение към месечните спестявания.

20. Събирайте приятелите си вкъщи. Вместо да отидете в някой мол или в заведение, можете понякога да събирате приятелите си във вашия дом/квартира :)

21.Сложете си газова уредба. Въпреки че изисква първоначална инвестиция, в дългосрочен план разходите ви за гориво ще намалеят значително.

22.Летете с нискобюджетна авиолиния

23. Купувайте обновена електроника. Възможност за купуване на по-евтина и качествена електроника са предлаганите „обновени“ (refurbished) електроуреди. Много телевизори, мобилни телефони и лаптопи се връщат в сервизи или при производителя с минимални дефекти – с драскотини, с развален един детайл от уреда или нещо друга малка щета. Сервизните центрове и производителите сглобяват от различните върнати уреди нови със здрави и работещи части, като новият уред е на много по-ниска цена. Ако сте динамична и активна личност и не ви остава много време да гледате телевизия, можете да спестите пари като си закупите подобен по-евтин, но работещ и надежден телевизор.

24. Направете си сами вино с приятели. Ако обичате да се събирате с приятели на по питие, това е прекрасен начин да се насладите на еднa от любимите си напитки на по-ниска цена. Много лесно може да направите 5 литра сангрия или вино наведнъж и не отнема толкова много време, след като усъвършенствате процеса на производство. Това е и прекрасна възможност да се видите с приятели – можете вие да купите всичко необходимо и заедно да направите домашно вино. Забавление с близки на ниска цена – добра сделка.

25.Научете се да казвате "Не". Всеки от нас е имал случка, в която приятелите ни канят на поредното море или допълнително вечерно излизане, въпреки че вече сме били на почивка предните седмици или на заведение предните дни. Изкушението и желанието обаче водят до разхищение и допълнителни разходи, което се отразяват сериозно на месечния бюджет.

26.Ходете на къмпинг. Ходенето на къмпинг е по-евтино, по-непринудено и по-сплотяващо от традиционните почивки в хотел.

27.Спирайте водата, когато миете зъбите си

28.Кажете не на комплексите. Не харчете парите си за неща, от които нямате нужда, за да впечатлите хора, които не харесвате.

29.Време за доброволчество. Доброволчеството е прекрасен начин да срещнеш нови хора, да се разнообразиш, да се включиш в позитивен проект, който може да повдигне духа ти. Не се заплаща за участие в доброволчески проект, а подобна активност ти дава много забавление и осмисля деня ти.

30.Спрете пушенето. Ако спрем да пушим по една кутия цигари на ден, на година ще спестим между 1,500 и 2,200 лева.

31.Изберете количество пред качество. Този принцип можете да прилагате за храна, дрехи, електроника и прочие. Да, изкушаващо е да купуваме евтиното, но понякога качественият продукт, макар и по-скъп, ще ви спести много повече в дългосрочен план. Качествената храна намалява бъдещите разходи за лекари, а качественото облекло и обувки ще можем да носим много по-дълго време и ще подобрят нашия стил.

32. Пазарувай след сезона. Следсезонните намаления и разпродажби са едни от най-апетитните за хората, които не искат да похарчат много пари и пак да се сдобият с качествени покупки. Дрехи, обувки и екипировка за спорт са едни от най-атрактивните покупки за хората, които са заделили пари за нова екипировка за следващия сезон в края на настоящия. За любителите на спортовете краят на сезона е момента и на големите предлагания по борсите на екипировка втора употреба, от която със сигурност има много запазени и качествени неща.

33. Четете стари книги. Един от най-добрите начини да спестите пари за забавление е да се обърнете към старата библиотека на родителите си и вечните бестселъри, които хващат прах. Инвестицията в знание и четене на книги ще ви се върне много кратно, а в случая без да инвестирате пари, печелите удоволствие и нови знания.

34. Посещавайте евтини/безплатни културни събития. Оглеждайте се за евтини/безплатни културни събития във вашето населено място и посещавайте такива от време на време, вместо да излизате всеки път, когато имате свободно време, на заведение. Използвайте местни сайтове и вестници, за да научите повече информация във връзка с мероприятия в паркове, музеи, кино салони, стадиони и други места, които събират много хора на интересни инициативи.

35. Автоматизирайте спестяването. Най-големите пречки по пътя към регулярното спестяване са необходимистта да взимаме решение в тази посока всеки месец и съпътстващата това решение болка. За да избегнем това неудобство, можем да вземем решение веднъж - че спестяваме 10-15% от доходите си - и след това с помощта на обслужващата ни банка да автоматизираме заделянето на тези средства в спестовен план с по-висока потенциална доходност в дългосрочен план.

36. Прави рекламации на дрехи и обувки. Много малко хора знаят за възможността да направят рекламация на дреха или стока, която са си закупили. В общите условия на магазините и гаранционните карти има ясно упоменати случаи, при които даден артикул може да бъде заменен с чисто нов или да бъде върната сумата, която е заплатена за него. Това е един прекрасен начин да увеличите бюджета си за пазаруване и да спестите нови средства, които бихте заделили.

37. Карайте колело. Всеки би си помислил, че това е най-скучния съвет, но всъщност карането на колело може да ви спести повече от 1,000 лева годишно. Спестявате от гориво за автомобила си, подръжки и непредвидени ремонти. В допълнение – по-рядко ще ползвате градския транспорт, както и ще спестявате картата за фитнес, ако не сте фенове на тежестите :) Ако все още нямате колело, време е да се замислите да си купите.

38. Тренирайте с мобилния си телефон. С напредването на високите технологии имате възможността да използвате фитнес треньор, който ви показва упражнения в програма директно на телефона или таблета ви във вашия дом. Може да избирате между различни програми и да поддържате добра форма вкъщи като тренирате сами. По този начин спестявате разходи от карта за фитнес и не губите време да ходите до фитнеса, а отново поддържате форма. Едно от приложенията, които може да ползвате е Workout Trainer.

39. Пътувай в България. Всеки човек мечтая за ваканция, почивка, пътуване или просто един уикенд в природата. Много хора мечтая за почивка в чужбина, да посетят далечни страни и големи туристически забележителности и природни местности. Много по-лесно и по-евтино е обаче да пътувате и да обиколите първо България. Нашата страна е изключително богата на туристически и исторически забележителности във всеки географски район и може да си организирате прекрасни пътувания за 2—4 дни в страната като се настанявате в хубави къщи за гости или по-нисък клас хотели.

40.Спрете водата, когато миете съдове

Ако искате да се запознаете с конкретен спестовен продукт, чрез който можете да се борите за между 4% и 7% доходност на година, ви препоръчваме да научите повече за специални създадения за тази цел Спестовен план на Карол Капитал Мениджмънт - "Устойчив растеж"

4 начина как да спестявате повече

Mon, 12 Jan 2015 16:08:01 +0200

Много от вас си задават въпроса: „Къде са парите от заплатата когато дойде краят на месеца?“. Безкрайните сметки, непредвидените разходи и всички онези забавления, които искате да си позволите, са нещата, които ви пречат да започнете да отделяте част от приходите си във влогове и да инвестирате.

Малко хора се замислят за дните, в които няма да получават заплата, а пенсия и ще имат допълнителна нужда от пари. Тогава спестяванията ще бъдат важни за постигането на един достоен стандарт на живот. В тази статия ви представяме четири лесни и бързи съвета за това как да започнете да спестявате още от днес:

1. Не купувайте повече, отколкото ви е е нужно. Склонността към материалните придобивки е проблем за консуматорското общество. Развитието на високите технологии направи хората зависими от мобилните телефони, таблетите и всички технологични джаджи. Малко са тези, които се замислят дали имат нужда от всички тези устройства и колко от тях всъщност ползват редовно в ежедневието си. Нелогични покупки са характерни обаче не само за материалните придобивки. Защо да си купувате четиристаен апартамент с ипотечен кредит, ако в момента сте само двама с човека до себе си? Можете да живеете под наем в двустайно жилище и да се чувствате комфортно, докато настъпи нужда за нещо по-голямо. Защо да си купувате широка и луксозна кола, ако шофирате обикновено сам, а другите три места са празни?

2. Колело vs. градски транспорт vs. личен автомобил? Транспортните разходи със сигурност са голям дял от месечния бюджет на всеки човек – карта за градски транспорт, разходи за таксита, гориво и обслужване на личен автомобил. Инвестицията в колело със сигурност си заслужава и ще ви се възвърне в дългосрочен план, поради по-евтината поддръжка и еднократността на плащането. А освен по-евтино, е и по-здравословно. :)

3. Изплатете всички свои кредити. За да започнете да спестявате, първо трябва да имате спокойствието, че нямате задължения. Покрийте всички вноски по вашите дългове, за да сте сигурни, че можете да си позволите да заделите от останалите пари от месечното си възнаграждение във влог. А когато влогът придобие прилични размери, които да са ви достатъчно за непредвидени събития, помислете за по-доходоносни инвестиции като тези във взаимни фондове.

4. Инвестирайте в обучения. Със сигурност всеки би спестявал повече, ако имаше по-висока заплата и по-добра работа. Инвестицията в обучения – езикови курсове, сертификационни курсове по специалността или други – е дългосрочен актив, който ще ви донесе повече доходи и възможността да спестявате повече.

Ако, освен от това как да спестявате повече, искате да научите още и за това как да управлявате личните си финанси, не се колебайте, а се запишете за следващото издание на нашия безплатен уебинар "Как да повишим стандарта си на живот, без да жертваме от времето си?"

9 съвета за щастлива финансова 2015 година

Fri, 09 Jan 2015 16:33:22 +0200

Една полезна статия за всички, които се опитват да планират новата година, базирана на труд на Carrie Schwab-Pomerantz.

1. Направете преглед на изминалата година. Няма как да планирате 2015 година, без да сте погледнали назад. Къде сте в момента, с какво разполагате? Съберете стойността на всички неща, които притежавате и извадете стойността на всички дългове. Тази проста сметка ще ви помогне да гледате на вашето финансово състояние от бизнес гледна точка и ще ви покаже дали сте на плюс или на минус. Ще ви помогне да преразгледате вашите лични финанси и да измерите какъв напредък имате за 2014 г. Спомнете си за разходите, които са изскачали сякаш от нищото през миналата година. Върнете се назад и решете какви промени да направите, за да спрете изтичането от джоба.

2. Поставете си цели и приоритети. След като вече знаете с какво разполагате, сега можете да зададете вашите нови цели за 2015 година. Какво искате да постигнете? Независимо дали искате да повишите спестяванията си, да изплатите дълговете си, да започнете фонд за образование на децата или да помогнете на член от семейството, поставете приоритети, така че да имате ясна представа за това къде да насочвате пари на първо място. Каквито и да са целите ви обаче, не пренебрегвайте редовното спестяване на малки части от доходите всеки месец.

3. Харчете разумно. Създайте бюджет, който ще подкрепи новите ви цели. Разгледайте подробно месечните разходи. Уверете се, че всички най-важни приоритети като спестявания или намаляване на дълговете са на топ места в списъка. Когато размишлявате относно разходите, го правете в контекста на целите, които са приоритет. И ако харчите извън бюджета си, започнете да мислите за това как да направите промени в бъдещите си разходи, за да успеете да прогресирате през 2015 година.

4 Обсъждайте с близките. Ако не обсъждате редовно финансовите решения с близките, направете го сега. Споделете вашите приоритети и бюджет с всички в семейството. Може дори да създадете редовни финансови срещи, за да се уверите, че всеки член на семейството разполага с актуална информация. По-лесно е да промените навиците си, когато близките ви са съпричастни към постигането на една обща цел.

5. Подгответе се за неочаквани събития. За да предпазите вас и личните ви финанси, уверете се, че разполагате с необходимите спестявания. Ако нямате фонд „бели пари за черни дни“, задължително е време да създадете такъв с ясната презумпция, че тези пари няма да пипате. Този фонд обикновено разполага с пари на стойност поне три заплати.

6. Инвестирайте като професионалист. Преглеждайте спестяванията и инвестициите ви поне веднъж на тримесечие и ребалансирайте годишно при нужда, за да сте сигурни, че все още инвестирате парите си, в зависимост от целите и графика. Ако не сте направили финансов преглед в края на 2014 г., започнете 2015 година, като погледнете колко пари имате на депозит и в кеш и каква е стойността на вашите инестиции и недвижимо имущество (ако имате такива). Ако е необходимо, направете промени, за да потеглите към правилната посока. Ако вашите пари са се увеличили и вече се притеснявате за размера и управлението им, можете да се замислите и за инвестиционен консултант.

7. Използвайте новите технологии. Използвайте възможностите за автоматично заплащане на повтарящи се сметки. Ако имате нужда от помощ при избора на финансови продукти и услуги или се затруднявате да планирате, обмислете създаването на тримесечни срещи с консултант или друг финансов специалист, който може да ви помогне да изградите своя поглед към управлението на парите.

8. Възползвайте се от възможностите пред вас. Използвайте новата година като мотивация да направите преглед на всички допълнителни придобивки, които можете да достъпите от вашия работодател или от държавата. Какви частни пенсионни фондове ползвате? Можете ли да получите по-добри застрахователни и/или банкови условия? Можете ли да потърсите по-добри инвестиционни възможности през 2015 година? Не се колебайте да направите промяна, ако е необходимо.

9. Бъдете постоянни. Горните съвети ще ви помогнат по пътя към по-стабилна финансова 2015 година, но за да придобиете финансови навици, ще трябва да се ангажирате по-дългосрочно със следването на стратегия. Придържайте се към бюджет, стремете се към приоритетите, говорете със семейството и измервайте резултатите. И най-вече - направете тези 9 съвета реалност не само през 2015 година, но и за останалата част от живота ви.

Ако искате да научите още за това как да управлявате личните ви финанси, запишете се за следващото издание на нашия безплатен уебинар "Как да повишим стандарта си на живот без да жертваме от времето си?"

Статията е базирана на труд на Carrie Schwab-Pomerantz: (http://www.schwabmoneywise.com/public/moneywise/ask_carrie/ask_carrie/saving_spending/ten_resolutions_for_2105.html?sf6746702=1)

Как да изберем взаимен фонд?

Fri, 19 Dec 2014 16:37:53 +0200

Ако вече сме се убедили, че взаимните фондове са начинът, по който искаме да инвестираме спестяванията си на финансовите пазари, следва да изберем конкретен фонд, в който да инвестираме. На пазара в момента се предлагат изключително голям набор от взаимни фондове и ако трябва да ги преглеждаме един по-един, освен че ще загубим много време, най-вероятно накрая ще сме по-объркани и несигурно отколкото сме били в началото на процеса.

Какъв тогава трябва да е следваният подход от нас, когато инвестираме, и кои са 3 лесни стъпки, чрез които да изберем правилните взаимни фондове, в които да вложим спестяванията си?

1. Избор на конкретен пазар или регион

Първо е необходимо да изберем определен регион или конкретна страна, в които би било най-добре да се инвестира към настоящия момент. Много е важно да не се водим единствено по представянето на разглеждания пазар до момента, а да търсим бъдещия потенциал пред пазарите. Такива пазари много често не се представят изключително добре към настоящия момент и биват широко подценявани. Това е така, тъй като пазарите са циклични и никое възходящо или низходящо движение не продължава за безкрайно дълъг период от време и можем да очакваме обръщане на тенденцията в определен бъдещ момент.

Пример – можете, предвид добрите бъдещи перспективи, да избере взаимни фондове, които инвестират в регионите на Източна Европа, Латинска Америка, Азия или пък в конкретна страна – Турция, Гърция, Бразилия, Китай, Индия, Япония.

2. Избор на управляващо дружество

След като се насочите към конкретните страна или регион е необходимо да проучите кои асет мениджмънт компании (или управляващи дружества) в България предлагат достъп до конкретния регион или пазар (сами или в партньорство с международни институции). Търсете, разбира се, тези, които имат по-дългогодишна история и в същото време безупречна репутация на пазара.

3. Разчитане на представянето на взаимния фонд

Когато проучвате представянето на всеки един взаимен фонд, гледайте го в сравнение с пазара, на който инвестира. Ако, например, наблюдавате взаимен фонд, който инвестира в Мексико, който е загубил 12% от стойността си за период от 1 година, а мексиканският пазар е загубил повече от 12%, то мениджърите, които управляват този взаимен фонд, са се справили по-добре от пазара. Подобни данни са индикация, че тази тенденция на по-добри резултати ще остане същата и когато мексиканският пазар се възстанови.

Важно е да запомните, че доходността е добър индикатор само когато е сравнена с региона/страната, в които взаимният фонд инвестира.

Действайте по този подход, ако искате да постигате по-добри резултати в дългосрочен план. В който и да е момент от процеса, ако не сте сигурни за нещо е по-добре да се свържете с консултант от управляващо дружество.

В какво да инвестирам?

Fri, 22 Aug 2014 12:04:31 +0300

Според инструмента на Google - AdWords Keyword Planner - за периода 06.2014 - 05.2015 сме търсили отговор от интернет търсачката относно различни въпроси пред нашите спестявания:

близо 6,000 пъти е зададен въпроса "Къде да инвестирам?"
близо 5,000 пъти е зададен въпроса "В какво да инвестирам?"
близо 5,000 пъти българи са търсили отговор на въпроса "В какво да инвестирам парите си?"
близо 5,000 пъти сме попитали "Как да инвестирам?"
близо 4,000 пъти сме попитали "Къде да инвестирам парите си?"
близо 4,000 пъти е зададен въпроса "Как да инвестирам парите си?";

И вероятно още много на брой пъти са задавани и други подобни въпроси;

Учители, лекари, инженери, програмисти, юристи и други професионалисти, които изграждат кариера, които работят свободна професия или дори тези, които имат собствен бизнес, желаят да намерят отговор на този въпрос:

От какви продукти и услуги имаме нужда, за да подсигурим своето по-добро финансово бъдеще, за да осъществим различни цели като жилище, образование, ранно пенсиониране, натрупване на капитал във времето или увеличаване стойността на спестяванията над инфлацията?

Този въпрос обаче може да има различни отговори. Спестяванията на всекиго трябва да бъдат инвестирани индивидуално, спрямо това дали целите му са краткосрочни или дългосрочни, спрямо толерантността му към рискове (дали е агресивен или, напротив, не е склонен да поема голям риск).

Но при всички положения, няма как да очакваме солидна доходност от нашите спестявания, ако не сме склонни да поемаме какъвто и да е риск. По данни на БНБ, средната лихва по депозитите към 03.2015 вече падна под 2% - в размер на едва 1.86% в страната. Нещо повече - очакванията са тази тенденция на ниски лихви да се запази през следващите години за много от държавите на Стария континент - включително и за България.

Изхождайки от тази гледна точка, високата възвръщаемост е постижима чрез инвестиции в частен бизнес или чрез по-популярното решение за хората, които не са толкова предприемчиви, а именно - инвестиране в активи (като акции, облигации, имоти, злато и други), които доказано дългосрочно са побеждавали инфлацията.

Най-лесният начин да намерим подходящо решение пред спестяванията си и да сформираме инвестиционен портфейл по начина, по който го правят големите банки и институции, но без да е необходимо сами да се образоваме в дълбочина на тема инвестиции, е да се възползваме от възможностите, които ни предоставя асет мениджмънт индустрията.

Консултантските услуги, свързани с управлението на финансови активи, са изключително популярни в по-богатите и развити държави. Инвестиционните продукти и услуги набират все по-голяма популярност и у нас през последните години, като само за периода 2013-2014 г. клиенти на нашето управляващо дружество Карол Капитал Мениджмънт инвестираха над BGN 130 млн. спестявания във фондовете на партньорите ни, управляващи над EUR 300 млрд. - Schroders (UK).

Това, което всъщност правят инвестиционните консултанти е да намерят кое е най-подходящото инвестиционно решение пред клиентските активи, спрямо нагласите, желанията и възможностите на последните. Спестяванията на всекиго могат да се управляват индивидуално или, ако сумите са по-малки, да се инвестират колективно във фондове, управлявани от професионалисти.

Може би много от вас вътрешно се питат какви са реалистичните доходности, за които можем да се борим чрез поемане на премерен риск в инвестирането? За да намерите отговор и на този въпрос, силно ви препоръчвам да прочетете тази статия във връзка с историческата възвръщаемост от различните дългосрочно побеждаващи инфлацията активи.

Услугите на управляващите дружества и инвестиционните консултанти не са гарантирани до определен размер (както при депозитите до EUR 100,000 в България, например). Въпреки това, инвестиционните услуги са изключително популярни сред домакинставата в западните страни. В САЩ, например, едва 14% от спестяванията на домакинствата се насочват към депозити по данни на ОЕЦД към 2012 година. Защо това е така? Гаранция не съществува, но въпреки това хората инвестират много голяма част от спестявания си. Нещо повече - правят го до своето пенсиониране. Отговорът на този въпрос е сравнително прост и се крие зад още една интересна и полезна образователна статия. Прочетете я, за да разберете колко силен е ефекта на дългосрочното инвестиране в ценни книжа, въпреки рисковете.

Компаниите, управляващи активи, всъщност, са изключително фокусирани именно върху реализирането на финансовите цели на клиентите в дългосрочен план. Разходите, които заплащаме за ползване на инвестиционни услуги, са в голямата си степен фиксирани като процент. При така изграден бизнес модел, единствено доверието, дългосрочното партньорство, взаимният интерес и отговарянето на очакванията на клиентите могат да спомогнат за развитието на дадена компания във времето. Затова, ако нямате познание в какво да инвестирате, но имате желание да го направите, може би най-лесния начин да формирате инвестиционен портфейл е да ползвате услугите на инвестиционен консултант от някоя от водещите асет менижмънт компании в страната.

С оглед на остаряването на коментираните данни, са реализирани актуализации и корекции на тази статия към датата 23.06.2015г.

Ако искате да научите повече за по-доброто управление на личните финанси, препръчваме ви да се регистрирате за нашия безплатен уебинар "Как да повишим стандарта си на живот, без да жертваме от времето си?"

Как да забогатеем?

Mon, 18 Aug 2014 09:29:52 +0300

По данни на Google Trends, през 2013 година един от 10-те най-често срещани въпроса, който българи са задавали на търсачката е: "Как да забогатеем?". Макар на пръв поглед задаването на такъв въпрос да изглежда абсурдно, с колеги си говорихме по тази тема относно 3-те най-популярни начина, чрез които различни личности от цял свят са успели в своя живот.

Най-популярният начин си остава собственият бизнес. Не всеки обаче има необходимия капитал, необходимите знания, необходимите контакти, за да започне собствен бизнес.

Инвестиране

Докато постигнем тези неща, а дори и след това, можем да се възползваме от потенциала, който ни предлагат инвестициите в дългосрочно побеждаващите инфлацията акции/облигации/имоти/злато. За периода 1926-2010 година в САЩ средната възвръщаемост на годишна база, която сме могли да постигнем от изброените в предното изречение, е 4-12%.

Друга възможност за инвестиция, всъщност, е свободното ни време. Повечето хора по света всеки ден разполагат с 1-2 часа, които биват изразходени в „правене на нищо“. За най-активния работен период на хората обаче, между 25-50 години, това би било свързано с около 18 месеца на пълно бездействие.

Кариерно развитие

Кариерата е следващото най-силно оръжие, що се отнася до финансовия просперитет на някои от най-успелите по света. Избирането на правилен професионален път, борбата за добро образование в по-реномирана институция, изборът на правилна географска локация – това са само част от нещата, върху които можем да се замислим. Какво сме постигнали, къде сме сега? Накъде да потеглим, за да повишим своя стандарт на живот?

Контролиране на разходите

Хората в страните с по-висока финансова култура си правят бюджет, не купуват и не наемат по-големи жилища, отколкото са им нужни. Също така не харчат прекалено много от свободните си средства за поддръжка или покупка на нови автомобили. По-скъпата кола вероятно спомага за по-високото самочувствие на притежателя ѝ. Но замисляме ли се когато купим нов автомобил за, например, 50,000 лева или дори по-голяма сума, колко бързо пада цената на това удоволствие още през първите няколко години?

Ще ви дам и няколко забавни примера на някои от най-известните милиардери, които отдават голямо значение на контролирането на разходите и не смятат за нужно да притежават скъпа кола:

Джим Уолтън, най-малкият син на основателя на Уол-Март Сам Уолтън, притежава пикап на над 15 години;
Ингвар Кампрад, основател на ИКЕА, притежава 10-годишно Волво;
Азим Премжи, един от най-известните индийски предприемачи, притежава Тойота Корола;
Марк Зукърбърг, основателят на фейсбук, притежава Акура, която струва едва USD 30,000;

Ако искате да се запознаете с още полезна информация за по-доброто управление на личните финанси, препоръчваме ви да се запишете за наш безплатен уебинар.

Три неща, които дърпат надолу стандарта ви на живот и какво трябва да знаете, за да ги предотвратитe

Wed, 04 Sep 2013 07:56:40 +0300

Почти всеки човек желае да си осигури висок стандарт на живот за времето, когато спре да работи. В същото време изследванията показват, че малцина са тези, които успяват. Статистиката сочи, че от 500 души, започващи професионалната си кариера на 25, при достигане на 65-годишна възраст са налице следните постижения:

1 е станал милионер
24 са заможни
25 трябва да работят, за да живеят
180 са починали
270 са зависими от други хора

Една от основните причини за това, е че покупателната сила на хората драстично намалява в момента, в който те спрат да работят. Причините това да се случва са много, но основните са три:

1. Инфлацията – всички знаем, че инфлацията изяжда спестяванията, но рядко се замисляме за дългосрочните последици от нея. При дълъг период от време обаче, заради ефекта на капитализиране, влиянието на инфлацията е изключително силно. Натрупаната инфлация от 2000г. досега в България е вече над 100%, което означава, че сме загубили половината от покупателната си сила спрямо тогава:

Спадане на покупателната сила спрямо 2000г. в България

Източник: Eurostat

2. Втората причина за загуба на покупателна сила е, че повечето хора избират да потребяват вместо да инвестират. Голяма част от младите хора така и не започват да инвестират с мотива, че изплащат ипотечен кредит. Кредитите обаче са взети за покупката на някаква вещ (дори и тя да е жилище), която в крайна сметка се явява пасив за нас.

3. Третата причина, която ни обрича на нисък стандарт на живот в бъдеще е, че дори когато спестяваме, обикновено го правим основно в банкови депозити и недвижими имоти. Депозитите обаче рядко дават доходност над инфлацията в дългосрочен период, същото важи и за недвижимите имоти.

Какви са трите прости решения, които може всеки един от вас да направи?

1. Вземете решение, че независимо от това, че парите постоянно не ви стигат (колкото повече получавате като доход, толкова повече няма да ви стигат!), първо ще платите на себе си, т.е. ще инвестирате, а след това ще плащате за данъци, за кредити и за покупка на вещи, които често пъти не използвате.

2. Дефинирайте какво е за вас финансова независимост. Повечето хора дори нямат цел за това какво искат да постигнат и не знаят сумата пари, с които искат да разполагат когато се пенсионират. В зависимост от останалите ви цели, сумата, която ви е необходима за да запазите текущия си стандарт на живот, може и да не е толкова голяма. Така че: дефинирайте какво е за вас да сте финансово независими и опишете какво ще бъде, ако сте постигнали това.

3. Помислете какво трябва да предприемете, за да се случи това, което сте дефинирали в точка 2. Едно добро решение е да научите повече за парите, финансовото планиране и кой е най-лесният начин да формирате инвестиционен портфейл. Голяма крачка напред в тази посока може да направите, ако се регистрирате за участие в нашия уебинар - „Как да повишим стандарта си на живот без да жертваме от времето си?”. От презентацията ще научите петте най-важни принципа за успешно инвестиране на спестяванията ви и кой е най-лесният начин да формирате инвестиционен портфейл.

Ако искате да се запознаете с конкретен спестовен продукт, чрез който можете да постигате за между 4% и 12% доходност на година, ви препоръчваме да научите повече за специални създадения за тази цел Спестовен план от Карол.

Знаете ли какво да правите с парите си и как да ги накарате да работят за вас?

Fri, 30 Aug 2013 06:59:58 +0300

Който и да попитам на улицата: "Знаеш ли какво са парите?" - ще ми каже: "Знам разбира се! С парите мога да си купя каквото пожелая и колкото повече имам, толкова по-добре”. Истината е, че в повечето случаи... хората нищо не знаят за парите. Не, че твърдението не е вярно, но по-важният въпрос е как да имате достатъчно пари, за да не ви липсва нищо и да бъдете спокойни. Парадоксално е, че в училище изучаваме най-различни предмети като: физика, математика, биология, различни езици, география и прочие. Но не изучаваме нещо, от което зависи нашето съществуване, до което всеки ден имаме допир - парите.

Именно в това е разликата между успелите хора и всички останали - те знаят как функционират парите и как да ги умножат. Повечето хора са се фокусирали върху това да заработят колкото се може повече, за да могат после спокойно да харчат. Да се трепеш цял живот денонощно отново и отново в името на това да изкараш някой допълнителен лев, който после бързичко да оползотвориш, не е най-желаната съдба, нали? Най-добре би било да можем да си живеем живота и да му се радваме, докато в същото време сме спокойни за финансовото си бъдеще. А това е постижимо. Как? Трябва само да си подсигурите допълнителен доход. В реализацията на този доход не трябва да имате пряко участие, не бива и да се трудите до изтощение в името на по-висок стандарт, а да накарате парите да работят за вас! Ако сте от хората, които изхарчват всичките си пари, това няма да стане! Затова - спрете да го правите, защото не ви чака добро бъдеще!

Ако пък си мислите, че като сте спестили някой лев и имате депозит в банка ще живеете щастливи старини на някой средизимноморски круиз или на екзотичен остров, харчейки си спокойно и без да се притеснявате за кеша, пак сте в сериозна заблуда. Инфлацията ще изяде изкараните от вас с труд и пот спестявания. Нищо от това, за което сте мечтали, няма да се случи. Статистиката безмилостно показва, че от 2000г. до сега инфлацията е приблизително 100%. Това означава, че заработените и спестени от вас пари са се стопили наполовина за този период.

Стегнете се и започнете да планирате финановото си бъдеще. Сложете картите на масата и вижте къде се намирате сега.

Какво е настоящото ви финансово състояние - приходи, разходи? Определете и разпишете какви са активите и пасивите, които притежавате. Колко големи са задълженията ви и какъв е размерът на постъпленията ви? Ако активите превишават пасивите ни - това означана, че финансовото ни състояние в момента е добро и обратното. Ако все още не сте започнали да спестявате, сега е моментът! Естествено, че това ще е възможно само ако имате контрол над разходите си. Не говорим за непосилни неща. Заделяйте 10% от месечния си приход, това е достатъчно като начало. Ако инвестирате тези 10%, можете да се възползвате от силата на олихвяването. Ето таблица, която показва как се променя сумата от 10 000 лв., инвестирана при различна доходност. След 30 години при средна доходност от 8% на година спестяванията ви ще са се увеличили десетократно, вместо да са се обезценили драстично от инфлацията.

	4%	8%	16%
10 години	14 802 лв	21 589 лв	44 114 лв
30 години	32 434 лв	100 627 лв	858 500 лв
50 години	71 067 лв	469 016 лв	16 707 038 лв

Не се заблуждавайте! Тези 8% в таблицата вече няма как да получите чрез банков депозит. Всъщност скоро трудно ще получите и 4%. Лихвите вече са значително по-ниски и тенденцията се задълбочава, а инфлацията занапред ще нараства все повече. Трябва да инвестирате парите си в подходящите активи, за да ви носят желания от вас доход в дългосрочен план. Активите, които доказано ще ви защитят от инфлацията и са в състояние да увеличат многократно спестяванията ви, са акциите и суровините. Ако пък има икономическа криза, държавните облигации и златото ще са печелившите инвестиции. Как точно да разпледелите спестяванията си между различните видове активи и в кои да инвестирате? Зависи от вашия профил като инвеститор и от текущата пазарна среда.

Ако това вече ви звучи твърде непознато и... дори страшно, не се стресирайте! Ако не сте инвестиционни специалисти, това е нормално. Не е необходимо сами да избирате в какво и кога да инвестирате. Както има лекари, инженери и строители, така има и финансови консултанти. Обърнете се към инвестиционен специалист, с който заедно да определите текущото ви финансово състояние и да начертаете бъдещите си цели и план за действие. В зависимост от вашите очаквания за възвръщаемост, хоризонта на инвестицията и риска, който сте готов да поемете, инвестиционният консултант ще определи какъв тип инвеститор сте - консервативен, балансиран или високорисков и ще ви предложи най-подходящото за вас разпределение. Днес има достатъчно инвестиционни продукти, за да се намери оптималното решение за всеки. А най-подходящият и разпространен начин за дългосрочно вложение на спестяванията - това са взаимните фондове. Но по тази тема следващия път.

Ако ви е станало интересно и искате да научите повече по темата за спестяванията , финансовото планиране и инвестициите във взаимни фондове се запишете за безплатния ни уебинар Как да повишим стандарта си на живот без да жертваме от времето си?

Добър инвеститор ли е маймуната?

Tue, 16 Jul 2013 06:39:00 +0300

Чували ли сте някога за пословичния „Маймунски портфейл”? Става дума за експеримент с маймуни, проведен преди много време в САЩ. Маймуна била накарана да стреля със стрелички по страницата с котировките на акциите, публикувани в известния финансов ежедневник Wall Street Journal. От попаденията на маймуната върху таблицата с акциите бил структуриран портфейл, който в последствие станал известен като „Маймунският портфейл”. Най-изненадващо за всички, портфейлът от случайно отстреляните от маймуната акции се представил по-добре от основните пазарни индекси в САЩ и победил в представянето си над 85% от мениджърите на инвестиционни фондове.

Още през 1973 г. работещият в университета в Принстън професор Бъртън Малкиел в неговия бестселър, “А random walk down Wall street”, казва: „Маймуна с вързани очи, хвърляща дартс върху финансовите страници на вестник, може да избере портфейл, който да се представи поне толкова добре, колкото такъв от специално подбрани от експертите акции”. По-късно маймунският портфейл става нарицателно за стратегия за структуриране на инвестиционен протфейл, базирана на случаен избор на позициите в него.

Експериментът става много популярен и впоследствие бива повторен в много страни по света. Неотдавна американската компания Research Affiliates, ангажирана в иновативни методи за индексиране и стратегии за алокация на активи, провежда експеримент, в който на случаен принцип структурира 100 портфейла, съдържащи 30 акции, избрани сред вселена от 1000. На принципа на симулация, те повтарят процеса всяка година от 1964 г. до 2010 г. и проследяват резултатите. Процесът репликира 100 маймуни, хвърлящи дартс по страниците с цени на акции всяка година. Всяка година средно 98 на 100 от маймунските портфейли имали по-висока доходност в сравнение с индекс, базиран на пазарната капитализация на 1000-те акции.

Преди да се запътите към зоомагазина, за да си поръчате Вашата маймуна, помислете добре. Има много разумно обяснение за резултатите. Основните пазарни индекси в акции са съставени от най-големите компании на пазара и те обикновенно са малък процент от общо търгуваните на борсата компании. Стреляйки случайно по страницата, съдържаща всички търгувани акции, маймуната е попаднала на много малки компании, които не са включени във водещите индекси или имат незначително тегло в тях. Много често тези акции са недооценени от пазарните участници и имат по-голям потенциал за растеж от по-големите компании с установен в годините бизнес. Research Affiliates са дали и еднакво тегло на всяка от позициите в портфейла, като по този начин са предоставили еднакво участие на избраните акции, независимо от размера на тяхната пазарна капитализация. Това напълно обяснява защо този портфейл се е представил по-добре от индекса, структуриран на база пазарна капитализация на 1000-те акции. Мениджърите на инвестиционни фондове, често в стратегията си на управление на фонда също се придържат към определен индекс, сравняват се с него и избягват да се отклоняват значително от компаниите и теглата им заложени в избрания бенчмарк. От това става ясно и защо маймунският портфейл на проф. Малкиел ги е бил в представянето си. Трябва да напомним обаче, че няма такова нещо като безплатен обяд на Wall Street. По-високата доходност винаги е свързна с по-висок риск. Инвестицията в портфейл, който има голяма експозиция към малки и подценени компании, носи значително по-висок риск от пазарния и това в определени моменти може да Ви донесе много неприятни изненади. Възвръщаемостта на портфейла зависи най-общо казано от три неща – до колко изменението на цената на отделната акция е обвързано с изменението на общия индекс (beta), от размера на компанията (size) и от нейната стойност (value). Различните комбинации от тези три величини формират уникалния и специфичен рисков профил на портфейла.

Тъй като Вие като инвеститор също имате своя специфичен профил по отношение на възвръщаемостта и риска, който сте склонни да поемете със своите инвестиции, по-добре не разчитайте на маймуна или на случайността да инвестирате парите си, а се доверете на специалист, който да структурира най-подходящия за Вас портфейл от финансови активи.

Пишете ни какво мислите вие по темата и споделете вашия опит като инвеститори!

Вижте още:

http://www.forbes.com/sites/rickferri/2012/12/20/any-monkey-can-beat-the-market/

http://monkeywithapin.com/

Блогът на Карол Капитал Мениджмънт » Mr. Banker

8 идеи за постигане на финансовите цели през 2023 г.

Началото на годината е най-подходящото време за съставяне на личен финансов план

Правилото 72 или как да удвоим парите си?

Правилото на числото 72

Регулярни инвестиции на вноски

3 предимства на активното управление на финансови активи

Трябва ли ми фонд „Непредвидени обстоятелства“?

Помощ в грижата за личните финанси като добър employer branding

10 години Schroders и Карол Капитал

3 идеи за инвестиционни възможности в края на 2022 г.

Как да осигурим добро образование на децата си?

В какво да инвестирам

5 предимства на инвестирането на вноски

Инвестициите – лукс за богати или възможност за всеки предвидлив

Три инвестиционни идеи за 2022 г.

Става ли Еврозоната новата „модерна“ дестинация за инвеститори?

В какво инвестират богатите или най-добрият начин да се спасим от инфлацията

Спестяванията ни за пенсия – къде сме спрямо света?

Лицата на Карол - Деси Димитрова

Кои са основните етапи в жизнения ни цикъл като инвеститор?

Златото достигна рeкордна цeна, но наистина ли e твърдe скъпо?

Ето защо.

Осигуряват ли ви високите доходи сега по-добри старини?

Лицата на Карол - Симеон Керанов

Тайната на финансовия рай

Кой иска да бъде милионер?

Не плащайте лихви по кредитни карти

С поглед в бъдещето

В какво да инвестирам

Как да се справим с непредвидените ситуации

Финансова свобода

Колко е важно да бъдеш сериозен инвеститор

Глобалното проучване на инвеститорите за 2019 г. на Schroders показва, че само 18% от инвеститорите са удържали позициите си на пазарите по време на спада през 2018 г.*

Лицата на Карол - Ася Асенова

Създават ли климатичните промени нови възможности за инвестиция?

Лицата на Карол - Георги Георгиев

Как да запазим стойността на парите си във времето?

Инфлацията в България за периода 2000 г. – 2017 г. достигна близо 85% по данни на Евростат.

Лицата на Карол - Камелия Стоянова

Лицата на Карол – Даниел Ганев

Как да се борим с инфлацията?

Има ли причина да се страхуваме?

Големият капитал не е задължителен

Какво ни липсва, за да спестяваме правилно?

Високата цена, която плащаме, когато държим пари в кеш и на депозит

Доброто старо злато

2-те най-големи заплахи, пред които са изправени българските инвеститори днес

В какво да инвестирам, ако имам спестявания, но ме е страх, че може да стане световна криза?

Осмото чудо на света

Как да инвестирам в имоти в Ню Йорк, Токио и Лондон с едва 2,000 лева?

Колко изяжда инфлацията от спестяванията ни във времето и как да се справим с нея?

Каква възвръщаемост да очакваме от имотите и златото в дългосрочен план и коя е най-добрата инвестиция?

Как растат парите във времето и защо е толкова важно да сме дългосрочни, когато спестяваме и инвестираме?

Как да се пенсионирам милионер, без да стартирам бизнес?

Как образованите млади хора могат да инвестират в имоти и компании, дори със 100 лева?

Коя банка дава най-високи лихви и какво е важно да знаем, ако търсим по-висока доходност?

5 правила за успешна инвестиция

1. Бъдете реалисти

2. Инвестирайте дългосрочно

3. Инвестирайте в стойност

4. Не усложнявайте живота си, доверете се на професионалист

Не се опитвайте да уцелите "дъното" за покупка на акции

5-те основни фази на бизнес цикъла

Лицата на Карол - Кристина Дончева

Как да изберем асет мениджмънт компания за доверително управление на средствата ни?

Кратък наръчник за твоите лични финанси

5 съвета как да спестявате по-лесно и по-ефективно

Колко често да преразглеждаме инвестициите си?

Лицата на Карол - Бистра Коцева

Лицата на Карол – Надя Неделчева

40 съвета за спестяванията

4 начина как да спестявате повече

9 съвета за щастлива финансова 2015 година

Как да изберем взаимен фонд?

1. Избор на конкретен пазар или регион

2. Избор на управляващо дружество

3. Разчитане на представянето на взаимния фонд

В какво да инвестирам?

Как да забогатеем?